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财经要闻

• 12月中央经济工作会议定调2024年经济工作，强调“稳中求进、以进促稳、先立后破”，政策重心将向积极有为方向倾斜。
• 国务院发布《关于加快内外贸一体化发展的若干措施》，支持外贸企业拓展国内市场。
• 武汉市调整落户政策，取消购房落户的部分限制。

宏观策略

• 上证指数2023年12月在权重股带动下突破3000点，市场估值处于近三年低位，短期看震荡，中长期可布局。
• 北交所11月表现强劲，涨幅高于主板，但市盈率低于其他板块，长期潜力较大。

行业分析

• AI概念股：算力需求激增，AI大模型持续迭代，推动芯片需求，建议关注寒武纪、海光信息等。
• 新能源车：销量持续增长，政策支持及价格下调提振市场。
• 光伏：产业链价格下行，产能或过剩，行业处于周期探底阶段。
• 通信：受益于ChatGPT、算力网络建设，5G、数据中心技术发展回升。

市场数据

• 限售股解禁明细显示部分公司股成本高，市场料面临减持压力。
• 两市活跃股包括赛力斯、贵州茅台等，日成交额维持高位。

政策与数据

• 当月信贷数据显示非农就业超预期，美联储降息预期推迟。
• 11月CPI和PPI同比回落，但高频数据预计下月有复苏迹象。

重点总结

1. 政策暖风助力稳增长，激发现货消费与资本市场信心。
2. AI、新能源及消费电子成为短期热点，带动持股情绪回暖。
3. 汽车产业链、能源板块贡献主导力量，权重效应明显。

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