20230902-国元证券-股指期货基差跟踪周报_基差整体走弱_IH_IF升水收窄_8页_1mb

总结: 股指期货基差跟踪周报 (20230901)

市场表现回顾

本周现货市场大幅反弹，小盘股表现强盛。中证1000上涨388%，中证500上涨304%，沪深300上涨222%，上证50上涨189%。股指期货基差整体走弱，剔除分红影响后，IH/IF升水收窄，IC基本平水，IM小幅贴水。

基差数据亮点

• 基差率: IH季月连续合约年化基差率380%，IF368%，IC0.01%，IM-0.55%。

持仓量变动

截至周五，各品种持仓量普遍下降，日均持仓量显示IH/IF维持近一年高位。近年来IH持仓下降，IM增加，反映市场关注度从大盘转向小盘。

分红点位详情

• 各合约存续期内剩余分红点位:
  IH: 0.84、0.84、8.72、8.72
  IF: 0.00、0.00、542、542
  IC: 0.23、0.23、2.84、2.84
  IM: 0.00、0.00、233、233

高股息率股票跟踪

中报显示高股息率个股包括：

• 中国电信: 250%
• 中远海控: 517%
• 藏格矿业: 354%
• 其他: 双汇发展（279%）、中国石油（271%）等。

风险提示

报告基于历史数据和模型测试，结果不代表未来收益，市场环境变化可能导致模型失效，仅供参考。