IMF-乌兹别克斯坦共和国_金融部门评估计划——对遵守巴塞尔有效银行监管核心原则的详细评估（英）-2025.8_328页_3mb

报告摘要

乌兹别克斯坦金融部门评估计划总结

核心内容概述

本报告是国际货币基金组织（IMF）和世界银行（WB）在2024年11月对乌兹别克斯坦进行的金融部门评估计划（FSAP）的一部分，评估了乌兹别克斯坦在巴塞尔核心原则（BCP）方面的执行情况。报告基于2025年7月前的法律、监管和监督框架，旨在提供国际一致的银行监管质量评估。

主要观点

监管框架：乌兹别克斯坦的中央银行（CBU）在法律和政策层面已取得显著进展，包括2019年新的中央银行法和2020年银行业改革战略，强化了CBU的独立性并推动了银行体系向市场化转型。
改革措施：2023年12月，CBU通过了《基于风险的监管指南》（GRBS），标志着从合规型监管向风险导向型监管（RBS）的转变。此外，CBU还提高了银行最低资本要求，并修订了公司治理和风险管理相关法规。
独立性问题：尽管CBU在宪法和法律上保持独立，但《规范性法律文件法》（LNLA）和司法部（MOJ）的干预限制了其独立性。MOJ有权拒绝注册CBU的监管文件，包括技术性内容，影响了CBU制定审慎政策的能力。
风险导向型监管实施：CBU正在实施RBS，但其框架尚未涵盖气候相关金融风险和操作韧性。此外，监管方法在某些方面仍存在不足，如流动性要求未能充分反映银行的风险状况。
银行体系结构：乌兹别克斯坦共有36家商业银行，其中9家为国有银行（SOCB），占银行体系总资产的67%。CBU负责监管银行和支付系统，但与保险公司监管机构NAPP之间缺乏合作协议，可能影响跨行业风险的协调监管。
非绩效贷款（NPL）管理：CBU的NPL识别标准未完全符合国际会计准则（IFRS 9 Stage 3），且未对“延迟还款”和“操作风险”进行充分定义，导致NPL分类不够严谨。
公司治理与风险管理：CBU在公司治理和风险管理方面有所改进，但仍需加强监督报告的深度和一致性，尤其是在集团层面的风险管理方面。
危机管理机制：CBU正在制定新的危机管理框架，包括设立金融稳定委员会（FSB）并作为解决机构。然而，该框架尚未完全实施，特别是针对系统重要性银行（D-SIBs）的可解决性评估和恢复计划仍需完善。
流动性管理：虽然银行保持较高的流动性储备，但流动性要求未能充分反映银行的风险状况，尤其是《基于风险的流动性监管指南》（RRLM）尚未全面实施。
操作韧性：操作韧性尚未纳入监管框架，CBU也未发布关于外包服务提供商的监管规定，影响了银行在突发事件中的应对能力。

关键信息

法律依据：CBU的监管权力依据《乌兹别克斯坦共和国银行法》（BL）和《中央银行法》（CBU Law）。
改革进展：CBU已开始实施风险导向型监管，但其执行仍面临挑战，包括方法的不成熟、缺乏操作韧性考虑、以及监管框架的不完善。
未来建议：
- 完善CBU监管法规的制定流程。
- 扩展风险导向型监管至气候相关金融风险和操作韧性。
- 实施集团层面的监管和报告制度。
- 强化NPL识别标准与国际准则的一致性。
- 建立清晰的危机管理框架，包括D-SIBs的可解决性评估和恢复计划。
- 提高监管报告的透明度和风险导向性。
- 加强与NAPP的合作，确保跨行业风险的协调监管。