20160703-中泰证券-新材料行业双周报_新材料十三五规划即将出台_三大领域重点布局_17页_930kb

新三板新材料行业周报总结

核心内容概述

本报告聚焦于2016年6月20日至7月3日期间的新三板新材料行业动态与投资观点，涵盖行业趋势、重点公司表现、市场数据及政策动向等内容。报告指出，新材料行业正处于快速发展阶段，尤其是“十三五”规划即将出台，将重点布局基础材料、关键战略材料及前沿新材料三大领域。同时，报告强调了在新三板市场中精选优质个股的重要性，并提供了多只重点推荐的公司。

主要观点

1. 新三板分层实施

• 分层方案正式实施：2016年6月27日，新三板分层方案正式实施，共953家企业进入创新层，其中新材料类企业114家，占比11.96%。
• 创新层企业表现：创新层企业成交活跃度未明显改善，因此投资重点仍在于精选优质个股。

2. 投资建议

• 长期价值投资：建议关注进入创新层的优质企业，以及具有规模优势、产品壁垒、附加值高、应用新兴领域、成长速度快的新材料企业。
• 重点推荐公司：包括西部超导、海优新材、润农节水、纳晶科技、恒神股份、杉杉能源、天力锂能等。
• 成长期细分子行业：重点关注锂电池材料、光伏材料、节水材料、纤维材料等成长期行业。

3. “十三五”规划预期

• 规划即将出台：新材料“十三五”规划编制已于4月份结束，预计年中正式公布，将从基础材料、关键战略材料及前沿新材料三个维度出发。
• 投资机会领域：新能源材料、航空航天轨道交通材料、高性能纤维、高性能分离薄膜、先进半导体、特种合金、石墨烯、超导、3D打印等。

关键信息

1. 行业动态

• 新挂牌企业：近两周新挂牌新三板新材料公司共11家，其中化工类6家，金属、非金属与采矿类2家，建材类2家，其他行业1家。
• 转让方式变更：永辉股份从协议转让变更为做市转让。
• 融资情况：
  • 共18家公司实施定向增发，发行3.25亿股，募集资金17.82亿元。
  • 公告定向增发预案的公司共18家，预计发行1.33亿股，募集资金4.39亿元。

2. 行业热点

• 石墨烯产业：预计2020年全球市场规模将超1000亿元，中国将占50%~80%。
• 地方投资：湖南宁乡高新区投资38亿元发展新材料，邦普集团投资12.26亿元建设锂电池三元前驱体项目。
• 钴供应短缺：2015年中国钴实际消费量为4.45万吨，本土供应缺口大，预计未来五年至十年产能将提升。

3. 市场表现

• 成交情况：近两周共247只个股发生成交，成交1.51亿股，成交总额7.4亿元。
• 成交量排名：金宏气体、宏发新材、英派瑞、安达科技、越洋科技等公司成交量居前，占60.8%。
• 成交额排名：金宏气体、安达科技、圣泉集团、纳晶科技、英派瑞等公司成交额居前，占56.8%。
• 换手率排名：通瑞环保、和顺科技、宏发新材、昊月新材等公司换手率较高。

重点公司一览

风险提示

• 政策风险：新材料行业受政策影响较大，需关注政策变化。
• 宏观经济风险：整体经济环境波动可能对行业造成影响。
• 原材料价格波动风险：原材料价格变化可能影响企业利润。
• 市场竞争风险：行业竞争加剧可能影响企业市场份额。

图表目录

• 图表1：wind材料类企业所处细分子行业情况
• 图表2：113家材料类企业入围创新层初步筛选名单
• 图表3：114家材料类企业入围创新层初步筛选名单（上接图2）
• 图表4：中泰证券重点关注新材料公司及估值一览
• 图表5：市值大于6亿元且做市转让的材料类公司整体估值情况
• 图表6：近两周个股涨幅TOP10
• 图表7：近两周个股跌幅TOP10
• 图表8：新三板材料公司近两周成交量TOP10
• 图表9：近两周材料类企业周成交额TOP10
• 图表10：近两周材料类企业换手率TOP10
• 图表11：近期中泰新三板新材料研究报告汇总