宁波中大力德智能传动股份有限公司首次公开发行股票招股说明书（申报稿2017年5月27日报送）_313页_2mb

宁波中大力德智能传动股份有限公司首次公开发行股票招股说明书总结

公司概况

宁波中大力德智能传动股份有限公司（以下简称“公司”）是一家从事机械传动与控制应用领域关键零部件的研发、生产、销售和服务的高新技术企业。公司位于浙江省慈溪市新兴产业集群区宗汉街道新兴一路185号，注册资本为6,000万元，成立于2015年10月9日。主要产品包括精密减速器、传动行星减速器、各类小型及微型减速电机等，广泛应用于工业机器人、智能物流、新能源、工作母机等领域。

公司技术中心被认定为“浙江省级企业技术中心”，参与多项国家和行业标准的制定，产品通过ISO9001、CE、RoHS、UL、3C等认证，远销欧美、日本、东南亚等国家和地区。

发行概况

公司首次公开发行A股股票，发行股数为2,000万股，占发行后总股本的25%。本次发行不涉及原股东公开发售股份，发行后总股本为8,000万股。股票拟在深圳证券交易所上市，发行价格、发行日期等尚未公布。

股份锁定承诺

公司实际控制人、董事长、总经理岑国建和实际控制人、董事周国英承诺：

• 上市后36个月内不转让或委托他人管理其在首次公开发行前间接持有的股份，也不由公司回购；
• 若上市后6个月内股价连续20个交易日低于发行价，锁定期自动延长6个月；
• 在任期间，每年转让股份不超过持股总数的25%，离职后半年内不转让，半年后一年内不超过50%；
• 减持前3个交易日公告，减持价格不低于发行价（考虑除权除息调整）。

控股股东中大投资及直接持有5%以上股份的其他股东中大香港、华慈创业、联创永溢也作出类似承诺，锁定期分别为36个月、12个月及36个月。

持有5%以下股份的股东芸芸投资、恒丰投资、华慈投资、德立投资、德正投资承诺在上市后12个月内不转让股份，36个月内不转让股份。

间接持有股份的其他董事、高级管理人员及监事也作出相应股份锁定承诺，包括锁定期、减持规则及减持前公告等。

股价稳定措施

公司制定了《关于稳定宁波中大力德智能传动股份有限公司股价的预案》，在上市后三年内若股价连续20个交易日低于每股净资产，将启动稳定股价措施，包括：

• 控股股东、有责任的董事及高级管理人员增持股票；
• 公司回购股票；
• 董事会、股东大会通过的其他稳定股价措施。

约束措施包括：

• 若未履行承诺，需向投资者说明原因并道歉；
• 若未履行增持义务，需按公式支付现金补偿；
• 若拒不支付补偿，公司有权扣减其分红或薪酬；
• 情节严重的，可提请股东大会更换相关董事或解聘高级管理人员。

募集资金运用

本次发行募集资金将用于以下项目：

1. 年产20万台精密减速器生产线项目，投资总额21,826.99万元，拟投入募集资金21,826.99万元，建设期24个月；
2. 研发中心建设项目，投资总额3,019.00万元，拟投入募集资金3,019.00万元，建设期18个月；
3. 补充流动资金，拟投入4,000.00万元。

募集资金将专款专用，存放于专门账户。若实际募集金额不足，公司将通过自有资金和银行贷款等方式补充。

股利分配政策

公司制定了积极的利润分配政策，优先采用现金分红方式，确保对投资者的合理回报。具体如下：

• 在满足条件的前提下，现金分红比例不低于当年可分配利润的15%；
• 若公司处于成熟期且无重大资金支出，现金分红比例最低应达到80%；
• 若公司处于成长期且有重大资金支出，现金分红比例最低应达到20%。

公司发行前的滚存未分配利润将由发行后的所有股东按持股比例共同享有。

风险提示

公司特别提示投资者注意以下风险：

1. 宏观经济环境变化导致的业绩下滑风险：公司产品广泛应用于机械设备制造，受宏观经济影响较大。
2. 市场竞争风险：行业存在技术、品牌和质量控制壁垒，市场竞争加剧可能影响公司利润。
3. 新产品开发风险：新产品研发存在不确定性，可能影响公司未来业绩。
4. 核心技术及人员流失风险：核心技术及人员流失将影响公司研发和生产。
5. 原材料价格波动风险：原材料价格波动可能影响公司成本和利润。
6. 毛利率下滑风险：成本上升或价格下降可能导致毛利率下滑。
7. 税收优惠政策变动风险：税收政策变化可能影响公司盈利。
8. 存货金额较大风险：存货金额较大可能影响公司资金流动性。
9. 应收账款回收风险：应收账款回收不及时可能影响现金流。
10. 产能扩大后的销售风险：产能扩大可能带来销售压力。
11. 净资产收益率下降风险：募集资金可能稀释每股收益。
12. 实际控制人不当控制风险：实际控制人控制可能影响公司治理。
13. 公司成长性风险：公司成长性受市场和行业变化影响。
14. 人民币汇率变动风险：汇率波动可能影响公司出口业务。
15. 募集资金投资项目实施风险：项目实施可能受技术、市场等因素影响。
16. 经销商管理风险：经销商管理不善可能影响销售。
17. 偿债能力风险：公司偿债能力受财务状况影响。
18. 股票市场波动风险：市场波动可能影响公司股价和投资者收益。

声明及承诺

公司、控股股东、实际控制人及董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。若出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，公司承诺依法回购新股并赔偿投资者损失。

中介机构（保荐人、律师、会计师、评估机构）也作出类似承诺，若文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法赔偿投资者损失。

财务数据摘要

合并资产负债表（单位：元）

合并利润表（单位：元）

合并现金流量表（单位：元）

主要财务指标

其他重要事项

公司已制定股利分配政策及未来三年分红回报规划，强调对投资者的回报。同时，公司与中介机构之间无股权或权益关系，确保发行过程的独立性。

总结

宁波中大力德智能传动股份有限公司是一家专注于机械传动与控制应用领域的高新技术企业，具备良好的技术实力和市场竞争力。公司拟通过首次公开发行股票募集资金用于扩大产能和加强研发，以提升盈利能力。公司已作出多项股份锁定、股价稳定及股利分配承诺，以保障投资者利益。同时，公司也明确了未来三年的业务发展目标及实现方式，为投资者提供了明确的发展预期。公司面临宏观经济、市场竞争、新产品开发等多方面的风险，但已制定相应的风险应对措施。