2017-车联网行业深度报告-智能网联，构建车联新生态_45页_4mb

车联网行业深度报告总结

核心内容

本报告主要分析了车联网作为物联网最具价值的细分行业，探讨其在智能网联汽车发展中的作用，以及DSRC与LTE-V等通信技术对车联网发展的影响。报告还预测了车联网未来的发展趋势，并提出了相应的投资建议。

主要观点

1. 智能网联汽车的发展趋势

   • 智能网联汽车将彻底改变人们的出行方式，成为未来汽车发展的主要方向。
   • 全球互联网巨头纷纷布局智能网联汽车，各国政府也高度重视其发展。
   • 智能网联汽车的发展分为五个层级，目前正向第三级演进，预计到2020年国内智能网联汽车渗透率将达到25%。

2. 车联网构建新型汽车生态

   • 车联网是智能网联汽车实现V2X（车与X）信息交换共享的关键技术。
   • 车联网将推动智能交通管理、车辆智能化控制和动态信息服务的发展。
   • 车联网的市场规模巨大，预计到2020年将达565亿元，五年累计市场规模将达1097亿元。

3. 通信技术推动车联网发展

   • DSRC和LTE-V是车联网通信技术的两大流派，两者各有优劣。
   • DSRC技术较为成熟，但LTE-V因其成本、技术优势及未来5G的兼容性，更具发展潜力。
   • 5G将作为车联网的最佳载体，实现更低时延、更高可靠性、更大带宽的通信需求。

4. 车联网产业链分析

   • 车联网产业链将由硬件向应用逐步传导，终端硬件企业将最先受益。
   • 通信技术的发展将带动车联网产业链的成熟，催生更多应用领域。
   • 投资建议指出，重点关注高鸿股份、宜通世纪、国脉科技、盛路通信等企业，同时关注大唐电信和中兴通讯。

关键信息

车联网市场预测

• 到2020年，国内车联网渗透率预计为25%，市场规模约565亿元，五年累计市场规模约1097亿元。
• 全球车联网市场预计在2018年达到390亿欧元，其中车联网服务占比最高，达245亿欧元。

技术对比

• DSRC：基于IEEE 802.11p标准，属于短距通信，适用于短距离、低时延的场景，如车辆碰撞预警。
• LTE-V：基于蜂窝通信技术，具有更高的带宽、覆盖范围和成本优势，更适合车联网的广泛部署。

通信技术演进

• LTE-V标准预计在2017年完成冻结，2020年进入全面商用阶段。
• 5G技术将作为车联网的未来载体，具备低时延、高可靠性、大带宽等特性，适合复杂环境下的自动驾驶需求。

产业链结构

• 车联网产业链包括汽车端硬件（传感器、OBD/T-BOX、通信芯片、车载终端等）、网络端（通信基础设施、基站等）、运营及应用端（TSP、大数据平台、智能交通系统等）。
• 硬件供应商、通信设备商、运营商、内容服务提供商等将受益于车联网的发展。

高ARPU值应用

• 车联网作为物联网应用中ARPU值最高的细分行业，对运营商具有巨大吸引力。
• 高ARPU值应用包括智能驾驶、信息娱乐、远程医疗、智能交通大数据等。

投资建议

• 重点组合：高鸿股份、宜通世纪、国脉科技、盛路通信。
• 关注企业：大唐电信、中兴通讯。
• 风险提示：通信标准发布不及预期、产业化推进进程过慢、车厂供应链封闭。

图表与数据来源

• 图1：互联网巨头竞相布局智能汽车
• 图2：电动化、智能化、网联化是未来汽车发展方向
• 图3：NHTSA自动驾驶分级
• 图4：中汽协智能网联汽车分级
• 图5：无人驾驶各阶段市场占比预测
• 图6：2015乘用车市场份额
• 图7：国内智能网联汽车市场规模预测
• 图8：车内通信和车外通信
• 图9：汽车网联化分级
• 图10：联网汽车出货量预测
• 图11：联网汽车累计数量预测
• 图12：车联网发展推动因素
• 图13：高速率连接数占比10%，但创造44%的市场规模
• 图14：中国移动物联网业务分类
• 图15：高ARPU值应用
• 图16：车联网从聚焦汽车产品向聚焦用户驾驶体验升级
• 图17：车联网交通系统通信技术示意图
• 图18：V2X组成类别
• 图19：DSRC技术应用在ETC收费
• 图20：DSRC技术图解
• 图21：DSRC通信服务频率分布
• 图22：DSRC通信标准层次
• 图23：LTE-V技术图解
• 图24：LTE-V技术网络架构
• 图25：DSRC在美欧日推进路径
• 图26：DSRC在美国演进过程
• 图27：3GPP对LTE-V标准的规划
• 图28：中国联通技术规划发展路径
• 图29：车联网两种技术阵营对比
• 图30：5G车联网业务分类及通信需求
• 图31：LTE-V、NB-IoT是5G技术的组成部分
• 图32：世界各国5G业务部署计划
• 图33：中国5G业务部署计划
• 图34：车联网产业链
• 图35：车联网网络通信结构图
• 图36：车联网细分市场占比预测
• 图37：车联网汽车端主要组成
• 图38：车联网七大应用领域市场价值
• 图39：汽车电子认证体系
• 图40：LTE基带芯片市场占比
• 图41：通信行业历史PE Band
• 图42：通信行业历史PB Band

车联网细分市场占比预测

• 车联网服务：245亿欧元，占比61.3%
• TSP市场规模：45亿欧元，占比11.4%
• 车联网相关电信市场规模：41亿欧元，占比10.1%
• 车联网相关硬件市场规模：69亿欧元，占比17.2%

行业前景

• 车联网是物联网中最先爆发且附加值最高的细分行业，具有广阔的市场前景。
• 随着通信技术的演进，车联网将从辅助驾驶向无人驾驶演进，推动汽车智能化和网联化。
• 5G技术的成熟将为车联网的发展提供强大支撑，实现更低时延、更高可靠性、更大带宽的通信需求。