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ChinaAMC Bloomberg Barclays China Treasury + Policy Bank Bond Index ETF 半年度报告 (2021年1月1日至2021年6月30日)

该ETF是ChinaAMC Global ETF Series下的子基金，旨在跟踪Bloomberg Barclays China Treasury + Policy Bank Bond Index，通过被动管理采用代表抽样策略，投资于在中国内地银行间债券市场可得的国债和政策银行债券。

投资目标与策略

• 目标：提供投资回报，反映指数表现，投资对象包括国债和政策银行债券。
• 方法：使用代表抽样策略，不保证持有所有指数成分债券，但选择高度相关债券，可能对特定债券超重，投资不超过100% NAV，通过Bond Connect等渠道进入市场。

关键业绩数据

• 投资期间（2021年1月1日至6月30日）：总回报：
  • RMB Counter (NAV-to-NAV): -1.26%
  • HKD Counter (NAV-to-NAV): 2.30%
  • Index: 1.39%
• 指数追踪比较：在一个月、三月及整个期间，基金回报与指数表现。
• 初期单位：RMB counter 首次上市日期为2021年6月6日。

管理结构

• 经理：China Asset Management (Hong Kong) Limited
• 信托人和注册代理：HSBC Institutional Trust Services (Asia) Limited
• 审计师：Ernst & Young Certified Public Accountants
• 单位数量：截至2021年6月30日，250,000单位，NAV per unit：RMB 104.3744元。
• 值观：遵守SFC规定，投资限制包括单一发行主体持有不超过10%净值，基金会优先纠正超限情况。

投资组合摘要

• 总资产：主要为债券投资，到期日包括2024年、2027年等远期债券。
• 示例投资：中国国债、中国开发银行债券等，持仓主要集中在高信用债券。
• 变动：本期内有债券的购买和出售，总计投资变动。

重要事项

• 风险提示：过去业绩不代表未来结果。
• 合规：未违反投资限制，基金管理和信托合规。

财务摘要

• 财务数据包括资产、负债、权益，未审上半年财务 Statement 指出资产减少，主要是投资波动。
• 现金流量和收入/支出明细已审计。

基于上述分析，该ETF专注于中国债券市场，表现波动，强调被动追踪指数，符合监管要求。