20240320-山西证券-通信周跟踪_Starship试飞取得积极进展_有望刺激我国星座建设加速_18页_847kb

通信行业周跟踪总结

1. 行业动向

• Starship第三次试飞取得积极进展：SpaceX成功执行星舰项目测试，完成引擎启动、级间热分离等关键目标，推动全球低轨卫星星座部署。
• 中国航天发展：预计2024年实施约100次发射任务，商业航天势头强劲，可重复使用火箭研发加速。
• 中国电信控股国盾量子：拟通过定增实现合作，强化量子技术产业化，量子市场规模预计快速扩张，包括量子通信和量子计算领域。

2. 市场表现

• 本周通信指数显著上涨：申万通信指数涨130%以上，控制器、云计算、液冷板块周涨幅领先。
• 个股波动：震有科技、新易盛等涨幅显著；中国移动、中国电信等传统股跌幅较大。
• 长期趋势：月度和年度数据显示光模块、液冷等板块持续表现强劲。

3. 投资建议

• 关注重点公司：国内卫星互联网领域包括铖昌科技、上海瀚讯；量子技术领域包括国盾量子。

4. 风险提示

• 外部因素：海外算力需求、国内运营商投资不及预期；竞争风险：价格下降超出预期；地缘风险：外部制裁升级。

请注意，总结基于报告内容，投资决策需自行判断。