2018年10月物流行业研究简报_66页_5mb

2018年10月物流行业研究简报总结

核心内容概述

2018年10月，物流行业整体保持稳定增长态势，但部分指标出现回落。行业运行、公司动态、资本风向、专题研究等方面均有显著表现，尤其是电商物流、快递发展和运输结构调整成为重点。

主要观点

行业运行

• 制造业PMI：10月制造业PMI为50.2%，环比下降0.6个百分点，显示短期经济下行压力仍存，但制造业仍保持扩张。
• 非制造业PMI：保持在53.9%的较好水平，建筑业供需趋升，服务业整体稳定。
• 物流业景气指数：10月为54.5%，较上月回升1.4个百分点，显示物流业稳中有升。
• 仓储指数：10月为51.7%，较上月微降0.1个百分点，但行业整体运行平稳。
• 公路物流运价指数：10月为95.3%，环比下降0.18%，呈现稳中趋缓趋势。

快递发展

• 中国快递发展指数：9月为179.9%，同比提高36.5%，显示行业发展迅速。
• 快递业务量与收入：前三季度累计业务量347.4亿件，同比增长26.8%；累计收入4246.3亿元，同比增长24%。
• 区域分布：中西部快递业务占比持续上升，农村市场增长显著。
• 服务质量：快递服务公众满意度为78分，同比增长0.8分；有效申诉率下降，企业满意度提升。

大宗商品市场

• 大宗商品指数：10月为103.8%，环比上升1.9%，显示市场形势继续向好。
• 供应与销售：供应量增长，销售回升，库存增加，价格波动。

运输结构调整

• 国务院三年行动计划：推进“公转铁、公转水”，目标到2020年铁路货运量增长30%，水路货运量增长7.5%，减少公路运输量。
• 铁路货运：9月货运量3.42亿吨，同比增长9.7%，铁路运输成为重要增长点。

关键信息

行业数据总览（前三季度）

快递市场情况

• 业务量与收入：1~9月业务量347.4亿件，同比增长26.8%；收入4246.3亿元，同比增长24%。
• 分项业务：
  • 同城业务量：79.7亿件，同比增长24.8%。
  • 异地业务量：259.8亿件，同比增长27.1%。
  • 国际/港澳台业务量：7.9亿件，同比增长39.3%。
• 快递企业市场份额：中通、圆通、韵达、申通、百世分别为15.3%、13.1%、11.7%、9.5%、9.4%。

公司动态

• 阿里巴巴与菜鸟：
  • 成立国际物流可视化任务组，推进全球智慧物流。
  • 菜鸟与圆通、京东等企业合作，提升物流效率。
  • 菜鸟推出智能包装机，采用磁悬浮技术。
  • 菜鸟启用“产协仓”模式，推进仓储服务创新。
• 京东物流：
  • 进军个人快递市场，推出“京瞬达”服务。
  • 对外开放分单平台，提升分拣效率。
  • 与多家企业合作，包括达达、博西家电等。
• 圆通速递：
  • 发债36.5亿元，获批核准。
  • 调整快件价格，业务量接近2016年水平。
  • 与顺丰竞争加剧，调整价格策略。
• 顺丰：
  • 三季营收654亿元，净利润首次下滑。
  • 推出智能迷你仓，布局航空物流，与舟山汽运合作。
  • 与DPDHL整合供应链业务，加速转型。

资本风向

• 快递物流领域投融资规模超过1100亿元，主要集中在末端网络、分拨中心、即时配送等。
• 京东物流对外开放分单平台，提升行业效率。
• 多家快递企业融资，如申通、德邦、佳怡等。

附录与专题研究

• 物流业发展趋势：随着技术应用，物流行业正向智能化、数字化发展。
• 行业挑战：中美贸易摩擦影响部分行业，物流需求可能放缓。
• 政策支持：国家统计局、国务院等发布多项政策，支持物流行业基础设施建设、运输结构调整等。
• 行业前景：物流行业仍保持增长态势，但需关注成本控制和行业竞争加剧的问题。

总结

2018年10月，物流行业整体保持稳中有升的发展趋势，但部分指标如PMI、仓储指数等略有回落。电商物流和快递业务保持强劲增长，尤其是中西部和农村市场。运输结构调整持续推进，铁路货运成为重要增长点。公司层面，阿里巴巴、京东、顺丰、圆通等企业通过技术升级和战略合作，推动行业向高质量发展迈进。同时，行业面临成本压力、市场竞争和外部环境变化等挑战，需进一步优化结构和提升效率。