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量化基金周报总结 (2025年3月17日)

核心内容

指数增强基金表现

• 中证1000指数增强基金本周超额收益中位数为 0.31%，表现优于其它指数增强基金和绝对收益基金。
• 沪深300指数增强基金本周超额收益中位数为 0.05%，本月为 -0.01%，本季度为 0.43%，本年度为 0.43%。
• 中证500指数增强基金本周超额收益中位数为 0.20%，本月为 0.20%，本季度为 -0.62%，本年度为 -0.62%。
• 其它指数增强基金本周收益中位数为 0.02%，本月为 0.23%，本季度为 0.26%，本年度为 0.26%。

绝对收益及主动量化基金表现

• 绝对收益（对冲）类型基金本周收益中位数为 0.03%，本月为 0.34%，本季度为 0.10%，本年度为 0.10%。
• 其它主动量化类型基金本周收益中位数为 1.49%，本月为 3.59%，本季度为 6.03%，本年度为 6.03%。本周表现最好的收益为 6.11%，最差为 -2.99%。

主要观点

• 中证1000指数增强基金表现最为突出，超额收益中位数达到 0.31%，优于沪深300和中证500指数增强基金。
• 主动量化基金整体表现优于指数增强基金，尤其在本季度和本年度，收益中位数分别为 6.03% 和 6.03%。
• 多因子类型基金和 大数据驱动主动投资基金表现良好，本周收益中位数分别为 1.73% 和 1.62%。
• 行业主题轮动基金本周收益中位数为 1.13%，表现稳定。
• 定增主题基金本周收益中位数为 0.18%，整体表现中等。
• 提取业绩报酬的基金本周收益中位数为 0.32%，表现优于定增主题基金。

关键信息

指数增强基金

• 中证1000指数增强基金：本周超额收益中位数为 0.31%，表现最好的为 1.39%，最差为 -0.49%。
• 中证500指数增强基金：本周超额收益中位数为 0.20%，表现最好的为 1.60%，最差为 -0.59%。
• 沪深300指数增强基金：本周超额收益中位数为 0.05%，表现最好的为 0.86%，最差为 -0.66%。
• 其它指数增强基金：本周收益中位数为 0.02%，表现最好的为 4.56%，最差为 -1.21%。

主动量化基金

• **主基准指数为“000300.SH”**的基金：本周收益中位数为 1.50%，表现最好的为 4.46%，最差为 -2.45%。
• **主基准指数为“000905.SH”**的基金：本周收益中位数为 1.57%，表现最好的为 4.04%，最差为 -2.33%。
• **主基准指数为“000906.SH”**的基金：本周收益中位数为 1.23%，表现最好的为 6.11%，最差为 -1.32%。
• **主基准指数为“000922.CSI”**的基金：本周收益中位数为 1.86%，表现最好的为 2.31%，最差为 0.94%。
• **主基准指数为“000852.SH”**的基金：本周收益中位数为 1.30%，表现最好的为 2.26%，最差为 -0.14%。

其它策略基金表现

• 定增主题基金：本周收益中位数为 0.18%，表现最好的为 7.59%，最差为 -3.62%。
• 提取业绩报酬基金：本周收益中位数为 0.32%，表现最好的为 5.48%，最差为 -2.37%。
• 行业主题轮动基金：本周收益中位数为 1.13%，表现最好的为 2.73%，最差为 -3.67%。
• 多因子基金：本周收益中位数为 1.73%，表现最好的为 2.37%，最差为 1.09%。
• 大数据驱动主动投资基金：本周收益中位数为 1.62%，表现最好的为 5.40%，最差为 -0.31%。
• 大数据被动型基金：本周收益中位数为 -2.14%，表现最好的为 2.24%，最差为 -2.43%。

风险提示

• 报告结论基于定量模型和历史数据，历史数据不能代表未来。
• 本文基于公开信息对基金业绩和风格进行客观分析，不构成基金评级和基金推荐。

分析师信息

• 分析师：吴俊鹏
• 联系方式：010-8092-7631 / wujunpeng@chinastock.com.cn
• 分析师登记编码：S0130517090001

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