832619-天创环境-公开转让说明书_168页_2mb

报告摘要

天创环境公开转让说明书总结

核心内容概览

天创环境（杭州天创环境科技股份有限公司）是一家专注于水处理设备及整体解决方案的环保科技企业，成立于1997年，2011年整体变更为股份公司。公司主要业务包括工业、医疗水处理设备的研发、生产和销售，以及相关的水处理工程业务。公司目前注册资本为5,000万元，股票代码未明确，股票简称“天创环境”，采用协议转让方式。

主要观点与关键信息

一、重大事项提示

公司面临以下主要风险：

偿债风险：公司资产负债率逐年上升，从2013年的46.83%升至2014年的51.13%，融资渠道单一，资金依赖自身积累和银行借款。
应收账款回收风险：应收账款原值从2013年的10,619.31万元增至2014年的12,202.28万元，坏账准备从844.15万元增至1,384.79万元。
诉讼风险：与绍兴县舒美针织有限公司存在未决诉讼，公司已对相关应收货款121.55万元全额计提坏账准备。
核心业务人才流动风险：公司对核心人员依赖较高，若核心人员流失将影响经营稳定性。
实际控制人不当控制风险：丁国良和赵经纬合计持有62.46%股份，对公司经营决策有重大影响，存在不当控制风险。
管理风险：随着公司发展，资产规模增长，业务复杂度增加，若管理水平不能相应提升，可能影响科学决策。

二、公司概况

名称：杭州天创环境科技股份有限公司
法定代表人：丁国良
注册资本：5,000万元
住所：杭州市余杭区仓前街道海曙路16号
行业：生态保护和环境治理业
主要产品：水处理设备、膜产品及整体解决方案
联系方式：
- 电话：0571-88620850
- 传真：0571-88620850
- 电子邮箱：tczq@hztchj.com
- 互联网网址：http://www.hztianchuang.com/main.html

三、股份挂牌情况

股票种类：人民币普通股
每股面值：1元
股票总量：5,000万股
股票转让方式：协议转让
股份可转让情况：
- 丁国良：4,125,000股
- 赵经纬：3,437,500股
- 博杰投资：4,500,000股
- 华睿祥生：3,250,000股
- 钱江水利：2,500,000股
- 朱俊峰：515,625股
- 陆涛：515,625股
- 华睿富华：1,500,000股
- 浙江贝富：1,500,000股
- 季伟平：865,250股
- 杭州盈翔：750,000股
- 吕天勇：183,906股
- 蒋平：24,125股
- 合计可转让股份：23,667,031股

四、公司股东情况

主要股东：
- 丁国良：持股33%，自然人
- 赵经纬：持股27.5%，自然人
- 博杰投资：持股9%，企业法人
- 华睿祥生：持股6.5%，企业法人
- 钱江水利：持股5%，企业法人
- 朱俊峰、陆涛、华睿富华、浙江贝富：分别持股4.125%、4.125%、3%、3%
其他股东：季伟平、杭州盈翔、吕天勇、蒋平等，持股比例较低。

五、公司治理

股东大会、董事会、监事会：已建立健全并正常运行。
公司独立性：公司在业务、资产、人员、财务和机构方面保持独立。
关联交易与对外担保：公司建立了相关管理办法，并严格执行。
同业竞争：公司与控股股东及其控制的其他企业无同业竞争。
管理层诚信状况：公司管理层诚信良好，无违法违规记录。

六、公司财务

最近两年财务数据：
- 2014年：
  - 营业收入：166,250,292.77元
  - 营业利润：5,239,181.17元
  - 净利润：5,570,130.85元
  - 资产总计：29,290万元
  - 流动负债：134,427,233.36元
  - 非流动负债：15,320,000元
  - 股东权益合计：143,152,743.96元
- 2013年：
  - 营业收入：177,510,447.08元
  - 营业利润：22,104,703.27元
  - 利润总额：22,750,942.72元
  - 净利润：19,121,091.60元
  - 资产总计：27,379.73万元
  - 流动负债：120,529,674.73元
  - 非流动负债：7,685,000元
  - 股东权益合计：145,582,613.11元
现金流量：
- 2014年：
  - 经营活动产生的现金流量净额：-23,462,802.89元
  - 投资活动产生的现金流量净额：-22,608,929.91元
  - 筹资活动产生的现金流量净额：3,900,545.10元
  - 现金及现金等价物净增加额：-42,250,292.68元
- 2013年：
  - 经营活动产生的现金流量净额：26,625,319.54元
  - 投资活动产生的现金流量净额：-15,129,177.85元
  - 筹资活动产生的现金流量净额：36,859,689.35元
  - 现金及现金等价物净增加额：48,240,867.09元

七、主要业务与行业分析

主营业务：提供工业、医疗水处理设备及整体解决方案，膜产品的研发、生产和销售。
主要产品与服务：
- 膜产品：具有选择性分离功能，用于物质分离。
- 膜技术：包括配方技术、制造技术、膜组件制造技术、膜应用技术等。
- 膜组件：通过树脂浇注将膜产品与膜壳粘结、固化，再与端盖、密封圈等材料组装成的最小可用膜单元。
- 膜装置：将膜组件、机架、仪表、阀门、自控及配套的清洗加药等设备组合集成的系统装置。
- MBR（膜生物反应器）：结合膜技术与生化技术，用于污水处理。
- 微滤（MF）：用于截留颗粒和微生物。
- 超滤（UF）：用于分离胶体和大分子物质。
- 反渗透（RO）：用于脱盐和净化水质。
- 市政污水、工业废水、中水、海水淡化等：公司提供相应的处理及回收服务。
行业情况：公司所处行业为生态保护和环境治理业，竞争激烈，公司通过技术优势和市场定位保持竞争力。

八、公司治理与管理层

董事、监事、高级管理人员：
- 丁国良：董事长兼总经理，拥有丰富的技术和管理经验。
- 赵经纬：副董事长，参与多项技术研发。
- 谢柏明：副总经理兼总工程师，负责技术研发和管理。
- 孙健：监事，曾任多个职位，现任佐力控股集团有限公司副总经理。
- 王慧霞：财务总监兼董事会秘书，具有丰富财务经验。
- 吕天勇：副总经理，曾任职于多个公司，现任天创环境副总经理。

九、重要事项与风险提示

诉讼风险：公司与绍兴县舒美针织有限公司存在未决诉讼，可能面临财产损失。
管理风险：随着公司规模扩大，管理难度增加，需提升管理水平。
实际控制人风险：丁国良和赵经纬持股比例较高，存在不当控制风险。
人才流动风险：公司依赖核心人才，人才流失可能影响业务发展。

总结

天创环境是一家专注于水处理设备及解决方案的环保科技企业，注册资本5,000万元，业务涵盖工业、医疗水处理及膜技术应用。公司面临偿债、应收账款回收、诉讼、人才流动及实际控制人不当控制等风险。公司治理结构健全，保持独立性，管理层经验丰富，且无重大违法违规记录。公司财务状况稳健，但经营活动现金流为负，需关注资金链稳定性。公司通过技术优势和市场定位在竞争激烈的行业中保持发展，未来需进一步提升管理水平和应对潜在风险。

展开完整摘要