增长乏力vs谋变破局_2025工业自动化厂商生存指南_29页_5mb

工业自动化厂商2025生存指南总结

核心内容

工业自动化作为先进制造技术的核心，推动制造业向高端化、智能化和绿色化方向发展。然而，2024年中国自动化市场规模持续下滑，产品市场同比下降6.2%，服务市场同比下降4.3%。面对增长乏力的行业现状，工业自动化厂商正通过技术升级、市场拓展与研发投入，寻求破局之道。

主要观点与关键信息

一、工业自动化的定义及产品分类

• 工业自动化是通过自动化技术实现工业制造环节的高效协同与精准控制。
• 核心分类包括流程自动化（PA）与工厂自动化（FA）。
• 流程自动化：适用于连续性生产过程，如化工、电力等，以模拟量参数控制为主，产品包括传感器、DCS、SCADA等。
• 工厂自动化：适用于离散型生产过程，如汽车、电子等，以数字量参数控制为主，产品包括PLC、HMI、伺服系统、工业机器人等。

二、流程自动化市场透视

• 营收普遍增长：7家上市企业中，除浙江力诺和金自天正外，其他企业工业自动化业务营收均实现增长。
• 盈利能力分化：中控技术、科远智慧、国电南自、康斯特等企业归母扣非净利润增长，而川仪股份、浙江力诺、金自天正出现下滑。
• 智能转型加速：企业积极布局工业AI、具身智能等技术，如中控技术推出时序工业大模型，科远智慧推出AI+无人行车解决方案。
• 行业应用分化：传统周期行业需求收缩，但部分高景气行业如油气、煤矿、白酒等成为新增长点。

三、工厂自动化市场透视

• 营收层级分化明显：43家工厂自动化上市企业中，26家营收增长，17家营收下滑。
• 盈利两极化：30家企业盈利，11家亏损，其中埃斯顿归母扣非净利润骤降1083.08%，为行业最差表现。
• 行业冷热不均：光伏、锂电等行业需求锐减，而纺织、电子、包装、金属加工等行业需求增长。
• 研发投入加大：33家企业研发投入增长，20家研发投入占比超10%，如汇川技术研发投入达31.47亿元，占比8.50%。
• 新技术布局：企业聚焦工业AI、具身智能、人形机器人等新赛道，如伟创电气推出AIAGENT机器人平台，兆威机电推出灵巧手解决方案。

四、工业自动化四大细分领域发展解析

3.1 PLC&HMI：迈向物联化、集成化、数字化

• PLC与HMI是工厂自动化核心产品，推动设备联网、集成与数据化。
• 随着智能制造的发展，PLC与HMI产品正向智能化、数字化升级。
• 企业通过集成化解决方案，提升系统协同能力与数据交互效率。

3.2 伺服系统：国产厂商崛起与供应链挑战

• 国产伺服系统逐步替代进口，如汇川技术、禾川科技等。
• 伺服系统在光伏、锂电等行业的应用受阻，但部分企业通过技术升级实现增长。
• 供应链风险仍存，需加强核心技术研发与自主可控能力。

3.3 变频器：行业专机成新增长引擎

• 变频器在工业自动化中发挥重要作用，尤其在3C制造、锂电、光伏等领域。
• 行业专机带动变频器需求增长，如柏楚电子的三维解决方案营收增长409.90%。
• 部分企业如汇川技术、英威腾等通过变频器业务实现增长。

3.4 工业机器人：巨额亏损、国产突围与全球化竞合

• 工业机器人行业整体亏损严重，如埃斯顿、拓斯达等企业扣非净利润大幅下滑。
• 国产机器人厂商加速突围，如越疆机器人、新松机器人等，推出协作机器人、人形机器人等产品。
• 企业通过技术突破和全球化布局，提升市场竞争力。

四、发展策略与建议

• 聚焦高景气领域：如新能源、智能制造、工业AI等，提升市场占有率。
• 加大研发投入：重点布局工业AI、具身智能、人形机器人等前沿技术。
• 优化业务结构：通过业务多元化、技术集成化，提升抗风险能力。
• 强化供应链管理：提升核心部件自主可控能力，降低外部依赖风险。
• 加强市场拓展：关注海外市场与新兴行业，拓展增量市场。

结语

2024年，中国工业自动化市场面临增长乏力与结构性分化。厂商需通过技术升级、市场拓展与研发投入，积极应对行业挑战。在智能制造与工业AI的推动下，工业自动化行业正迈向新的发展阶段，未来将呈现更广泛的智能化与数字化趋势。