西安派瑞功率半导体变流技术股份有限公司创业板首次公开发行股票招股说明书申报稿2019年5月15日报送_387页_2mb

西安派瑞功率半导体技术股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书总结

核心内容概述

西安派瑞功率半导体技术股份有限公司（以下简称“发行人”）拟首次公开发行A股股票并在深圳证券交易所上市。本次发行不涉及老股东公开发售股份，发行后总股本不超过32,000万股，每股面值1元。公司及全体股东、董事、监事、高级管理人员对招股说明书的真实性、准确性、完整性承担法律责任，并承诺若存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法赔偿投资者损失。

主要观点与关键信息

1. 风险提示

• 市场风险：创业板市场具有较高的投资风险，公司业绩不稳定、经营风险高、退市风险大。
• 信息披露责任：公司及相关责任方对招股说明书内容的真实性、准确性、完整性承担法律责任。
• 投资风险：投资者需自行判断公司投资价值并承担相关风险。

2. 股份限售与减持安排

• 控股股东西电所：上市后36个月内不减持，若减持需满足价格不低于发行价、减持时间限制等条件。
• 科控集团：与西电所类似，减持需遵守相关规定。
• 其他股东（国开基金、开信派瑞、磐淬资本等）：上市后12个月内不减持，减持需满足价格不低于发行价、数量限制等要求。
• 董事及高管：上市后12个月内不减持，离职后半年内不减持，每年减持不超过持股的25%。
• 监事：上市后12个月内不减持，离职后半年内不减持，每年减持不超过持股的25%。

3. 稳定股价预案

• 启动条件：公司上市后三年内，若股票连续20个交易日收盘价低于每股净资产，将启动股价稳定措施。
• 具体措施：
  • 控股股东增持股票，增持比例不低于1%，不超过2%。
  • 公司回购股票，单次不低于500万元，累计不低于1,000万元。
  • 董事、高管增持股票，每人资金不低于其上一年度税后薪酬的20%，不超过40%。
• 终止条件：若股价连续5个交易日高于每股净资产或继续增持/回购/买入将导致股权结构不符合上市条件，则终止。

4. 填补即期回报措施

• 强化募集资金管理：用于大功率电力半导体器件及新型功率器件产业化项目，提高资金使用效率。
• 完善利润分配制度：公司制定《股东未来分红回报规划》，确保利润分配的连续性和稳定性。
• 差异化分红政策：根据公司发展阶段及资金支出情况，设定不同现金分红比例最低标准。
• 利润分配机制：董事会制定分配预案，股东大会审议，独立董事发表意见，监事会监督执行。

5. 未履行承诺的约束措施

• 若未履行股份锁定期、股价稳定措施或利润分配承诺，公司将公开说明原因并道歉。
• 未履行承诺的责任主体将被扣留现金分红或薪酬，直至履行承诺。
• 若连续两次违反承诺，公司有权解聘相关董事或高管。

6. 股利分配政策

• 公司实行积极的利润分配政策，注重对投资者的回报。
• 每年至少分红一次，若公司盈利，且无重大对外投资或现金支出，应优先进行现金分红。
• 现金分红比例不低于可供分配利润的20%。
• 若公司经营状况良好且认为股票价格与股本不匹配，可实施股票股利分配。
• 公司将根据实际情况调整利润分配政策，但需经股东大会审议通过，不得违反监管规定。

7. 财务信息与经营状况

• 审计基准日至招股说明书签署日期间，公司财务及经营状况未发生重大变化。
• 公司具备良好的财务状况和盈利能力，具备持续盈利能力。

8. 募集资金用途

• 募集资金用于大功率电力半导体器件及新型功率器件产业化项目。
• 项目实施后，公司将提升技术优势，增强市场竞争力，推动业务规模增长。

9. 关键行业与技术信息

• 公司主营电力半导体器件，涉及晶闸管、IGBT、MOSFET、SiC/碳化硅、GaN器件等。
• 公司所处行业为电力电子领域，发展前景良好，受益于国家对高端装备制造、智能电网等的支持。

总结

本招股说明书为西安派瑞功率半导体技术股份有限公司首次公开发行A股股票的申报稿，内容涵盖公司概况、发行安排、风险提示、股份限售与减持承诺、稳定股价措施、填补即期回报安排、股利分配政策、财务信息、募集资金用途及行业技术背景等。公司及全体相关方承诺信息真实、合规，并对可能的违规行为承担法律责任，确保投资者利益。公司致力于通过募集资金提升技术实力与市场竞争力，增强盈利能力，同时通过合理的利润分配机制回报股东。