麦肯锡全球银行业年度报告2023-银行业大变局_52页_5mb

麦肯锡全球银行业年度报告（2023）总结

1 目录与概要

• 2024年1月发布，涵盖银行业盈利能力下滑、监管强化、技术驱动等关键主题。
• 五大战略要务：技术与AI应用、资产负债表灵活管理、交易业务优化、销售能力强化、风险环境适应。

2 银行业现状与挑战

2.1 经济环境变化

• 2023年全球经济复苏疲软，银行业净息差连续进入“2%时代”，中国银行业的净息差降至1.73%。
• 企业与消费低迷：贷款需求萎缩，银行流动性过剩，盈利能力承压。

2.2 风险管理差距

• 城商行和农商行不良贷款率显著高于国有大行，资产利润率差距达10~13个基点。
• 监管与技术风险：生成式AI普及加速，但网络和数据安全问题日益突出。

2.3 行业分化加剧

• ROE差距显著扩大：头部机构市净率可达0.9以上，而多数机构低于账面价值，ROE低于股本成本。
• 区域差异：环印度洋地区（如印度、新加坡）成为银行业增长中心，中东与非洲银行业收入增速超发达国家。

3 全球趋势与大变局

3.1 技术突破

• 生成式AI推动生产效率提升3%~5%，显著改善客户服务与风控能力。
• 数字化转型加速：银行从专注客户体验转向全业务数智化，与科技公司竞争加剧。

3.2 监管收紧

• 巴塞尔协议III资本要求提高，欧美银行资本成本压力加大。
• ESG与数据隐私：加密货币监管、支付系统审查、绿色金融债券发行等趋势明显。

3.3 银行业大变局（三大支柱转移）

• 资产负债表外流：70%金融资金净增长来自表外业务，私人信贷、私募股权投占比迅速扩大。
• 交易与销售转移：支付、财富管理、资本市场业务从重资本向轻资本机构迁移。
• 轻资本模式崛起：支付企业、资产管理公司等以更高效模式获取利润（如支付公司ROE超过40%）。

4 应对五大要务

1. 技术与AI应用

• 利用AI实现全流程自动化与风控，部署生成式AI降低运营成本。
• 关键领域：客服聊天机器人、信贷决策、合规风控、编码辅助等。

2. 资产负债表优化

• 分拆或轻资产化：通过银团贷款、第三方平台减少重资产拖累，将核心聚焦于存款与风控。
• 具体措施：降低资本占用，提高表内业务灵活性，关注存款来源多元化。

3. 交易业务增大或退出

• 并购扩大市场份额，或通过合作伙伴退出非核心领域（如支付、财富管理）。
• 规模经济：选择深耕细分市场或横向扩展，满足不同客户需求。

4. 销售能力强化

• 建立全渠道客户互动模式，嵌入式金融（如SaaS平台）拓展客户覆盖。
• 分拆与合作：利用数字渠道提升竞争力，避免低价竞争。

5. 风险环境适应

• 适应高通胀、资本要求合规、地缘政治风险，强化AI与高级分析风险管理。
• 长期战略：重构风险职能，将数据治理、网络欺诈防控作为核心风控能力。

5 中国银行业

• 特有挑战：不良贷款高企、盈利能力弱于国际同业，ROE难超股本成本。
• 政策与机遇：数字人民币试点、金融监管调整、移动金融普及为AI应用创造空间。
• 重点方向：财富管理、农村金融、跨境业务。

6 结论

• “银行业大变局”加速轻资本模式崛起，纯银行模式面临ROE低于成本的长期挑战。
• 存在五大必胜策略：技术驱动、灵活资产负债表、产品聚焦、销售创新、风险 governance强化。
• 未来十年关键在于以中国为代表的新兴机构能否通过数字化与模式创新实现价值跃升。