2017-物联网行业：迎接物联网，拥抱大连接时代_30页-3mb

物联网行业深度报告总结

核心内容

物联网是移动互联网的自然延伸，被视为下一代产业风口。随着智能手机出货量增速放缓，物联网市场正迎来快速增长。预计到2022年，全球联网设备将达290亿个，其中窄域设备增长至155亿台，广域设备增长至21亿台。物联网的长尾效应显著，其价值来源于数据的广泛生成和标准化，以及数据变现的潜力。

主要观点

• 移动互联时代落幕：智能手机的出货量和用户渗透率已接近饱和，移动互联网的黄金时代开始结束。
• 物联网是未来风口：物联网将推动连接量、交互方式和商业应用模式的革新，成为未来科技行业的重要方向。
• 数据变现是关键：数据的标准化和商业价值提升，使数据变现成为物联网发展的新商业模式，尤其在NB-IoT技术应用中表现突出。
• NB-IoT是广域物联网的起点：NB-IoT技术由3GPP制定，具备授权频谱、运营商支持和标准化优势，是未来5G网络的重要基石。
• 平台类公司最受益：由于物联网数据的广泛性和标准化，拥有数据入口的平台类公司将在物联网时代获得最大价值。
• 产业链机会丰富：从感知层、网络层到应用层，NB-IoT产业链覆盖广泛，包括终端、模组、Sim卡、平台等。

关键信息

市场数据

• 全球智能手机用户渗透率：2017年Q1全球手机用户渗透率已达到102%，部分地区超过140%。
• 未来市场预测：
  • 2022年全球联网设备将达290亿个。
  • 未来十年全球物联网市场规模预计达到8万亿美元。
  • 2020年全球物联网市场收入规模预计达到7万亿美元。
  • 2020年中国物联网市场规模预计达到1.8万亿元。

技术分析

• NB-IoT优势：
  • 由3GPP制定，具备标准化、政府认可、运营商支持等优势。
  • 相比Lora、Sigfox等技术，NB-IoT具有更高的网络容量和更好的安全性。
  • 每MB数据价值约4美元（约合26元人民币）。
• NB-IoT应用案例：
  • 智能水表和气表的引入可带来显著的数据变现价值。
  • 水表数据变现市场预计达775亿元，气表预计达225亿元。

产业链分析

• 感知层：包括传感器、RFID、语音识别等，涉及公司如歌尔股份、汉威电子、远望谷、新大陆等。
• 网络层：包括通信模块制造商、设备集成商、电信运营商等，如华为、中兴、中国电信、中国联通、中国移动等。
• 应用层：涵盖工业、城市、医疗、家居等多个领域，涉及公司如三川智慧、金卡智能、四维图新等。

重点公司推荐

• 燃气表龙头：金卡智能
• 水表龙头：三川智慧
• 宽带物联网龙头：四维图新
• 模组龙头：高新兴
• 推荐公司：中兴通讯

风险提示

• NB-IoT推进速度较慢
• 监管政策转向

重点图表

• 图表1：2017Q1 移动手机订阅用户渗透率
• 图表2：2016年全球智能手机存量用户达到28亿个
• 图表3：全球智能手机新增出货量增速下滑到3%的新低
• 图表6：爱立信：2022年联网设备数量将达到290亿个
• 图表35：NB-IoT发展史
• 图表36：各类物联网连接技术比较
• 图表37：全球LPWA连接量预测
• 图表44：2016-2018 全球主要运营商建设 NB-IoT 历史及规划
• 图表47：中国电信 NB-IoT 套餐收费情况
• 图表49：引入NB-IoT之后新的商业模式

产业趋势

• 自上而下与自下而上的推动力：政府和科技巨头推动物联网发展，同时消费者对智能设备的依赖和交互需求提升。
• 物联网应用多样化：涵盖智能家居、车联网、智慧城市等多个领域，显示出巨大的市场潜力。
• 数据驱动增长：数据的标准化和商业化应用成为物联网发展的关键，推动平台类公司价值提升。

总结

物联网正从移动互联的延伸走向新的产业风口，其价值不仅体现在连接设备的数量上，更在于数据的生成、标准化和变现能力。NB-IoT作为广域低功耗物联网技术的代表，正在推动物联网的规模化应用，成为未来5G网络的重要基础。随着数据变现模式的成熟，物联网的市场天花板面临重新评估，平台类公司和具备技术优势的企业将受益最大。