20231120-东海证券-晨会纪要_9页_374kb

晨会纪要总结

重点推荐

• 宏观周报：中美关系缓和，美国加息预期下降，国内经济平稳但基础不稳固，政策可能加码。
• 电池及储能行业周报：电车产品快速迭代，政策推动充电桩行业发展，建议关注亿纬锂能、国轩高科、盛弘股份。

宏观经济分析

• 中美元首会晤达成共识，关系转向缓和，有利于国际环境改善。
• 美联储加息概率下降，国际金融条件好转，利好国内权益市场。
• 国内经济：消费和社零增速超预期，但投资和房地产仍需政策支持，可能有更多财政和货币政策调整。

行业分析

• 电池与储能：新能源汽车销量预期超900万辆，锂盐价格震荡，隔膜供需平衡，推荐亿纬锂能（海外布局强化）和国轩高科（北美设厂）。
• 充电桩：全球新能源汽车渗透率提升，政策催化国内充电桩市场，车桩比约24:1，建议关注盛弘股份（储能与充电桩双业务）。

财经要闻

• 习近平APEC讲话：强调创新驱动、开放、绿色发展和普惠共享。
• 央行座谈会：加强金融支持实体经济，解决房地产融资和债务风险，继续落实“三支箭”政策。
• 中美商务部会谈：就经贸关系和国家安全问题交流，同意加强政府间对话。
• 财政部增发国债：进展包括建立工作机制、项目审核和国债发行， future重点关注预算下达和资金监管。

A股市场评述

• 上证指数震荡收红，闭于3054点，深成指和创业板上涨，电子化学品板块表现强劲。
• 特定板块：农业服务、非金属材料上涨，房地产和银行板块调整。
• 短期趋势：均线多头排列，指标向好，可能有震荡盘升。

市场数据概览

• 关键指标：上证指数涨0.11%，创业板涨0.43%，外资净流出。
• 其他数据：美联储加息概率下降，美债收益率下行，国内螺纹钢和原油价格波动。