20170407-信达证券-融资融券每日投资参考_17页_1mb

证券研究报告总结

核心内容概述

本报告为2017年4月7日的融资融券日报，由信达证券研发中心事件选股策略模型生成，旨在提供市场动态及事件投资组合操作参考。报告包含市场回顾、今日标的股票事件提示及事件投资组合操作等内容，强调模型的局限性，提醒读者注意投资风险。

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主要观点

1. 融资融券规模及市场指数表现

• 上一交易日沪深两市融资融券余额为9286.38亿元，环比微涨0.12%。
• 融资余额为9240.44亿元，环比微涨0.1%。
• 融券余额为45.94亿元，环比大幅上涨5.34%。
• 融资买入额为503.66亿元，环比下降3.88%。
• 融资偿还额为494.75亿元，环比上升4.66%。
• 市场指数中，上证综指表现最佳，上涨0.33%；创业板指表现最弱，上涨0.06%。

2. 行业表现

• 表现较好的行业有：建筑装饰（+2.52%）、建筑材料（+1.87%）、钢铁（+1.44%）、交通运输（+1.44%）、家用电器（+0.93%）。
• 表现较弱的行业有：银行（-0.37%）、非银金融（-0.3%）、休闲服务（-0.23%）、传媒（-0.2%）、电子（-0.19%）。

3. 标的股票表现

• 涨幅前五名：津滨发展（+10.1%）、河钢股份（+10.08%）、新兴铸管（+10.03%）、建投能源（+10.03%）、首创股份（+10.02%）。
• 跌幅前五名：城投控股（-9.77%）、中国动力（-6.16%）、新奥股份（-5.72%）、ST上普（-5.01%）、长城汽车（-4.48%）。
• 五日量比前五名：城投控股（100.73）、ST上普（57.61）、首创股份（19.22）、庞大集团（10.47）、北新建材（10.42）。

4. 大宗交易

• 上一交易日共有17只标的股票发生大宗交易，包括京东方A、泰禾集团、远光软件等。

5. 停复牌情况

• 今日共有53只标的股票停牌，无新停牌股票。
• 今日复牌股票有*ST墨龙、海信电器等2只。

6. 大股东增减持

• 今日有1只股票涉及大股东增持（新湖中宝）。
• 有1只股票涉及大股东减持（国泰君安）。

7. 增发事件

• 今日有1只股票涉及增发事件，其中三友化工的股东大会已通过。

8. 分红送转事件

• 今日有20只股票涉及分红送转事件，包括3只发布董事会预案，13只股东大会通过，3只为股权登记日，1只为除权除息日。

9. 业绩报告发布

• 今日共有7只股票发布业绩报告，包括2只发布业绩快报，6只发布业绩预告。

10. 限售股解禁

• 未来7个交易日，共有8只股票涉及限售股解禁，包括丽珠集团、许继电气、京东方A等。

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关键信息

事件投资组合操作

• 今日建仓股票：赣粤高速（业绩预增）、一汽富维（业绩预增）。
• 今日拟平仓股票：兴民智通。
• 上一交易日组合收益率为-0.16%，累计收益率为114.69%，分别超越上证综指、沪深300及创业板指52.37、49.78及61.54个百分点。

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结构总结

一、上一交易日市场回顾

1. 融资融券规模及主要市场指数表现：融资融券余额小幅增长，市场指数表现分化，上证综指表现最佳，创业板指最弱。
2. 行业融资规模及指数表现：部分行业融资余额增速较快，如休闲服务、银行、汽车，而房地产、建筑装饰、钢铁等行业融资余额增速较低。
3. 标的ETF基金表现：两融标的ETF基金中，国投瑞银沪深300金融地产ETF涨幅最大，易方达沪深300非银ETF跌幅最大。
4. 标的股票表现及融资规模：部分股票涨幅显著，融资余额占流通市值比例较高。
5. 标的股票大宗交易：多只股票发生大宗交易，部分股票出现折价。

二、今日标的股票事件提示

1. 标的股票停复牌：今日53只股票停牌，2只复牌。
2. 大股东增减持：新湖中宝大股东增持，国泰君安大股东减持。
3. 标的股票增发：三友化工股东大会通过增发。
4. 标的股票分红送转：20只股票涉及分红送转，其中3只为股权登记日，1只为除权除息日。
5. 业绩报告发布：7只股票发布业绩报告，2只发布业绩快报，6只发布业绩预告。
6. 限售股解禁：未来7个交易日，8只股票涉及限售股解禁。

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图表说明

• 图表1：近三月每日融资融券余额规模。
• 图表2：近三月每日融资买入额及偿还额。
• 图表3：近期主要市场指数涨跌幅。
• 图表4：两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速。
• 图表5：申万行业上一交易日涨跌幅。
• 图表6：融资融券ETF上一交易日涨跌幅。
• 图表7：涨跌幅排名前20的标的股票。
• 图表8：五日量比排名前20的标的股票。
• 图表9：金额流入率排名前20的标的股票。
• 图表10：开盘、尾盘资金净流入排名前20的标的股票。
• 图表11：融资余额占流通市值比例及增速排名前10的标的股票。
• 图表12：发生大宗交易的标的股票。
• 图表13：复牌及停牌的标的股票。
• 图表14：大股东持股比例变动的标的股票。
• 图表15：未来7个交易日涉及增发的标的股票。
• 图表16：未来7个交易日发生分红送转事件的标的股票。
• 图表17：今日发布相关业绩报告的标的股票。
• 图表18：未来7个交易日涉及限售股解禁的标的股票。
• 图表19：事件投资组合历史收益曲线。
• 图表20：事件投资组合今年以来收益曲线。
• 图表21：事件投资组合历史收益对比。
• 图表22：今日拟建仓股票。

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总结

本报告全面覆盖了当日融资融券市场动态、主要行业表现、标的股票涨跌情况、大宗交易、停复牌、大股东增减持、增发、分红送转、业绩报告发布及限售股解禁等事件。此外，还提供了事件投资组合的操作信息，包括建仓、平仓及历史收益表现。报告提醒投资者注意市场波动及模型的不确定性，建议谨慎决策。