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富盛投資日報總結（2018年06月22日）

核心內容概述

本日報主要分析全球主要市場的表現，包括股市、債市、匯市與油金市場的走勢與影響因素。整體市場情緒受貿易戰、地緣政治風險、經濟數據與政策動態影響，呈現分化走勢。

市場回顧

美國股市

• 整體走勢：美股下跌0.63%，能源類股帶頭領跌。
• 政策與情緒：美國商務部長羅斯表示，希望減少貿易壁壘，並強調互惠是美國貿易政策的關鍵。貿易戰擔憂重燃，導致風險情緒下降。
• 經濟數據：
  • 首次申請失業救濟金人數21.8萬人，低於預期與前期。
  • 連續申請失業救濟金人數172.3萬人，略高於預期與前期。
  • 6月份經濟預期指數56.0，高於前期。
  • 5月份經濟領先指數月增率0.2%，低於預期與前期。

歐日股市

• 歐股走勢：歐股下跌0.90%，義大利MIB指數下跌2.02%，因兩位疑歐派議員獲選上議院財政委員會與下議院預算委員會主席，引發市場震盪。
• 消費者信心：歐元區6月份消費者信心指數為-0.5，創8個月新低。
• 英國市場：
  • 英國央行維持利率不變。
  • 預計二季度GDP季增率0.4%，家庭支出和投資信心強勁反彈。
  • 英鎊走軟與油價上漲預期短期內通膨將略高於預期。
  • 英國QE將以漸進方式削減。
• 日股走勢：日經225指數上漲0.64%，連2日上漲，電訊類股表現強勁。東證指數下跌0.12%，受金融類股拖累。
• 政策與因素：日本政府官員表示，朝鮮半島情勢趨緩，地緣政治風險下降，日圓走低推動股市上漲。日本央行委員強調通膨將長期上升。

新興與亞太股市

• 新興市場走勢：MSCI新興市場指數下跌1.20%，新興亞洲下跌1.19%，拉美指數下跌2.41%。
• 亞太市場：
  • 中國市場：恒生指數下跌1.35%，國企指數下跌1.23%，上證指數下跌1.37%。中國反對貿易保護主義，並以管制清單回應美國單邊徵稅，同時進一步降低部分商品進口關稅。
  • 台灣市場：台灣加權指數上漲0.12%。
  • 韓國市場：韓股下跌1.10%，市場觀望金習會晤。
  • 印度市場：印股下跌0.32%，5月份PPT指數上漲至2.2%。
  • 其他市場：墨西哥Bolsa下跌0.65%，澳洲股市上漲0.96%，並通過稅改政策降低中低收入戶稅負。

債市與匯市

債市走勢

• 美債：美債殖利率下降4點至2.90%，貿易戰擔憂導致風險情緒增加，公債價格上漲。
• 其他債市：
  • 德國2年期公債收益率為-0.67%，10年期公債收益率為0.34%。
  • 美國2年期公債收益率為2.54%，10年期為2.90%。
  • 新興市場本地債收益率下跌0.34%，美元債收益率上漲0.23%。

汇市動態

• 美元指數：下跌0.28%至94.862，終止2日上漲。
• 主要貨幣走勢：
  • 歐元兑美元升值0.28%至1.1604。
  • 日圓兑美元升值0.34%至109.99。
  • 澳幣兑美元升值0.15%至0.7379。
  • 南非蘭德升值0.53%至13.5825。

油市與貴金屬

油價走勢

• 西德州原油：下跌1.03%至65.54美元，因產油國可能增加100萬桶日產量以避免供給短缺。

金價表現

• 黃金現貨：下跌0.05%至1,267.19美元，連5日下跌，市場情緒偏弱。

總結重點

主要觀點

• 貿易戰影響：美國與中國貿易摩擦持續影響市場情緒，導致美股與新興市場下跌。
• 政策動態：美國、英國、日本等國家的政策變化對市場產生顯著影響，包括稅改、QE調整與通膨預期。
• 經濟數據：數據表現不一，部分國家經濟數據改善，但貿易摩擦與地緣政治風險仍是主要拖累因素。
• 貨幣走勢：美元指數下跌，其他貨幣如歐元、日圓、澳幣升值，反映市場避險情緒與對美國貿易政策的擔憂。

關鍵信息

• 美股下跌，能源類股領跌；中國市場因貿易政策回應而走弱。
• 義大利政治動態引發歐股震盪，日本市場受地緣政治風險下降支撐。
• 美債價格上漲，反映市場對風險的避讓；美元指數下跌，顯示避險情緒緩和。
• 原油價格下跌，金價持續疲軟，顯示市場對經濟前景的不確定性。