2022-09-09-麦肯锡-乘势而上_聚势而强_38页_4mb

麦肯锡金融行业白皮书总结：中国险企绿色转型全景图

核心内容概述

麦肯锡发布的《乘势而上 聚势而强：碳中和时代，中国险企绿色转型全景图》聚焦中国保险机构在“双碳”目标背景下的绿色转型路径。文章指出，绿色保险已成为险企未来30年发展的重要命题，其转型需从战略、目标、举措、能力四个层面构建系统化框架，实现规模与价值的双提升。

主要观点

一、绿色保险三大机遇

1. 新兴行业机遇
   险企可抓住新能源汽车、氢气储存等新兴行业的发展机遇，探索新业务增长点。

2. 方案创新机遇
   针对新风险种类，如风能设备安装中断、光伏产能达标风险等，险企可设计差异化保险解决方案。

3. 模式创新机遇
   提供增值服务，如协助地方政府打造海绵城市、为施工方提供咨询服务，实现从传统承保向“产品+能力”服务模式的转变。

二、绿色险企转型的三个阶段

1. 起步阶段
   主要任务是明确减碳愿景，进行点状布局，包括绿色行业承保、绿色资产投资和部分减碳运营措施。

2. 构建阶段
   完成碳排放基线核算、制定明确的碳中和承诺、优化业务组合，并建立相应的绿色业务机制。

3. 成熟阶段
   建立完整的双碳目标体系，细化业务板块与产品线，实现“产品+能力”双轮驱动，推动绿色业务成为核心价值业务。

三、绿色险企转型的四大核心能力

1. 完善治理架构
   设立专门的绿色转型委员会、首席转型官等岗位，明确职责分工与高层KPI。

2. 整合风控框架
   将碳中和纳入整体风险管理体系，制定风险治理政策、调整业务策略、开展压力测试等。

3. 建立数据与系统
   构建内部碳排放数据库和分析系统，实现数据驱动的绿色转型决策与支持。

4. 积极对外交流与声誉管理
   定期披露绿色转型进展，参与CSR活动，打造行业领头羊形象。

关键信息与建议

一、绿色行业重点方向

麦肯锡指出，中国险企应重点关注四大核心绿色主题下的九大产业，其中绿色交通（尤其是新能源汽车、陆上风电）、绿色能源（如光伏发电）、绿色建筑与绿色农林与畜牧是主要方向。

• 陆上风电：预计2020-2030年将带来超过430亿元保费机遇，重点风险包括运输安全、设备老化等。
• 海上风电：虽处于初级阶段，但具备长期发展潜力，需通过能力输出与直再协同实现风险覆盖。
• 绿色交通：新能源汽车、氢能等产业将为险企提供新的承保与投资机会。

二、绿色转型路径规划

1. 第一阶段：制定战略与厘清路径

   • 制定清晰的碳中和战略目标，明确战略起点与路径。
   • 核算碳排放基数，预测排放走势，制定压降路径。
   • 与监管、股东、市场沟通战略愿景，形成一致认知。

2. 第二阶段：落实转型计划与持续减碳

   • 实现碳达峰，推动自身运营、资产与负债端的减碳措施。
   • 主动管理传统高碳业务，逐步退出高排放行业。
   • 打造绿色业务能力，积极参与绿色行业承保与投资。

三、绿色转型工具与方法

1. 数据分析工具
   分析企业内外部碳排放数据，预测气候变化和政策变化带来的风险敞口和财务波动。

2. 建模测算工具
   评估险企减碳目标与行业整体差距，模拟最优减排路径。

3. 抓手库与案例库
   提供不同行业的减碳抓手和成功案例，帮助险企制定具体措施。

4. 转型跟踪工具
   用于追踪绿色转型进展，协助企业对重点举措进行排序与管理。

结语

中国险企的绿色转型是大势所趋，需把握“双碳”战略机遇，制定清晰的战略路径，构建绿色保险体系。通过“产品+能力”模式、风险解决方案创新、绿色投资平台建设与自身节能减排措施，险企可实现从高速增长向高质量发展的转型，打造“第二增长曲线”，为国家绿色低碳发展提供有力支撑。

作者信息

• 总编：倪以理（麦肯锡全球资深董事合伙人、中国区总裁，常驻香港）
• 其他作者：曲向军、Bernhard Kotanko、张海濛、吴晓薇、周晓黎、廖绪昌、邵奇、程泉、王若菡、刘鼎尊、郭晏然等，均来自麦肯锡全球与中国区团队。

麦肯锡中国区金融机构咨询业务

麦肯锡为中国领先的金融机构提供转型与创新、互联网金融、全球化、战略、企业金融、销售与营销、运营、数字化与技术、风险与资本、领导力培养与文化转型等全方位咨询服务，助力险企实现可持续发展。