20240429-开源证券-北交所信息更新_PCTC等海洋工程风机需求高增_粤_港子公司布局加速配套全球_4页_872kb

🏢 公司概况与财务表现

克莱特（831689BJ）为北交所上市公司，主营风电设备制造，2024年4月26日分析师维持“增持”评级。当前股价1144元，2023年归母净利润预增21%，总市值840亿元（流通市值408亿元）。2023年营收508亿元，同比增长204%；毛利率29.8%，净利率11.9%。2024年Q1营收117亿元(+22%)，归母净利润1300万元(+14%)，在手订单43亿元。分析师预计2024-2026年归母净利润为69亿、83亿、102亿元，对应PE分别为121、101、83倍。

🧪 核心业务与技术突破

1. 板块创收：2023年海洋工程、能源通风分别增长122%和65%，主要受益于明阳智能项目及国际订单扩展。
2. 技术创新：自主研发PCTC船舱室通风机及高能效离心风机，满足欧盟ErP327法规；2024年计划设立广东、香港子公司，拓展区域布局与国际化。

🌱 行业前景分析

1. 海洋工程：国务院2024年政策推动设备更新，新能源船舶替换加速。
2. 风电领域：2023年装机量突破400GW，叠加政策支持，2024-2025年将进入景气建设期，利于公司风电配套发展。风电、核电、海洋工程等下游领域高景气，公司盈利有望持续增长。

⚠️ 风险提示

包括但不限于下游需求波动、客户集中度高、国外政策变动等可能影响未来业绩。

📊 财务预测摘要

预计2024-2026年营业收入分别为608亿、728亿、885亿，同比增长19.6%、19%、20.9%；归母净利润分别为83亿、102亿元，同比增长147%、22%。

💼 财务与成长指标

🌟 2023年毛利率达29.8%，净利率11.9%；2026年预计ROE为150%，EPS达139元/股，估值PE下行至83倍。

📄 其他信息

如有更深层次分析，建议参阅原文附录中的资产负债表、利润表及主要财务比率图表。