中央国债登记结算有限责任公司金融市场基础设施原则信息披露报告（2024年）_124页_985kb

2024年中央国债登记结算有限责任公司金融市场基础设施原则信息披露报告总结

一、公司概况

中央国债登记结算有限责任公司（简称“中央结算公司”）是承担债券市场中央证券托管机构（CSD）、证券结算系统（SSS）和交易数据库（TR）职能的中央金融企业，在中国金融基础设施体系中处于重要地位。公司组织架构集团化，业务覆盖债券发行、登记托管、结算、柜台服务、担保品管理、统计监测等全生命周期服务。

二、法律基础

1. 法律合规性
   公司各项业务活动以财政部、人民银行等管理部门的授权和法律法规为依据，业务规则与现行法律法规一致，确保法律基础高度确定且可执行。结算活动采用实时全额逐笔DVP方式，具备结算最终性，符合法律要求。

2. 规则与程序
   所有业务规则、流程和协议清晰透明，并向市场参与者公示。争议通过仲裁解决，裁决可跨境执行。

3. 跨境风险管理
   在跨境业务（如“债券通”）中，适用中国大陆法律，并通过合作协议明确权利义务，符合PFMI框架要求。

三、治理架构

1. 文档化治理结构
   公司设有董事会、风险管理委员会、战略委员会等，职责明确，决策流程科学透明。

2. 风险与内控
   设立风险管理部和审计部，全面覆盖财务、运营、信息科技等风险领域。内部分责明确，防范利益冲突。

四、全面风险管理

1. 风险识别与监测
   建立风险监测预警系统，实时监控信用风险、流动性风险、操作风险等，通过压力测试保持资本金充足。

2. 业务连续性
   实施“两地四中心”容灾备份，具备多中心切换能力和应急响应机制，确保关键业务连续性。

3. 技术与操作风险控制
   通过ISO27001认证，部署运维监控平台和应急操作规程，保障系统稳定运行。

五、信用风险与流动性风险

1. 信用风险
   不承担参与者信用风险，统一采用DVP方式结算，确保债券交付与资金支付同步。

2. 流动性风险
   自身不涉及流动性风险，资金结算仅通过央行支付系统完成，无需流动性储备。

六、运行风险管理

1. 系统可靠性
   应用微服务架构，持续进行性能测试和容量规划，保障高可用性。

2. 物理与信息安全
   符合国家等级保护标准，实行分区隔离、访问控制等措施，确保基础设施安全。

七、业务服务与披露

1. 服务范围
   为发行人、投资者提供托管、结算、信息披露、担保品管理等一体化服务，支持银行间及柜台市场业务。

2. 数据披露
   按要求向管理部门和市场披露交易数据、统计指标及创新数据（如绿色债券环境效益），提升市场透明度。

本报告展示了中央结算公司在法律合规性、风险管理、系统运行和业务服务方面的全面能力，符合PFMI框架要求，持续发挥金融市场基础设施的核心作用。（2024年12月31日评估截止）