2015年环球投资者意向调查_29页_1mb

贝莱德环球投资者意向调查总结（中国部分）

核心内容

贝莱德环球投资者意向调查揭示了中国投资者在财务规划、投资行为及风险承受能力方面的特点。调查覆盖了20个地区，共访问31,000位受访者，其中2,000位为中国25-74岁负责家庭财务决策的人群。调查显示，中国投资者对财富增长和退休规划表现出较高的积极性和信心，但也面临一定的挑战。

主要观点

• 中国投资者信心较高：84%的中国受访者对未来财务状况感到乐观，尤其使用投资顾问的人更有信心。
• 高风险承受能力：中国投资者更愿意承担风险以追求更高的回报，相比环球投资者，他们持有较少现金、较多股票。
• 投资目标明确：43%的中国受访者将财富增长视为重要的理财目标，而51%则将退休金储蓄作为重要目标。
• 三明治世代特征显著：这一群体因上有老、下有小而更积极地储蓄和投资，同时愿意承担更高风险。
• 资产配置需优化：中国投资者持有过多现金（平均39%），而核心基金配置比例偏低（27%），不利于长期财富增长。
• QDII基金配置不足：近三分之一的中国投资者未持有QDII基金，错失了分散风险和获取全球增长机会的途径。
• 退休规划意识增强：超过76%的在职中国受访者已开始为退休储蓄，但开始储蓄的平均年龄为36岁，若期望58岁退休，仅有22年准备时间。
• SMART投资者表现突出：SMART投资者（储蓄或投资10%以上收入、投资比例高于储蓄、现金占比低于49%、认同投资适合自身、使用投资顾问）在投资信心、退休准备和资产配置方面优于普通投资者。

关键信息

投资信心与行为

• 84%的中国受访者对未来财务状况感到乐观。
• 98%的SMART投资者同时有储蓄和投资行为，95%对投资决策有信心。
• 中国投资者更倾向于股票投资，追求双位数回报，但对通胀和股市波动更担忧。

资产配置

• 中国投资者持有现金比例较高（39%），而核心基金配置比例较低（27%）。
• SMART投资者理想现金占比为25%，实际为21%，优于中国平均水平。
• 三明治世代和贵宾理财客户更倾向于持有QDII基金，有助于分散风险。

退休规划

• 76%的中国受访者为退休储蓄，高于环球平均（65%）。
• 82%的SMART投资者为退休储蓄，70%认为已为退休做好准备。
• 退休储蓄平均开始年龄为36岁，若期望58岁退休，仅剩22年准备时间。

收益型产品

• 83%的中国受访者依赖储蓄和投资收益作为主要收入来源。
• 债券型基金是最受欢迎的收益型产品（46%），但越来越多投资者转向配息股票（32%）。

投资顾问的作用

• 56%的SMART投资者使用投资顾问，91%认真看待理财计划。
• 使用投资顾问的投资者更少持有现金，投资组合更有效达成财务目标。

投资建议

• 分散投资：通过ETF和共同基金实现多元化投资，降低风险。
• 增加股票配置：股票是实现高回报的重要工具，尤其环球股票收益基金。
• 减少现金比例：降低现金占比，提高投资组合的收益潜力。
• 及早规划：面对长寿和物价上涨，应尽早开始退休储蓄。
• 使用专业建议：投资顾问有助于提高投资信心和规划效率。

总结

贝莱德调查表明，中国投资者在财务规划和投资行为上表现出较强的进取心和信心，尤其在追求财富增长和退休储蓄方面。然而，他们仍面临资产配置不合理、风险承受意识不足、退休准备时间紧张等问题。SMART投资者作为表现优异的群体，展示了更理性的投资行为和更高的规划能力。对于中国投资者而言，优化资产配置、增加股票和QDII配置、减少现金比例、及早退休规划以及寻求专业投资建议，是实现长期财富增长和舒适退休生活的重要策略。