油气研究：“一带一路”助力中国油气企业走出国门_44页_2mb

中国油气行业总结

核心内容

中国油气行业作为国家战略性行业，涵盖石油与天然气的勘探开发、储存运输以及炼化销售等环节。随着“一带一路”倡议的推进，中国油气企业加速海外扩张，拓展国际市场。同时，随着国内经济发展和能源需求的增长，非常规油气资源的开发成为未来发展的重点。此外，数字化技术的应用正逐步改变传统油气行业的运营模式，推动行业向智能化方向迈进。

主要观点

• 能源需求增长：中国经济的持续发展推动了原油和天然气的消费需求，预计未来五年，原油表观消费量将继续增长，天然气的市场规模也将持续扩大。
• “一带一路”战略：该战略为中国油气企业提供了广阔的海外合作机会，推动其在全球油气资源版图中占据更大份额。
• 非常规油气开发：由于中国常规油气资源逐渐枯竭，非常规油气（如页岩气、煤层气）成为新的增长点，技术进步是实现其大规模开发的关键。
• 数字油田：信息技术的广泛应用提高了油气开发效率，降低了生产成本，成为推动行业进步的重要力量。
• 政策支持：国家通过一系列政策扶持油气行业，包括推动市场化改革、加强价格监管、促进储气调峰建设等，以保障能源安全和行业稳定发展。

关键信息

市场规模

• 原油市场：2014年至2018年，中国原油表观消费量年复合增长率达 $5.8%$，预计到2023年，原油对外依存度将达到 $78.2%$。
• 天然气市场：2014年至2018年，中国天然气表观消费量年复合增长率达 $10.8%$，预计2023年市场规模将达5,820.6亿方，年复合增长率 $16.0%$。

储量资源现状

• 中国拥有多个主要油气盆地，包括松辽、渤海湾、四川、鄂尔多斯等。
• 截至2017年底，中国石油探明储量为35.4亿吨，天然气为55,221.0亿方。
• 非常规油气资源，如页岩气、煤层气、油砂等，储量丰富，但探明率和采收率仍较低。

上游资本开支

• 2018年，中石油、中石化、中海油的上游资本开支分别为1,961.1亿元、421.6亿元、699.3亿元，合计 $3,081.2$ 亿元，同比增长 $25.2%$。
• 中国油气资源开发企业通过加大资本开支，推动了资源储量的增加和开发效率的提升。

产业链分析

• 上游：包括油气资源勘探开发、设备制造及油田服务，由“三桶油”主导，具备较强的技术和资源优势。
• 中游：涉及油气管网建设、储存运输，主要由中石油、中石化、中海油掌控，国家管网公司预计将在2019年成立，推动行业市场化改革。
• 下游：包括炼化和销售环节，炼厂和化工厂是主要参与者，未来将更多向非能源类化工产品发展。

政策驱动

• 国家通过政策改革，如混合所有制、资源税减免等，推动油气行业市场化发展，提高资源配置效率。
• “煤改气”政策促进了天然气消费，提高了清洁能源使用比例，减少了煤炭污染。
• 《天然气发展“十三五”规划》设定了2020年常规天然气、页岩气、煤层气等的探明储量和产量目标。

竞争格局

• 三桶油（中石油、中石化、中海油）是中国油气行业的主导力量，拥有丰富的油气资源和强大的市场竞争力。
• 民营与外资企业在非常规油气开发中也发挥重要作用，如振华石油在海外多个油田的开发中占据重要位置。

技术与成本

• 中国油气企业通过技术创新，如压裂技术、数字化管理等，有效降低了成本，提高了生产效率。
• 中海油的桶油成本从2013年的45.0美元/桶降至2018年的30.4美元/桶，下降幅度达 $32.4%$。
• 页岩气、油砂等非常规资源的开发对技术要求高，但随着技术进步，其开发潜力日益显现。

行业趋势

• 加速开发非常规油气：页岩气、煤层气等资源的开发成为未来行业增长的主要方向。
• “一带一路”及海外扩张：中国油气企业积极拓展海外市场，参与全球能源合作，提升国际市场份额。
• 数字油田：信息技术的广泛应用提高了油气开发效率，成为行业发展的新方向。

结论

中国油气行业在政策支持、技术进步和“一带一路”战略推动下，正经历快速发展。随着非常规油气资源的开发和数字化转型，行业将更加高效和可持续。同时，行业面临新能源替代、资源劣质化及环境影响等挑战，但通过技术创新和国际合作，有望实现突破。