2021年中国医药新零售市场洞察_41页_3mb

中国医药新零售市场洞察总结

核心内容

中国医药新零售市场在2021年迎来快速发展，机遇与挑战并存。医药新零售以消费者为中心，通过线上线下结合，借助物联网、大数据、云计算等创新技术，形成一体化的销售模式。其核心在于O2O、B2C、B2B的融合增长，从而推动传统零售高毛利时代加速落幕。

主要观点

• 零售药店终端占比扩大：零售药店终端销售额从2013年的23.3%提升至2020年的26.3%，成为增长最快的终端。
• 处方外流趋势明显：政策推动处方外流，2020年公立医院终端首次出现负增长，而零售药店终端增长显著，预计未来处方外流将带来千亿市场增长空间。
• 医药电商快速发展：2020年中国医药电商市场规模达1,956亿元，同比增长28.3%，预计2021年将达到2,260亿元。
• DTP药房建设加速：DTP药房作为处方外流的重要承接者，具备专业化和高毛利优势，经营品种逐年增加，为公司带来收入增长。
• 互联网医疗快速发展：2020年中国互联网医疗市场规模为196亿元，预计到2025年将增长至1,058亿元，年复合增长率超过40%。
• 传统零售药店积极转型：通过线上线下融合，拓展O2O业务，提升服务质量和效率，增强竞争力。

关键信息

医药零售行业概述

• 中国医药行业产业链分为上游的制药基础、中游的医药研发和制造、下游的医药流通。
• 2020年中国三大终端药品销售额为16,437亿元，同比增长-8.5%。
• 公立医院终端销售额为10,512亿元，同比下降12.0%；零售药店终端销售额为4,330亿元，同比增长3.2%；网上药店销售额为243亿元，同比增长75.6%。
• 零售药店终端占比逐渐扩大，从2013年的23.3%提升至2020年的26.3%。

医药新零售行业发展现状

• 医药电商逐渐形成“医+药+险”全链路流程，包含互联网医院的医疗服务端、医药电商的医药流通端和互联网医保。
• 医药电商B2B模式提高流通效率，B2C模式带来增量，O2O模式解决购药“最后一公里”问题。
• 京东健康、华润三九、益丰大药房等企业积极布局医药新零售，拓展线上渠道，提升品牌影响力。

相关政策分析

• 处方外流：政策鼓励处方从医院流向院外药店，2020年外流比例预计为2%，有望扩大零售药店终端市场规模。
• 执业药师：严厉处罚“挂证”行为，推动零售药店规范化、标准化发展。
• 两票制：压缩药品流通环节，考验零售药店议价能力，连锁药店凭借规模优势赢得更多市场份额。
• 带量采购：降低中标药品价格，零售药店承压，处方药外流趋势加速。
• 医保改革：取消个人账户，加强医保控费，影响零售药店医保销售额。
• 药店分级分类：支持高评级药店，提升大型连锁药店竞争优势。
• 互联网医疗：推动电子处方共享平台，发展第三方配送服务，助力处方外流。

驱动因素

• 消费者画像：男性为主要消费群体，26-35岁青年为医药电商消费主力军，白领、教师、学生占职业分布Top3。
• 处方外流：政策推动、医保改革、互联网医疗发展等多因素共同促进处方外流。
• DTP药房：专业化的药品销售模式，承接处方外流，具有专业化、体量大等优势。
• 互联网医疗：市场规模快速增长，预计到2025年将达1,058亿元，年复合增长率超过40%。

企业推荐与投资风险

• 京东健康：中国最大的在线医疗健康平台，2020年营收194亿元，同比增长78.8%。凭借京东集团的电商运营经验和供应链优势，有望享受增量市场。
• 华润三九：大型国有控股医药上市公司，主营CHC健康消费品和RX处方药，覆盖近10个品类，品牌知名度高。
• 益丰大药房：全国大型药品零售连锁企业，2020年营收131.45亿元，同比增长27.91%。通过自建、并购、加盟等方式快速扩张，具备较强的运营能力和盈利能力。

总结

中国医药新零售市场在政策支持和技术推动下快速发展，零售药店终端占比逐渐扩大，处方外流趋势明显，医药电商市场规模迅速增长，DTP药房建设不断推进，互联网医疗发展迅猛。京东健康、华润三九、益丰大药房等企业积极布局新零售，提升品牌影响力和市场竞争力。未来，医药新零售有望成为医药行业的重要增长点，但同时也面临政策变化、市场竞争等挑战。