20180528-信达证券-融资融券每日投资参考_17页_1mb

证券研究报告总结

核心内容概述

本报告为信达证券金融工程与衍生品交易团队发布的《融资融券日报》，内容涵盖上一交易日市场回顾、今日标的股票事件提示及事件投资组合操作。报告由俞雪飞撰写，执业编号为S1500510120003，提供了市场数据、行业表现、股票涨跌幅、大宗交易、停复牌、大股东增减持、增发、分红送转及限售股解禁等信息，并展示了投资组合的历史收益与当日操作。

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主要观点

1. 融资融券规模

• 上一交易日，沪深两市融资融券余额为 9950.51亿元，环比下降 0.36%。
• 融资余额为 9892.49亿元，环比下降 0.35%。
• 融券余额为 58.02亿元，环比下降 1.57%。
• 融资买入额为 299.56亿元，环比下降 3.22%。
• 融资偿还额为 334.37亿元，环比上升 14.43%。

2. 市场指数表现

• 上证综指下跌 0.42%，表现相对较好。
• 创业板指下跌 1.84%，表现最弱。
• 5日涨跌幅中，上证综指下跌 1.63%，深证成指下跌 2.1%。
• 10日涨跌幅中，上证综指下跌 0.69%，深证成指下跌 1.75%。
• 20日涨跌幅中，中小板指上涨 1.11%，深证成指下跌 0.94%。

3. 行业表现

• 行业融资余额占流通市值比例及增速方面，电子、计算机、休闲服务等行业增速较高。
• 行业涨跌幅中，农林牧渔、食品饮料、纺织服装、休闲服务、国防军工等行业表现较好，非银金融、计算机、银行、医药生物、有色金属等行业表现较弱。

4. 标的股票表现

• 涨幅前五名：航天长峰（+9.99%）、远望谷（+9.96%）、东阳光科（+6.75%）、金种子酒（+6.53%）、洽洽食品（+6.46%）。
• 跌幅前五名：蒙草生态（-9.99%）、盛屯矿业（-8.48%）、易华录（-6.68%）、海虹控股（-6.63%）、海越股份（-6.35%）。
• 五日量比前五名：海翔药业（6.54）、燕京啤酒（6.54）、好当家（6.54）、中泰化学（6.54）、莲花健康（6.54）。

5. 大宗交易

• 上一交易日，共有 12只 标的股票发生大宗交易，包括康恩贝、青岛海尔、唐山港等。
• 交易折价率最高的是 美都能源（-9.79%），其次为 康恩贝（-3.75%）、顺络电子（-4.98%）、青岛海尔（-5.50%）、中润资源（-10.00%）。

6. 停复牌情况

• 今日共有 44只 标的股票停牌，其中 1只 开始停牌（申华控股）。
• 今日复牌股票包括 泰合健康、东华软件 等 2只。
• 多只股票因重大资产重组或重要事项未公告而停牌，部分股票停牌时间较长（如中润资源停牌 89天）。

7. 大股东增减持

• 大股东增持股票包括 泛海控股、盘江股份、东方集团 等 3只。
• 大股东减持股票包括 顺络电子、洽洽食品、昆药集团 等 3只。
• 洽洽食品和昆药集团的减持比例分别为 2.00% 和 0.03%。

8. 增发事件

• 今日披露 4只 标的股票涉及增发事件。
• 中润资源、华海药业、申能股份 发布了董事会预案，力帆股份 股东大会通过增发。

9. 分红送转事件

• 今日共有 77只 标的股票涉及分红送转事件。
• 其中 20只 股票为股东大会通过，12只 为实施公告日，38只 为股权登记日，7只 为除权除息日。
• 分红送转的股票包括 华远地产、怡球资源、吴江银行 等。

10. 限售股解禁

• 未来 7个交易日 共有 10只 标的股票涉及限售股解禁，包括 唐山港、新希望、蓝色光标 等。

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关键信息汇总

事件投资组合操作

• 今日建仓股票：盘江股份（大股东增持）。
• 今日拟平仓股票：太阳纸业。
• 上一交易日组合收益率为 -0.28%。
• 从 2018年5月25日 开始，组合累计收益率为 124.9%，分别超越上证综指 69.48%、沪深300 45.79% 和创业板指 82.75%。

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图表信息概览

• 图表 1：近三月融资融券余额变化趋势。
• 图表 2：近三月融资买入额与偿还额变化。
• 图表 3：近期主要市场指数涨跌幅。
• 图表 4：两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速。
• 图表 5：申万行业涨跌幅。
• 图表 6：融资融券ETF涨跌幅。
• 图表 7：两融标的股票涨跌幅排名前20。
• 图表 8：两融标的股票五日量比排名前20。
• 图表 9：两融标的股票金额流入率排名前20。
• 图表 10：两融标的股票开盘与尾盘资金净流入排名前20。
• 图表 11：融资余额占流通市值比例及增速排名前10。
• 图表 12：上一交易日发生大宗交易的股票。
• 图表 13：复牌及停牌股票信息。
• 图表 14：大股东持股比例变动股票。
• 图表 15：未来七个交易日增发股票。
• 图表 16：未来七个交易日分红送转事件。
• 图表 17：今日发布业绩报告的股票。
• 图表 18：未来七个交易日限售股解禁股票。
• 图表 19：事件投资组合历史收益曲线。
• 图表 20：事件投资组合历史收益对比。
• 图表 21：今日拟建仓股票。
• 图表 22：今日拟平仓股票。

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重要提示

• 本报告所列事件投资组合由信达证券研发中心事件选股策略模型生成，其收益率存在较大不确定性，不构成投资建议。