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金融市場總覽與投資建議總結

一、核心內容概述

本文件提供了台灣及國際股市、債市與匯市的最新行情資料，並包含盤勢分析、產業動態、個股評估及資金動向等資訊，旨在為投資者提供全面的市場觀點與操作建議。

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二、台灣股市分析

1. 市場表現

• 加權指數：收盤價8352.93，上漲39.06點，漲幅0.47%，5日漲跌幅-1.07%。
• 上櫃指數：收盤價123.86，上漲0.35點，漲幅0.28%，5日漲跌幅-1.05%。
• 摩台指現貨：收盤價293.89，上漲1.94點，漲幅0.66%，5日漲跌幅-1.2%。
• 台指近期：收盤價8362，上漲28點，漲幅0.34%，5日漲跌幅-1.1%。
• 電子近期：收盤價298.9，上漲2.2點，漲幅0.74%，5日漲跌幅-1.11%。
• 金融近期：收盤價1018.4，上漲0.4點，漲幅0.04%，5日漲跌幅-0.91%。

2. 資金動向

• 成交金額：集中市場為700.57億元，櫃買中心為171.12億元。
• 融資融券：
  • 融資餘額為1913.56億元，增2.52億元。
  • 融券餘額為645,727張，增0.06萬張。
• 三大法人買賣超：合計買超18.35億元，其中外資買超21.43億元，投信賣超2.25億元，自營商賣超0.83億元。

3. 投資策略

• 台股已收復月線，技術面顯示多方優勢。
• 佈局重點：
  • 太陽能矽晶圓廠：產業結構改善，預計4Q13、1Q14由虧轉盈。
  • 鋼鐵族群：預期12月上漲機率高，且中國經濟政策有利於價格支撐。
  • SM大廠：歲修時程集中在明年2-4月，供需緊張，報價易漲難跌。

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三、國際股市分析

1. 市場表現

• 道瓊工業指數：收盤價15875.26，下跌9.31點，跌幅0.06%，5日跌幅-0.61%。
• S&P 500指數：收盤價1781，下跌5.54點，跌幅0.31%，5日跌幅-1.2%。
• NASDAQ：收盤價4023.68，下跌5.84點，跌幅0.14%，5日跌幅-0.91%。
• 日經225指數：收盤價15278.63，上漲125.72點，漲幅0.83%，5日跌幅-2.13%。
• 南韓KOSPI指數：收盤價1965.74，上漲4.59點，漲幅0.23%，5日跌幅-1.39%。
• 香港恒生指數：收盤價23069.23，下跌45.43點，跌幅0.2%，5日跌幅-2.84%。
• 美國10年債殖利率：收盤價2.84%，下跌0.0384%，跌幅-1.33%。
• 台灣10年債殖利率：收盤價1.6675%，下跌0.0053%，跌幅-0.32%。

2. 投資策略

• 美國經濟數據強勁，預期FOMC會議維持寬鬆政策，美股盤堅。
• 預估指數範圍：道瓊指數預期本週落在15700~16300點。
• 避險情緒：美債殖利率下跌，顯示Taper預期降低，VIX小漲，避險情緒緩和。

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四、個股與產業動態

1. 蘋果iWatch

• 產業趨勢：iWatch為2014年市場焦點，預期最快第三季上市。
• 投資建議：看好鴻海與英業達，目標價分別為83元與27元。

2. 中國水泥產業

• 產業動態：水泥價格持續上漲，預期春節前維持高檔。
• 投資建議：看好台泥、亞泥與國產，目標價為42元與13.5元。

3. EG與PTA產業

• 產業趨勢：EG產業利用率提升，PTA產業仍處虧損。
• 投資建議：對EG廠商維持中立評等，預期EPS為2.83元與1.46元。

4. 太陽能產業

• 產業動態：昇陽科將擴產至1GW，矽晶圓廠獲利改善。
• 投資建議：看好國碩與中美晶，目標價31元與50元。

5. 清華紫光收購展訊

• 產業動態：紫光將收購展訊，提升中國IC產業競爭力。
• 投資建議：關注其對台灣IC產業的影響，預期3~5年後形成競爭壓力。

6. F-亞德增資

• 產業動態：F-亞德將加碼中國市場，預期營收成長。
• 投資建議：看好其中長期股價，目標價300元。

7. 群創現增

• 產業動態：擬辦理200億元現金增資，預期EPS1.78元。
• 投資建議：評價偏低，建議中立，等待庫存回補。

8. 兆豐銀增資

• 產業動態：兆豐銀完成現增，預期EPS2.07元。
• 投資建議：給予1.3x PBR評價，目標價27元。

9. 景碩與聚積

• 產業動態：景碩受淡季影響，聚積面臨中國殺價。
• 投資建議：景碩評價中立，目標價105元；聚積評價中立，目標價16.8倍。

10. 智擎

• 產業動態：臨床三期數據分析中，預期2014年EPS19.6元。
• 投資建議：給予買進建議，目標價294元。

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五、資金動向與買賣超

1. 外資買賣超TOP10

• 買超：日月光、鴻海、中壽、富邦金、微星。
• 賣超：友達、隆達、台虹、長榮航、勝華。

2. 投信買賣超TOP10

• 買超：國喬、兆豐金、中信金、東貝、隆達。
• 賣超：日月光、中壽、中環、台虹、彰銀。

3. 資券增減TOP10

• 資增：隆達、泰金寶、頗邦、日月光、群創。
• 資減：東貝、中石化、宏碁、聯電、中信金。
• 券增：日月光、東貝、新日光、兆豐金、國碩。
• 券減：群創、勝華、永豐金、冠德、台虹。

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六、總結與建議

1. 台灣股市

• 短期受期指結算及FOMC會議影響，預期指數將發起攻勢。
• 投資重點：太陽能矽晶圓廠、鋼鐵族群、SM大廠。

2. 國際股市

• 美股受經濟數據支持，預期盤堅，道瓊指數預期在15700~16300點之間。
• 美債殖利率下跌，顯示Taper預期降低，避險情緒緩和。

3. 產業動態

• 蘋果iWatch、中國水泥、EG產業、太陽能、IC設計、F-亞德、智擎皆為重點關注。

4. 個股建議

• 買進：智擎、國產、亞泥、中美晶、國碩、F-亞德。
• 中立：景碩、聚積、群創、兆豐銀、弘帆。
• 觀察：日月光、鴻海、華亞科、華通等。

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七、近期重要事件與拜訪行程

1. 重要經濟數據

• 2013/12/18：美國新屋開工與建築許可。
• 2013/12/19：FOMC利率決策。
• 2013/12/20：美國3Q GDP終值。

2. 拜訪行程

• 2013/11/22：華南金法說會。
• 2013/11/26：中興電、宅配通法說會。
• 2013/11/27：敬鵬法說會。

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八、結語

本文件提供了台灣與國際市場的全面分析與投資建議，建議投資者關注太陽能、鋼鐵、IC設計等產業動態，並留意FOMC會議與經濟數據對市場的影響。此外，個股評估與資金動向也提供了具體的買進與中立建議，有助於投資決策。