2016-清科2016年11月IPO统计报告_11页_1mb

清科数据：2016年11月A股IPO提速及机构退出情况总结

核心内容概述

2016年11月，全球共有43家中国企业完成IPO，其中A股上市企业33家，IPO数量环比增加59.26%，同比增加330%。总融资额为59.70亿美元，环比下降17.38%，但同比增长157.75%。这标志着中国资本市场在该月实现了显著的IPO提速，为企业发展和投资机构退出提供了良好的环境。

主要观点

• IPO数量大幅增长：11月IPO数量和融资额均创下年度新高，显示资本市场活跃度提升。
• 融资额分布不均：虽然总融资额较高，但单笔融资额差异显著，最高达16.38亿美元（上海银行），最低为1128.12万美元。
• VC/PE支持比例高：43家IPO企业中有30家获得VC/PE支持，占比69.77%，显示出私募资本在企业上市过程中的重要作用。
• 多市场布局：企业IPO涉及上交所、深交所、港交所、纳斯达克等多个市场，显示中国企业的国际化趋势。
• 行业分布广泛：涉及16个一级行业，其中机械制造、电子及光电设备、生物技术/医疗健康为最活跃的行业。

关键信息

11月IPO企业分布

• A股市场：33家，占比76.74%
• 港股市场：8家，占比18.61%
• 纳斯达克市场：1家，占比2.33%

融资额分布

• 上交所：34.44亿美元，占比57.70%
• 港交所：10.61亿美元，占比17.77%
• 深交所创业板：6.53亿美元，占比10.93%
• 深交所中小企业板：约3.39亿美元，占比5.69%

融资额Top10企业

退出情况

• IPO退出数量：30起，涉及97家机构和87支基金。
• 平均回报倍数：3.22倍。
• 退出机构数量：近百家机构实现IPO退出。

重点企业案例

• 中粮肉食：11月1日港股上市，募资25.11亿港元，引入多家基石投资者，包括巴西食品公司BRF、中国人寿、海尔集团等，募资用于扩展业务和品牌推广。
• 周黑鸭：11月11日港股上市，募资24.96亿港元，曾获天图资本和IDG资本投资。
• 步长制药：11月18日上交所上市，募资39.00亿元人民币，获得多家机构投资，包括长江国弘、德同资本、明石投资等。
• 上海银行：11月16日上交所上市，募资16.38亿美元，获联和投资和中国建投支持。
• 海兴电力：11月10日上交所上市，募资3.39亿美元，获海邦投资、启明创投等支持。

机构退出情况

• 中科招商：在中富通、神力股份、中装建设等企业IPO中获得退出，回报倍数为1.44倍至5.58倍不等。
• 天图资本：在周黑鸭IPO中获得退出。
• 达晨创投：在富森美IPO中获得5.58倍回报。
• 其他机构：如贝莱投资、九鼎投资、软银中国资本等也有多起退出案例。

地域分布

• 广东省：11家IPO，占比25.58%
• 江苏省：6家IPO，占比13.95%
• 湖北省：4家IPO，占比9.30%

行业分布

• 金融：募集金额17.88亿美元，占比29.95%
• 生物技术/医疗健康：募集金额10.79亿美元，占比18.08%
• 食品&饮料：募集金额6.54亿美元，占比10.95%

总结

2016年11月，中国IPO市场呈现显著增长态势，A股市场成为主要融资平台。VC/PE机构在企业上市中扮演重要角色，多数企业获得其支持并实现退出。行业和地域分布显示，金融、医疗健康、食品饮料为最活跃领域，广东省、江苏省和湖北省为IPO企业主要来源地。这一趋势反映了中国资本市场对创新和成长型企业的持续关注，也为投资机构提供了良好的退出机会。