每日投資摘要總結
核心內容概述
本日投資摘要涵蓋了港股與內地股市的表現、市場亮點、行業動態及相關經濟指標。重點關注了股市走勢、企業公告、新股表現、A/H股差價等，並對主要指數的估值及預測盈利增長進行分析。
市場亮點
- 鈍鋒鋰業 正籌劃配售4,800萬股H股新股，每股定價介乎99.2元至101.35元，較昨日收市價折讓5%至7%，集資最多48.6億元。此消息可能對股價產生負面影響。
- 中國光伏行業協會 發布呼籲，建議抵制對多晶矽、矽片產品的過度囤貨與哄抬物價行為，預期對行業產生正面影響。
上日指數表現
| 指數 |
收市價 |
日變化 (%) |
年初至今 (%) |
| 恒生指數 |
28,739 |
0.0 |
5.5 |
| 國企指數 |
10,716 |
0.1 |
-0.2 |
| 上證綜合 |
3,611 |
0.5 |
4.0 |
| 深證綜合 |
2,423 |
1.1 |
4.0 |
| 道瓊斯 |
34,466 |
0.1 |
12.6 |
| 標普500 |
4,239 |
0.5 |
12.9 |
| 納斯達克 |
14,020 |
0.8 |
8.8 |
| 英國富時100 |
7,088 |
0.1 |
9.7 |
| 德國DAX |
15,571 |
-0.1 |
13.5 |
| 法國CAC40 |
6,546 |
-0.3 |
17.9 |
| 日經225 |
28,959 |
0.3 |
5.6 |
| 台灣加權 |
17,217 |
0.2 |
16.8 |
港股成交額
| 指數 |
成交額（十億港元） |
日比變化 (%) |
| 恒生指數 |
50.7 |
-8.8% |
| 紅籌指數 |
4.9 |
-34.4% |
| 國企指數 |
47.1 |
-20.1% |
| 主板 |
134.0 |
+57.3% |
中港市況
- 港股 經過反覆後偏軟，恒指最終跌3點，收市報28,738點；國指升11點，收市報10,716點。大市成交額較前日略有回升，為1,340.37億元。
- 內地股市 上證指數升0.5%。
焦點股份
主要指數預測市盈率及估值
| 指數 |
長期平均預測市盈率 (倍) |
與平均值偏差 (%) |
2018年每股盈利增長 (%) |
2019年每股盈利增長 (%) |
2020年每股盈利增長 (%) |
| 恒生指數 |
11.4 |
17.1 |
2.4 |
12.7 |
11.7 |
| 國企指數 |
8.3 |
34.8 |
28.8 |
13.4 |
11.8 |
| 上證綜合 |
11.8 |
12.0 |
22.8 |
11.9 |
12.3 |
| 標普500 |
17.0 |
31.9 |
33.1 |
11.7 |
10.6 |
行業表現
| 行業 |
上日變化 (%) |
五天變化 (%) |
一個月變化 (%) |
| 科技股 |
2.5% |
3.5% |
5.3% |
| 環保及新能源股 |
1.6% |
1.4% |
1.1% |
| 汽車股 |
1.1% |
5.1% |
13.9% |
| 煤炭 |
1.0% |
1.1% |
-0.4% |
| 電訊設備 |
0.9% |
0.2% |
6.2% |
| 鋼鐵 |
0.9% |
0.5% |
-15.1% |
| 內房股 |
0.9% |
2.6% |
-0.4% |
| 電力股 |
0.8% |
-1.4% |
0.8% |
| 建材股 |
0.7% |
-1.0% |
-6.3% |
| 基建股 |
0.7% |
4.0% |
2.3% |
| 內地電信 |
0.4% |
1.5% |
-6.2% |
| 醫藥股 |
0.4% |
-0.1% |
11.3% |
| 公路股 |
0.2% |
0.3% |
-3.3% |
| 本地地產及收租股 |
0.2% |
2.2% |
3.4% |
| 重型機械股 |
0.1% |
-1.7% |
-14.8% |
最新 IPO 表現
| 股份 |
上市時間 |
昨日變化 (%) |
五天變化 (%) |
一個月變化 (%) |
招股價 (港元) |
現價 (港元) |
對比招股價升跌 (%) |
| 京東物流 |
5/28/2021 |
-1.4 |
-6.6 |
N/A |
40.36 |
43.90 |
+8.8% |
| 新希望服務 |
5/25/2021 |
-2.6 |
-5.9 |
N/A |
3.80 |
3.80 |
0.0% |
| 順豐房託 |
5/17/2021 |
0.2 |
3.0 |
N/A |
4.98 |
4.53 |
-9.0% |
| 聯易融科技 |
4/9/2021 |
-1.6 |
6.4 |
N/A |
17.58 |
22.35 |
+27.1% |
| 其他新上市股份** |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
數據清單
- 表現最佳股份：中國遠洋、中國資源交通、SOHO中國、龍源電力、太平洋航運
- 表現最差股份：嘉年華國際、中國先鋒醫藥、高銀金融、TOM集團、智美集團
沽空情況
| 公司 |
收市價 (港元) |
升跌 (%) |
沽空金額 (百萬港元) |
占大市 (%) |
占股份 (%) |
| 合和公路基建 |
2.99 |
-0.3 |
0.0 |
0.0 |
99.4 |
| 恒大地產 |
11.22 |
-2.8 |
267.3 |
1.7 |
58.3 |
| 深圳國際 |
11.48 |
0.2 |
11.7 |
0.1 |
52.1 |
| 美高梅中國 |
12.06 |
1.2 |
4.4 |
0.0 |
36.1 |
| 富力地產 |
9.64 |
-0.3 |
5.7 |
0.0 |
36.0 |
利率與匯率
| 紙幣 |
目前水平 (%) |
五天變化 (基點) |
一個月變化 (基點) |
年初至今變化 (基點) |
年比增長 (基點) |
| 美國兩年期債券孳息率 |
0.1469 |
0.21 |
-1.19 |
2.58 |
-4.98 |
| 美國十年期債券孳息率 |
1.4419 |
-11.15 |
-17.98 |
52.87 |
77.29 |
| 美國三十年期債券孳息率 |
2.1332 |
-9.81 |
-21.19 |
48.83 |
73.13 |
| 一個月香港銀行同業拆息 |
0.0880 |
0.30 |
0.66 |
-9.18 |
-60.25 |
| 三個月香港銀行同業拆息 |
0.1711 |
-0.21 |
-0.21 |
-18.04 |
-78.61 |
| 一個月上海銀行同業拆息 |
2.3810 |
0.40 |
-5.60 |
-32.10 |
59.00 |
| 三個月上海銀行同業拆息 |
2.4350 |
-0.90 |
-10.70 |
-32.10 |
61.90 |
| 紙幣 |
現價 |
五天變化 (%) |
一個月變化 (%) |
年初至今變化 (%) |
一年變化 (%) |
| 美匯指數 |
90.0480 |
-0.1 |
-0.1 |
0.1 |
-6.9 |
| 美元/港元 |
7.7595 |
0.0 |
0.1 |
-0.1 |
-0.1 |
| 歐元/美元 |
1.2181 |
0.1 |
0.3 |
-0.3 |
7.8 |
| 美元/日圓 |
109.4 |
0.1 |
-0.7 |
-5.6 |
-2.3 |
| 英鎊/美元 |
1.4177 |
0.1 |
0.2 |
3.7 |
12.5 |
| 美元/瑞郎 |
0.8942 |
0.6 |
1.1 |
-1.0 |
5.6 |
| 澳元/美元 |
0.7754 |
0.2 |
-1.1 |
0.8 |
13.1 |
| 紐元/美元 |
0.7195 |
-0.3 |
-1.1 |
0.1 |
11.9 |
| 美元/加元 |
1.2089 |
0.0 |
0.1 |
5.3 |
12.7 |
| 美元/人民幣(在岸) |
6.3933 |
0.2 |
0.4 |
2.1 |
10.4 |
| 美元/人民幣(離岸) |
6.3831 |
0.1 |
0.7 |
1.9 |
10.9 |
貴金屬及商品
| 商品 |
現價 |
五天變化 (%) |
一個月變化 (%) |
年初至今變化 (%) |
一年變化 (%) |
| CRB 指數 |
212.2 |
2.3 |
2.2 |
26.5 |
57.3 |
| 紐約期金 |
1901.3 |
0.5 |
3.6 |
0.3 |
9.3 |
| 紐約期銀 |
28.120 |
0.8 |
1.6 |
6.5 |
57.2 |
| 紐約期油 |
70.19 |
0.8 |
7.5 |
44.7 |
93.1 |
| 布蘭特期油 |
72.43 |
0.8 |
5.7 |
39.8 |
87.9 |
| 銅 |
9890 |
1.0 |
-4.7 |
27.3 |
67.4 |
| 鋁 |
2476 |
3.0 |
-2.2 |
25.1 |
52.1 |
| 小麥 |
686.25 |
-0.2 |
-7.5 |
7.1 |
37.5 |
| 玉米 |
699.75 |
2.5 |
-3.1 |
44.6 |
112.2 |
| 大豆 |
1548.25 |
-2.2 |
-4.1 |
17.7 |
78.8 |
A、H股差價一覽
| 公司 |
H股代號 |
H股收市價 (港元) |
A股代號 |
A股收市價 (人民幣) |
A股相對H股溢價/折讓 (%) |
| *ST拉夏 |
6116 |
0.87 |
603157 |
3.60 |
+402.4% |
| 中州證券 |
1375 |
1.55 |
601375 |
4.99 |
+290.9% |
| 第一拖拉機股份 |
38 |
4.62 |
600585 |
14.80 |
+288.9% |
| 中石化油服 |
1033 |
0.75 |
600871 |
1.98 |
+220.5% |
| 鄭煤機 |
564 |
8.36 |
601717 |
10.75 |
+56.1% |
| 中遠海發 |
2866 |
1.60 |
601866 |
3.18 |
+141.3% |
| 民生銀行 |
1988 |
4.05 |
600016 |
4.67 |
+40.0% |
| 中國神華 |
1088 |
17.48 |
601088 |
20.43 |
+41.9% |
| 中聯重科 |
1157 |
8.60 |
601157 |
42.46 |
+119.8% |
| 中海油田服務 |
2883 |
7.24 |
601808 |
15.56 |
+160.9% |
總結
- 市場動態：港股表現偏軟，部分科技股與新能源股表現較強。
- 企業消息：鈍鋒鋰業配售新股，可能對股價造成壓力；光伏行業協會呼籲抵制囤貨與哄抬物價，有利行業發展。
- 重點股份：百度表現突出，雲與人工智能業務增長迅速，建議關注其估值調整。
- IPO表現：部分新股表現良好，如京東物流與聯易融科技。
- 行業分析：科技、環保及新能源、汽車、煤炭等行業表現較佳，而鋼鐵、建材等行業則表現較弱。
- 經濟指標：利率與匯率均呈下降趨勢，貴金屬與商品價格有所波動，需關注市場情緒與政策動向。
