20260701-国信证券-金融工程日报_A股冲高回落_封板率创近一个月新低_16页_2mb

报告摘要

金融工程日报总结

核心内容

2026年7月10日，A股市场整体呈现冲高回落态势，全线下跌。部分指数和行业表现相对较好，而其他则表现较差。市场情绪较为高涨，涨停与跌停股票数量较多，封板率创近一个月新低。

主要观点

市场表现：今日规模指数中，中证2000指数跌幅最小；板块指数中，北证50指数跌幅最小；风格指数中，沪深300价值指数跌幅最小。
行业表现：国防军工、传媒、医药、农林牧渔、食品饮料行业涨幅较好，电子、通信、基础化工、电新、建材行业跌幅较大。
概念表现：CRO、卫星导航、卫星互联网、肝素钠、商业航天等概念涨幅较好，氢氟酸、工业气体、半导体设备、晶圆产业、半导体材料等概念跌幅较大。
市场情绪：今日涨停股票数量为93只，跌停股票数量为7只，封板率为49%，连板率为13%，封板率创近一个月新低。
市场资金流向：截至2026年7月9日，两融余额为29562亿元，其中融资余额为29342亿元，融券余额为220亿元。两融余额占流通市值比重为2.9%，两融交易占市场成交额比重为9.6%。
ETF折溢价：当日科创创业ETF天弘溢价2.96%，上证综指ETF华夏折价1.04%。
大宗交易折溢价：近半年大宗交易日均成交金额为20亿元，当日成交金额为32亿元，折价率为8.31%，高于平均值。
股指期货升贴水：当日上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约年化贴水率分别为7.67%、7.97%、10.05%、10.91%，均处于近一年来的中等偏上分位点。
机构关注与龙虎榜：沪电股份被49家机构调研，机构专用席位净流入较多的股票包括晶合集成、C托伦斯、金风科技等；净流出较多的股票包括昊华科技、正帆科技、杰瑞股份等。陆股通净流入较多的股票包括金风科技、昊华科技、天娱数科等；净流出较多的股票包括兆易创新、晶合集成、黄河旋风等。

关键信息

市场表现

规模指数：中证2000指数跌幅最小（-0.12%），上证50指数跌幅最大（-1.34%）。
板块指数：北证50指数跌幅最小（-0.02%），科创50指数跌幅最大（-5.53%）。
风格指数：沪深300价值指数跌幅最小（-0.48%），沪深300成长指数跌幅最大（-3.24%）。

市场情绪

涨停与跌停：今日涨停股票数量为93只，跌停股票数量为7只。
封板率与连板率：封板率为49%，较前日下降23%；连板率为13%，较前日上升3%。

市场资金流向

两融余额：截至2026年7月9日，两融余额为29562亿元，占流通市值比重为2.9%，两融交易占市场成交额比重为9.6%。

折溢价

ETF折溢价：科创创业ETF天弘溢价2.96%，上证综指ETF华夏折价1.04%。
大宗交易折溢价：当日大宗交易折价率为8.31%，高于近半年平均值6.88%。
股指期货升贴水：上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约年化贴水率分别为7.67%、7.97%、10.05%、10.91%，其中中证1000贴水率最高。