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江苏同益国际物流股份有限公司公开转让说明书总结

公司概况

江苏同益国际物流股份有限公司（以下简称“公司”）成立于2005年3月28日，2014年10月30日整体变更为股份有限公司。公司注册资本为1,300万元人民币，法定代表人为陈德光，注册地址为连云港市连云区墟沟镇海滨大道2号阳光国际中心A1708室，主营业务包括货运代理、货物运输、仓储等，属于“G交通运输、仓储和邮政业”门类下的“G54道路运输业”、“G58装卸搬运和运输代理业”和“G59仓储业”。

股权结构

公司目前的股权结构如下：

• 陆红梅：737万股，持股比例为56.69%
• 陈德光：550万股，持股比例为42.31%
• 其他自然人股东：合计持股比例为0.30%（金昕、王建祥、王玉荣、李静、郁瑞）

陆红梅与陈德光为夫妻关系，合计持有公司99%的股份，构成公司的实际控制人。公司整体变更时，通过净资产折股方式设立，折股比例为0.7862。

子公司情况

公司通过收购，整合了两家全资子公司：

1. 连云港金地仓储有限公司：成立于2012年，注册资本300万元，2014年变更为法人独资，由公司实际控制人持有100%股权。
2. 连云港金旺物流有限公司：成立于2013年，注册资本300万元，2014年变更为法人独资，由公司实际控制人持有100%股权。

董事、监事及高级管理人员

公司董事、监事及高级管理人员构成如下：

董事：

• 陈德光：董事长兼总经理，与陆红梅为夫妻关系
• 陆红梅：董事，与陈德光为夫妻关系
• 金昕：董事、财务总监
• 王建祥：董事、副总经理
• 郁瑞：董事

监事：

• 赵耀：监事会主席
• 岳燕舞：职工代表监事
• 王玉荣：监事

高级管理人员：

• 陈德光：董事长兼总经理
• 王建祥：副总经理，分管散杂货部
• 金昕：财务总监
• 徐传来：副总经理，分管人力资源部
• 张浩：副总经理，分管金旺物流
• 陈明福：副总经理，分管金地仓储
• 李静：董事会秘书

财务数据

公司最近两年及一期的主要财务数据如下：

项目	2014年9月30日	2013年12月31日	2012年12月31日
资产总计（万元）	3,625.76	2,810.11	1,651.87
股东权益合计（万元）	1,653.11	947.61	629.62
归属于申请挂牌公司的股东权益合计（万元）	1,653.11	878.74	584.77
每股净资产（元）	1.27	1.76	1.17
资产负债率（母公司）	44.80%	75.10%	72.03%
流动比率（倍）	1.20	1.02	1.17
速动比率（倍）	1.11	0.86	1.07
营业收入（万元）	4,375.98	2,044.50	3,464.30
净利润（万元）	505.50	17.98	37.71
归属于申请挂牌公司股东的净利润（万元）	470.22	23.97	52.85
扣除非经常性损益后的净利润（万元）	470.26	40.55	52.52
归属于申请挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润（万元）	470.26	40.55	52.52
毛利率（%）	24.05%	11.71%	8.89%
净资产收益率（%）	37.41%	3.87%	11.53%
扣除非经常性损益后净资产收益率（%）	37.41%	6.55%	11.46%
基本每股收益（元/股）	0.4404	0.0314	0.0826
稀释每股收益（元/股）	0.4404	0.0314	0.0826
应收账款周转率（次）	3.89	3.33	10.26
存货周转率（次）	N/A	N/A	N/A
经营活动产生的现金流量净额（万元）	442.62	-193.45	-0.45
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）	0.4145	-0.2537	-0.0007

重大事项提示

1. 经济环境波动风险

公司作为物流服务企业，业务受经济环境影响较大，特别是对外贸易集中地区和国家经济波动。2013年全球经济复苏艰难，公司业务受到一定影响。未来三至五年，经济环境仍存在不确定性，公司需增强对系统性风险的应对能力。

2. 仓储土地权属风险

公司全资子公司金地仓储租赁108亩土地用于仓储，其中28亩租赁至2017年7月1日，80亩租赁至2016年6月1日。虽然区政府出具了《情况说明》，但因土地证未办理，存在被政府征收或因未登记被处罚的风险。

3. 业务辐射区域较窄

公司业务主要集中在连云港及周边地区，尚未覆盖全国重要港口，相比已上市物流企业，市场占有率不具优势，未来业务拓展可能面临挑战。

4. 竞争风险

物流行业由国企和外资巨头主导，具备较强的资金实力和供应链管理能力，公司目前尚无法在短时间内赶超，面临较高的市场进入壁垒。

5. 实际控制人控制不当风险

陆红梅与陈德光夫妇合计持股99%，对公司经营决策具有重大影响，若存在不当控制行为，可能影响公司治理和股东权益。

6. 公司治理风险

公司股份公司成立时间较短，管理层对新制度仍在学习和理解中，存在因管理不适应发展需求而影响公司持续、稳定发展的风险。

7. 流动资金不足风险

公司拟建设新物流中心，需大量资金投入，若无法及时筹措资金，可能影响新项目的顺利进行。

与本次挂牌有关的机构

• 主办券商：华西证券股份有限公司
• 律师事务所：北京市东易律师事务所
• 会计师事务所：大华会计师事务所（特殊普通合伙）
• 资产评估机构：中联资产评估集团有限公司
• 证券登记结算机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司
• 挂牌交易场所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司

释义

文档中使用了一些专业术语，如“集疏运体系”、“保税仓库”、“多式联运”等，均在文档中进行了详细解释。

总结

江苏同益国际物流股份有限公司是一家专注于综合物流服务的公司，主要业务包括货运代理、运输、仓储等。公司由陆红梅与陈德光夫妇共同控制，合计持股99%。尽管公司在2014年完成股份制改革并计划在新三板挂牌，但仍面临经济环境波动、土地权属、业务区域狭窄、市场竞争、实际控制人风险以及公司治理和流动资金不足等风险。公司目前的股权结构、财务状况及治理机制均需进一步完善以应对未来发展挑战。