计算机行业专题研究：PLM行业分析报告-20201120-天风证券-37页_1mb

PLM行业分析报告总结

核心内容

PLM（Product Lifecycle Management，产品生命周期管理）是一种为企业产品全生命周期提供服务的软件解决方案，涵盖从设计、开发、生产到报废的全过程管理。PLM作为企业信息化的重要组成部分，强调以产品为核心，整合人力资源、流程、应用系统和信息，提升产品研发效率和市场竞争力。

主要观点

• 市场前景广阔：2018年至2023年，全球PLM市场预计将持续增长，市场规模将从185.7亿美元增至263.3亿美元，CAGR约为7.2%。内部配置是大型传统行业发展的首选方向。
• PLM功能：PLM通过数据关联管理，优化产品研发流程，帮助企业快速响应市场需求，降低试错成本。
• 行业应用扩展：PLM正从主流离散制造行业逐步进入非传统行业，并与人工智能、机器学习等新兴技术深度融合。
• 市场竞争格局：全球PLM市场由外企主导，主要厂商包括达索系统、西门子和PTC，其中西门子Teamcenter和达索ENOVIA是市场最受青睐的解决方案。国内厂商如能科股份、鼎捷软件和金蝶国际正逐步进入市场，但技术实力和市场占有率仍落后于国际巨头。
• 产品分类：PLM产品可分为CAX（计算机辅助设计、分析、制造）、cPDm（协同产品数据管理）和数字化制造三类。工具类软件占据较大市场份额，国内工具类软件市场规模超过60%。

关键信息

市场规模

• 2018年-2023年全球PLM市场预计增长至263亿美元。
• 2020年受新冠疫情影响，市场投资增长率降至2.4%，但整体仍处于上行通道。
• 北美地区持续主导市场，占PLM总市场收入的73.7%。
• 工具类软件在PLM市场中占比达31.2%，国内占比超过60%。

竞争格局

• 国际厂商：达索系统、西门子和PTC是全球PLM市场前三强，其中西门子Teamcenter市场份额最高（25%），达索ENOVIA次之（16%）。
• 国内厂商：能科股份、鼎捷软件、金蝶国际等进入市场较晚，且主要集中在机械、电子等领域，尚未全面覆盖其他行业。
• ERP厂商渗透：SAP、Oracle、用友、金蝶等ERP厂商正在逐步进入PLM市场，通过并购和整合实现跨领域协同。
• 行业并购活跃：2019年全球PLM市场发生106起并购案例，主要由行业领导厂商主导。

主要企业

国际PLM龙头

• 达索系统：成立于1981年，提供CATIA、ENOVIA、DELMIA、SIMULIA等PLM产品，覆盖制造业、基建、生命科学等领域。
• 西门子：成立于1847年，以数字孪生和工业自动化为核心，提供NX、Teamcenter、Simcenter等产品，与SAP达成合作，共同开发端到端生命周期解决方案。
• PTC：技术领先，提供Windchill、ThingWorx等产品，注重工业物联网与新兴技术的结合，毛利率增长显著。

国内PLM厂商

• 能科股份：成立于2006年，2018年收购联宏科技，拓展PLM业务，获得西门子认证。
• 鼎捷软件：成立于1982年，为多行业提供数字化、智能化解决方案，市场份额达14.7%。
• 金蝶国际：成立于1993年，2002年收购广州普维科技，推出K/3 WISE和EAS PLM产品，云转型趋势明显。

风险提示

• 疫情冲击：疫情可能导致下游制造业客户削减或推迟工业预算，影响PLM市场增长。
• 竞争激烈：PLM市场存在大量竞争者，包括国际巨头和新兴企业，可能限制市场份额。
• 工业互联网发展：若工业互联网发展不及预期，可能对PLM市场产生不利影响。
• 国内厂商发展：中国PLM厂商起步较晚，技术优势不足，发展速度可能落后于国际厂商。

未来趋势

• 技术融合：PLM正与人工智能、机器学习等技术结合，推动工业4.0发展。
• 订阅模式：PLM软件正从永久许可模式向订阅模式转型，以提高灵活性和客户体验。
• 云PLM服务：中小企业和非传统行业对云PLM服务需求上升，推动市场进一步发展。

行业应用

• 主流行业：PLM主要应用于汽车、航空、高科技和工业机械等行业，预计2018-2023年CAGR分别为7.4%、7.1%、7.2%和6.8%。
• 非传统行业：PLM正逐步进入零售、能源、食品饮料等非传统行业。
• 行业解决方案：PLM市场趋向定制化，企业根据自身行业需求选择差异化解决方案。

结论

PLM行业在未来三年内将继续保持增长态势，尤其在内部配置、人工智能融合和云服务等方面。国际厂商占据主导地位，而国内厂商正逐步崛起，但面临技术壁垒和市场占有率的挑战。行业竞争加剧，企业并购活跃，推动PLM技术与解决方案的不断演进。