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铁矿石市场分析总结（2026年1月21日）

核心内容概述

2026年1月21日，铁矿石市场整体呈现价格走弱的趋势，市场情绪偏向谨慎。分析师张广硕指出，当前需重点关注下游行业补库节奏对价格的影响。铁矿石期货与现货价格均出现小幅下跌，市场趋势强度指数为θ，表明市场整体处于中性偏弱状态。

基本面数据

期货价格表现

• 昨日收盘价（元/吨）： 12605
• 涨跌（元/吨）： -4.5
• 涨跌幅： -0.57%
• 昨日持仓（手）： 586,412
• 持仓变动（手）： -29,929

现货价格表现

价差变化

宏观及行业新闻

• 1月LPR报价保持不变：
  1年期LPR为3%，5年期以上LPR为3.5%，与上月持平，表明货币政策维持稳定，对铁矿石市场影响有限。

趋势强度分析

• 趋势强度指数： θ
• 取值范围： [-2, 2]
• 分类说明：
  • -2：最看空
  • -1：偏弱
  • 0：中性
  • +1：偏强
  • +2：最看多
• 当前趋势强度： 中性偏弱，市场情绪较为谨慎，短期价格可能承压。

风险提示与免责声明

1. 本报告仅供专业投资者参考，非国泰君安期货客户不宜阅读或接收。
2. 报告内容不构成具体投资建议，亦不构成任何投资、法律、会计或税务建议。
3. 市场有风险，投资需谨慎，投资者应根据自身风险承受能力作出决策。
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分析师声明

• 张广硕具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格。
• 报告观点为个人分析，不代表公司立场。
• 报告仅反映作者的设想、见解及分析方法，不构成投资建议。

总结

铁矿石市场近期价格走弱，期货与现货价格均出现下跌，趋势强度为θ，处于中性偏弱区间。分析师建议关注下游行业补库节奏，以判断市场后续走势。宏观政策方面，LPR保持稳定，对市场影响有限。投资者应谨慎对待市场波动，结合自身情况作出决策。