2024消费品零售业半年度报告-毕马威KPMG_72页_9mb

2024年上半年中国消费品零售业半年度报告总结

宏观经济形势

2024年上半年，中国国内生产总值(GDP)保持平稳增长，消费市场持续恢复。社会消费品零售总额同比增长37%，消费结构进一步优化。居民人均可支配收入增长54%[1月]，提升了消费能力，但部分行业仍面临需求不足的挑战。国家统计局数据显示，上半年旅游、餐饮等服务消费增长明显，有效拉动内需增长。

子行业趋势

奢 Luxury与时尚

• 经济动能：上半年经济延续平稳运行趋势，奢侈品市场投资趋于保守，但消费信心有所回暖，铜头金等品牌在中国市场布局增加。
• 消费习惯：消费者转向更理性、审慎的购买行为，价格敏感度提升，特别是疫情后旅游复苏带动了高端体验消费。
• 免税市场：海南离岛免税销售额2023年春节假期同比增长60%，免税市场持续火爆。

服装与鞋类

• 新中式风潮：新中式设计、传统文化复苏推动消费热情，汉服搜索量暴涨，马面裙成为消费热点。
• 功能性需求：功能性服装需求旺盛，防晒衣、户外运动装备等品类增长强劲，线上线下融合销售模式持续扩张。

健康与美妆

• 国货崛起：国货美妆市场份额首次超过外资品牌，珀莱雅等品牌快速崛起。
• 技术研发：科技护肤市场快速增长，AI、大数据等技术提升美容体验，透明质酸等个性化成分产品受欢迎。

食品与饮料

• 健康趋势：无糖茶、功能性饮品等健康产品增长迅猛，无糖茶市场规模同比增速超过100%。
• 出口增长：中国食品饮料出口同比增长85%，东南亚成出海主阵地，茶饮品牌加速国际化。

餐饮

• 模式创新：连锁化、卫星店模式快速扩张，客单价降低、性价比成为竞争关键。
• 政策支持：商务部推出"消费促进年"计划，推动餐饮行业高质量发展与出海。

投资交易

2024年上半年，中国品牌投资交易活跃度下降，然而餐饮业与健康美妆领域资本仍保持活跃，特别是新中式、功能性产品与餐饮数字化方向。

消费趋势与政策支持

• 消费券拉动：各地政府发放总额超8亿元的消费券，从汽车家电到旅游餐饮全覆盖。
• 政策红利：政府推出系列消费刺激政策，如设备更新行动、补贴政策、税收优惠，为消费品行业注入持续动力。
• 数字化转型："618购物节"期间，美妆、服装品牌线上销售额同比增长显著，直播带货、即时零售等新业态持续活跃。

关键挑战与机遇

• 消费者需求多样化：消费者更加注重功能性、个性化与体验感，Z世代主力推动"新中式"风潮。
• 绿色消费升级：可持续时尚与美妆成为发展新方向，绿色美妆政策红利显著。
• 市场分层：核心城市消费趋于饱和，电商增长放缓，小众化、手工、文化驱动品牌迎来增长机遇。

总结

中国消费品零售业在疫情后迎来新一轮复苏，消费升级趋势明显。政策制定、技术应用和新消费场景是把握机遇的核心要素。未来，可持续与文化驱动将成为行业新趋势。