20240120-国元证券-股指期货基差跟踪周报_期指跌幅超现货_盘面贴水加剧_8页_1mb

股指期货基差跟踪周报总结

市场表现回顾

• 本周现货市场：上证50上涨0.28%，沪深300微跌-0.44%，中证500下跌-3.61%，中证1000下跌-4.8%。
• 股指期货表现疲软，跌幅远超现货，近月合约大幅贴水，日均持仓量增加。当季合约剔除分红后年化基差率为：IH -27.3%，IF -5.70%，IC -12.76%，IM -14.95%。季月合约年化基差率为：IH 11.4%，IF -0.76%，IC -61.3%，IM -79.5%。

分红点位数据

• 各合约剩余分红点位：IH当月/下月/季月/下季月：0, 0, 0, 2532；IF：0, 0, 0, 3252；IC：0, 0, 0, 5365；IM：0, 121, 121, 4707。

高股息率股票追踪

• 高股息率个股：中远海控（14.23%）、陕西煤业（8.13%）、通威股份（7.98%）、兖矿能源（14.69%）、四川路桥（11.04%）、冀中能源（13.91%）、山煤国际（10.71%）、达安基因（10.01%）、明德生物（17.71%）、荣安地产（13.73%）、大有能源（12.01%）。

风险提示

• 基于历史数据与模型测试，结果不代表未来收益，市场变化可能导致模型失效，仅供参考。