基金市场周报总结（2023.6.5-6.9）
核心内容概述
本期（2023年6月5日至6月9日）国内权益类市场整体表现分化，上证指数微涨0.04%，而深证指数下跌1.86%。申万一级行业中，通信和传媒行业表现突出，分别上涨2.95%和2.82%，成为领涨板块。海外权益市场多数指数上涨，国际黄金价格也有所上升。各类基金中，仅主动投资债券基金录得正收益，其余基金类型均出现亏损，其中主动投资股票基金下跌1.44%，混合基金下跌1.03%。QDII基金整体上涨，其中油气及资源类QDII表现最佳，本期平均收益率达1.84%。
主要观点
1. 权益类市场表现
- 行业分化明显：通信和传媒行业成为本期主要上涨动力，受益于政策支持和AI技术发展。
- 港股投资价值凸显：恒生指数本期上涨2.32%，恒生科技指数上涨2.87%，港股通主题基金上涨0.71%。
- 主题基金轮动：文化休闲主题基金本期排名领先，近12周持续表现优异；信息技术和金融地产等主题基金亦有不错表现。
2. 固收类市场表现
- 利率债基金收益领先：本期利率债基金平均收益率为0.06%，信用债基金为0.04%，可转债基金则小幅下跌-0.58%。
- 可转债基金长期表现亮眼：今年以来可转债基金平均累计收益率达3.02%，显示其稳健的投资特性。
3. QDII基金表现
- 油气及资源类QDII表现最佳：本期平均收益率为1.84%，美国股票QDII涨幅最大，达0.41%。
- 海外资产配置价值提升：随着美联储加息放缓和国内政策利好，港股流动性改善，海外资产配置吸引力增强。
关键信息
基金收益分布
| 基金类型 |
本期平均收益率 |
今年以来平均收益率 |
| 主动投资债券基金 |
0.09% |
未提供 |
| 主动投资混合基金 |
-1.03% |
未提供 |
| 主动投资股票基金 |
-1.44% |
未提供 |
| QDII基金 |
0.78% |
未提供 |
表现优异的基金主题
- 文化休闲：本期平均收益率0.77%，今年以来收益率27.99%，区间-2.51%至3.1%。
- 港股通：本期平均收益率0.71%，今年以来收益率-1.95%，区间-3.03%至3.28%。
- 金融地产：本期平均收益率0.71%，今年以来收益率1.41%，区间-2.55%至3.28%。
表现较好的代表性基金
主动投资股票基金
| 基金简称 |
本期收益率 |
今年以来收益率 |
| 太平行业A |
4.55% |
56.22% |
| 南方产业智选 |
4.17% |
52.98% |
| 金信消费A |
2.82% |
49.46% |
| 广发新起点A |
2.64% |
44.49% |
| 招商景气A |
2.63% |
34.89% |
指数型股票基金
| 基金简称 |
本期收益率 |
今年以来收益率 |
| 泰康香港银行A |
3.28% |
103.23% |
| 鹏华香港银行A |
3.26% |
100.65% |
| 华泰高股息ETF |
3.13% |
100.50% |
| 南方恒生中国ETF |
3.07% |
96.22% |
| 广发恒生科技ETF |
3.06% |
93.16% |
主动投资混合基金
| 基金简称 |
本期收益率 |
今年以来收益率 |
| 东方互联网嘉 |
5.24% |
71.58% |
| 东方区域 |
5.23% |
56.02% |
| 泰信行业A |
4.90% |
52.99% |
| 诺德新生活A |
4.85% |
52.99% |
| 招商领先A |
4.22% |
52.32% |
主动投资债券基金
| 基金简称 |
本期收益率 |
今年以来收益率 |
| 安信恒鑫A |
0.84% |
18.51% |
| 宝盈收益A/B |
0.64% |
9.43% |
| 南方稳鑫A |
0.63% |
8.86% |
| 红土收益A |
0.59% |
8.82% |
| 平安证券安赢A |
0.59% |
8.07% |
QDII基金
| 基金简称 |
本期收益率 |
今年以来收益率 |
| 华宝标普油气A人民币 |
3.87% |
37.51% |
| 交银中证海外中国互联网 |
3.19% |
37.02% |
| 广发道琼斯美国石油A人民币 |
3.10% |
35.65% |
| 广发中证海外中国互联网30ETF |
2.99% |
35.36% |
| 嘉实中证海外中国互联网30ETF |
2.98% |
35.30% |
行业与政策动态
- 通信行业：受《临港新片区加快构建算力产业生态行动方案》影响，通信行业本期上涨2.95%，AI算力需求持续升温。
- 传媒行业：AI大模型升级与MR新品发布推动传媒板块上涨2.82%，表现优于其他行业。
- 港股市场：恒生指数和恒生科技指数分别上涨2.32%和2.87%，港股通主题基金上涨0.71%，投资价值提升。
- 双柜台模式：港交所计划于6月19日推出“港币-人民币双柜台模式”，有助于提升港股流动性。
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