2021绿色技术企业融资手册_42页_4mb

绿色技术企业融资手册总结

核心内容

本手册旨在为绿色企业和投资机构提供绿色融资渠道与模式的参考和建议，帮助其拓宽融资视野，提高融资效率，促进绿色金融产品创新。

主要观点

• 绿色技术是指降低消耗、减少污染、改善生态的新兴技术，涵盖节能环保、清洁生产、清洁能源等多个领域。
• 绿色金融是推动绿色发展的重要工具，旨在实现资金的“绿色配置”，引导资金流向环保领域。
• 绿色金融体系包括绿色信贷、绿色基金、融资租赁、绿色供应链金融、知识产权质押、绿色资产证券化、碳排放权抵质押融资等多种融资方式。
• 绿色技术企业面临融资难、融资贵的问题，需结合自身特点，选择合适的融资模式。
• 绿色金融产品正在不断创新，如绿色信贷、绿色基金、绿色供应链金融等，为绿色技术企业提供了更多融资选择。

关键信息

一、为什么编写这份手册

• 目标对象：

  • 具有融资需求的绿色企业
  • 以绿色企业和绿色技术为标的的投资机构
  • 绿色金融体系的其他参与者，包括政府机构、中介服务机构、咨询机构等

• 编写目标：

  • 增进企业对绿色融资方式的了解
  • 促进金融机构对绿色技术的关注
  • 通过典型案例介绍，推动绿色金融产品创新

二、绿色技术投融资背景

• 绿色技术是推动生态文明建设的重要手段，涵盖产品设计、生产、消费、回收利用等多个环节。
• 我国绿色金融发展迅速，2018年绿色债券发行规模超过2800亿元，绿色信贷余额达8.23万亿元。
• 绿色企业融资需求巨大，但绿色金融供给仍存在缺口，2018年绿色金融资金总需求为2.1万亿元，总供给为1.3万亿元。
• 中小型绿色企业融资难问题突出，面临资信低、回报周期长、风险高等问题。
• 2017年，国务院批准设立首批绿色金融改革创新试验区，以推动绿色金融创新政策落地。

三、绿色技术投融资渠道与案例

3.1 绿色信贷

• 绿色信贷是指银行依据国家环保政策，对绿色产业提供贷款支持并实施优惠利率，对高污染项目实施惩罚性利率。
• 典型案例：
  • 广州开发区“开绿融”：通过“投贷保债联动”模式，为绿色企业提供债权+股权融资支持，解决融资门槛问题。
  • 江苏省“环保贷”：设立风险补偿资金池，引导银行为环保企业提供贷款，解决抵押担保问题。

3.2 绿色基金

• 绿色基金包括政府引导型和社会资本型，分别侧重公益性和商业性。
• 典型案例：
  • 镇江市低碳产业基金：由中央和地方财政共同出资设立，支持绿色产业发展。
  • 三峡绿色基金：由上市公司发起，投资节能环保领域企业。
  • 中美绿色基金：由中美机构共同发起，支持绿色股权投资。

3.3 融资租赁

• 融资租赁是一种以设备为标的的融资方式，分为直接租赁和售后回租。
• 典型案例：
  • 平安租赁绿色扶贫直租赁项目：为西藏光伏发电项目提供资金支持，兼具产业效益、环境效益和社会效益。

3.4 绿色供应链金融

• 绿色供应链金融结合供应链金融与绿色金融理念，注重环境保护。
• 典型案例：
  • 网商银行“绿色采购贷”：为绿色制造企业上下游提供融资支持，推动绿色采购。

3.5 知识产权质押

• 知识产权质押融资是将专利权、商标权等知识产权作为担保物进行融资。
• 典型案例：
  • 光大银行中山分行“知识产权质押融资”：为高新技术企业解决融资难题，贷款利率低至4.695%。

3.6 绿色资产证券化

• 绿色资产证券化是一种结构化融资工具，以绿色项目的未来现金流作为还款来源。
• 典型案例：
  • 天风平银-启迪桑德废电产品基金补贴信托受益权绿色资产支持专项计划：通过绿色项目现金流实现低成本融资。

3.7 碳排放权抵质押融资

• 碳排放权抵质押融资是碳金融的一种形式，通过碳排放权作为抵押物进行融资。
• 典型案例：
  • 福建首笔林业碳汇收益权质押贷款：通过林业碳汇项目实现绿色融资，支持生态农业发展。

融资分析与建议

• 绿色技术企业应了解并利用绿色金融渠道，如绿色信贷、绿色基金、融资租赁等，以提高融资效率。
• 绿色项目具有回报周期长、风险高的特点，应注重项目筛选与风险控制。
• 知识产权质押融资应关注专利价值的动态变化，合理评估质押率。
• 碳排放权抵质押融资需关注碳资产的定价和流动性问题。
• 在绿色ABS发行中，第三方认证评估是提升透明度和投资者信心的重要手段。
• 融资过程中，应注重与政府、金融机构和第三方机构的协作，提升融资成功率。

附录

附录一：绿色技术投融资相关词汇解释

附录二：首批绿色金融改革创新试验区发展思路与路径

总结

绿色技术企业融资需结合自身特点，选择合适的融资方式。绿色金融体系不断丰富，涵盖绿色信贷、绿色基金、融资租赁、绿色供应链金融、知识产权质押、绿色资产证券化、碳排放权抵质押融资等多种形式。绿色金融的创新和推广有助于缓解绿色企业的融资难题，推动绿色技术发展和绿色经济转型。