20240324-甬兴证券-计算机行业周报_Kimi大模型表现经验_对AI应用及算力形成催化_14页_736kb

计算机行业周报总结

核心观点

• Kimi大模型实现200万字上下文处理突破，提升国产大模型竞争力，促进AI应用板块热度。
• 数据要素政策明确支持，中国信息通信研究院发布产业图谱，甘肃首推省级“数据要素×”三年行动方案。
• 算力需求激增，Kimi模型宕机事件显示高流量压力，月之暗面采取扩容和优先级策略缓解。

市场表现

• 申万计算机指数周内上涨249%，远超沪深300指数319个百分点，软件开发板块上涨371%，AI相关海外市场如纳斯达克上涨285%。

投资建议

• 工业软件关注赛意信息、鼎捷软件。
• 数据要素受益者包括太极股份、万达信息和同花顺。
• 操作系统推荐中国软件、中科创达。
• AI多模态龙头企业如万兴科技、昆仑万维值得考虑。

风险提示

• 产业发展、政策推进和国产替代可能不及预期，导致业绩波动。