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每周期金期油分析總結

核心內容概述

本報告分析了2018年9月17日當週紐約期金與期油的市場走勢，並探討了影響其價格的主要因素，包括美國經濟數據、貨幣政策預期、國際貿易關係及市場情緒等。此外，還提供了技術分析指標與相關商品的變動比較。

紐約期金走勢分析

基本面因素

• 美國CPI數據：8月CPI按月上升0.2%，按年上升2.7%，均低於市場預期，導致市場對美國加息預期降溫。
• 失業救濟金數據：8月首次申領失業救濟金人數降至20.4萬人，創1969年底以來新低，顯示美國勞動市場強勁。
• 市場情緒：美聯儲加息預期仍強，特朗普對中國徵收關稅的言論可能刺激美匯走強，不利期金價格。

技術分析

• 價格走勢：12月紐約期金收市價為1,198.30美元，按周下跌0.29%或3.50美元。
• 支持位與阻力位：支持位為1,190美元，阻力位為1,220美元。
• 技術指標：
  • 5天移動平均線：1199.20
  • 10天移動平均線：1197.47
  • 20天移動平均線：1198.31
  • 50天移動平均線：1211.02
  • 100天移動平均線：1250.92
• RSI-14：43.76，顯示期金處於中性偏弱區域。

黃金ETF走勢

• SPDR Gold Trust黃金持有量按周減少2.91公噸至742.53公噸，反映投資者對黃金的興趣有所下降。

紐約期油走勢分析

基本面因素

• 原油庫存數據：美國原油庫存降至3.96億桶，為自2015年2月以来水平，減幅高於市場預期，利好油價。
• 地緣政治因素：美國對伊朗制裁及颱風佛羅倫斯影響美國供應，增加市場對原油供應減少的擔憂。
• 市場觀望：關注OPEC+會議對伊朗石油供應缺口的討論，以及中美貿易關係對原油需求的影響。

技術分析

• 價格走勢：10月紐約期油收市價為68.98美元，按周上升1.65%或1.12美元。
• 支持位與阻力位：支持位為67美元，阻力位為71美元。
• 技術指標：
  • 5天移動平均線：68.98
  • 10天移動平均線：68.78
  • 20天移動平均線：68.65
  • 50天移動平均線：68.71
  • 100天移動平均線：68.89
• RSI-14：51.51，顯示期油處於中性區域。

市場變動比較

其他相關數據

• 美國原油庫存量：396,194千桶，按周減少5,296千桶。
• 汽油庫存量：235,869千桶，按周增加1,250千桶。
• 活罐油數量：Baker Hughes報告活罐油數量增至867個。

技術圖像

• 紐約12月期金日線圖與5天15分鐘走勢圖顯示價格反覆波動。
• 紐約10月期油日線圖與5天15分鐘走勢圖顯示價格反覆上升。
• 金油比率圖顯示期金與期油的相對走勢。

結論

本週期金受美國CPI數據及貿易政策影響，價格波動較大，最終小幅下跌；而期油則因庫存下降及地緣政治因素而反覆上升。投資者需密切關注美聯儲政策及OPEC+會議結果，以判斷未來趨勢。