20240825-中泰证券-计算机_中泰科技_华为及海思全联接大会在即_关注鸿蒙+星闪+算力投资机会_21页_1mb

中泰证券行业点评报告综合摘要：华为及海思全联接大会前瞻

一、市场动态与战略方向

• 华为+海思双大会：9月9-11日在深圳举办海思全联接大会（首届），主题为"以创新启未来"；9月19-21日在上海举办华为全联接大会（第9届），主题为"共赢行业智能化"。两场大会将于当月连续召开。

• 技术热点：此次大会重点聚焦鸿蒙操作系统、星闪无线通信技术及算力底座三大板块，推动行业智能化发展：

  • 鸿蒙（Harmo ·
    ONEXT）：

    • 纯血鸿蒙正式版预计于2024年第四季度发布。

    • 星闪技术与鸿蒙生态深度整合，带来革新体验：时延降低至传统技术的1/30、传输速度提升6倍、抗干扰能力增强、定位精度达到分米级。

    • 鸿蒙生态持续完善，包括与支付宝、微信的合作应用等。

    • 星闪（SparkLink）：

      • 升级标准正式版（Release 3.0）正式发布，支持全场景互联应用。
      • 技术结合蓝牙与Wi-Fi优势：
        • 峰值速率：SLB（星闪蓝牙）>900Mbps，SLE（星闪Wi-Fi）>450Mbps。
        • 连接性能：多用户并发能力、抗干扰能力和扩展性显著优于现有技术（对比显示，星闪是蓝牙技术的2-6倍）。
        • 生态建设：截至2024年8月，星闪联盟已有超过1000家成员单位，覆盖产业链上下游。

    • 算力（鲲鹏+昇腾）：

      • 鲲鹏服务器获中国电信大型采购订单，被评为国内领先国产CPU。
      • 昇腾910C芯片正在进行国内电信公司测试，或将于今年10月出货，性能有望超越英伟达的B20芯片。

二、系统与技术进展

• 鸿蒙优势：融合星闪技术，大幅提升终端交互体验，支持设备间高效协同。

• 星闪标准：

  • Star ·
    Flash自主研发，性能领先，扩展性强。
  • 安全认证与联盟体系日益完善。

• 算力平台：以华为鲲鹏和昇腾芯片为核心的多样性算力底座，支持多样终端场景。

三、投资机会

• 鸿蒙相关企业：
  • 软通动力、法本信息、东方中科、润和软件、诚迈科技：参与鸿蒙系统支撑与生态建设。
• 星闪概念股：
  • 荣联科技、九联科技、创耀科技、奋达科技、泰凌微、利尔达、艾融软件。
• 华为算力产业链：
  • 神州数码、广电运通、拓维信息：提供算力服务器、芯片云解决方案。

注：关键技术简述

• 纯血鸿蒙正式版：2024年第四季度推出。
• 星闪3.0：引领短距通信标准升级。
• 华为算力投资：昇腾芯片+华为云提供强大的多样性算力底座。

四、风险提示

• 政策落地不及预期：华为产业链依赖国家推进力度。
• 地缘政治风险：国际环境可能影响经济生态发展。
• 技术迭代不及预期：若芯片等更新不满足市场等待，将影响产品竞争力。
• 行业竞争加剧：存在潜在竞争者带来技术挑战。

五、重要声明

• 本报告由中泰证券发布，研究内容仅供参考，仅代表时间点前预测。

注：本摘要为原研究报告的核心内容提炼，部分技术图示及数据源自附录图表，简要收编于此方便理解动态演进。