20260616-五矿期货-聚酯期权早报_12页_4mb

聚酯期权市场分析总结

核心内容概览

本报告对EG（乙二醇）、PF（短纤）、PR（瓶片）、PX（对二甲苯）及TA（精对苯二甲酸）期权品种进行了市场数据分析与策略建议。以下为各品种的核心内容、主要观点及关键信息汇总。

---

EG（乙二醇期权）

标的行情解析

• 最新价：4427元
• 涨跌：-219元（-4.71%）
• 成交量：734,374万手（+274,586万手）
• 持仓量：307,016万手（-32,893万手）

期权因子分析

• 隐含波动率：维持在年平均0.2742上方水平波动
• 持仓量PCR：0.8033，位于近一年来的67.76%水位
• 压力位与支撑位：压力位4600，支撑位4000

策略建议

• 方向性策略：无
• 波动性策略：建议构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取时间价值收益，保持Delta中性。例如：S_EG2607P4400和S_EG2607C4700

---

PF（短纤期权）

标的行情解析

• 最新价：7402元
• 涨跌：-392元（-5.02%）
• 成交量：320,690万手（+77,592万手）
• 持仓量：172,745万手（-669万手）

期权因子分析

• 隐含波动率：维持在年平均0.2509上方水平波动
• 持仓量PCR：0.6617，位于近一年来的0.82%水位
• 压力位与支撑位：压力位10000，支撑位7500

策略建议

• 方向性策略：成交量与持仓量过小，不建议进行方向性交易
• 波动性策略：无

---

PR（瓶片期权）

标的行情解析

• 最新价：7186元
• 涨跌：-458元（-5.99%）
• 成交量：117,904万手（-6,518万手）
• 持仓量：38,906万手（+1,652万手）

期权因子分析

• 隐含波动率：维持在年平均0.2691上方水平波动
• 持仓量PCR：0.6901，位于近一年来的4.90%水位
• 压力位与支撑位：压力位8800，支撑位6800

策略建议

• 方向性策略：成交量与持仓量过小，不建议进行方向性交易
• 波动性策略：无

---

PX（对二甲苯期权）

标的行情解析

• 最新价：8240元
• 涨跌：-552元（-6.27%）
• 成交量：370,942万手（+152,453万手）
• 持仓量：187,379万手（-13万手）

期权因子分析

• 隐含波动率：维持在年平均0.3237上方水平波动
• 持仓量PCR：0.7729，位于近一年来的20.41%水位
• 压力位与支撑位：压力位9000，支撑位8000

策略建议

• 方向性策略：无
• 波动性策略：建议构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取时间价值收益，保持Delta中性。例如：S_PX609P8500和S_PX609C9000

---

TA（精对苯二甲酸期权）

标的行情解析

• 最新价：5926元
• 涨跌：-406元（-6.41%）
• 成交量：1,743,290万手（+546,760万手）
• 持仓量：1,076,770万手（-105,510万手）

期权因子分析

• 隐含波动率：维持在年平均0.3012上方水平波动
• 持仓量PCR：1.1587，位于近一年来的84.49%水位
• 压力位与支撑位：压力位8000，支撑位5900

策略建议

• 方向性策略：无
• 波动性策略：建议构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取时间价值收益，保持Delta中性。例如：S_TA2609P5700和S_TA2609C6300

---

关键信息总结

品种	最新价（元）	涨跌幅	成交量变化	持仓量变化	隐含波动率趋势	压力位	支撑位
EG	4427	-4.71%	+274,586万手	-32,893万手	均值上方波动	4600	4000
PF	7402	-5.02%	+77,592万手	-669万手	均值上方波动	10000	7500
PR	7186	-5.99%	-6,518万手	+1,652万手	均值上方波动	8800	6800
PX	8240	-6.27%	+152,453万手	-13万手	均值上方波动	9000	8000
TA	5926	-6.41%	+546,760万手	-105,510万手	均值上方波动	8000	5900

---

重要提示

• 本报告基于可靠数据来源，但不构成任何投资建议，仅作参考。
• 投资者应独立评估自身风险承受能力与投资目标。
• 具体交易策略需结合市场实际情况及个人判断。
• 五矿期货有限公司保留所有版权，未经授权不得复制、传播或存储。