20160506-信达证券-融资融券每日投资参考_17页_2mb

证券研究报告总结：金融工程与衍生品交易 - 融资融券日报

核心内容概述

本报告为2016年5月6日的融资融券市场日报，主要分析了上一交易日（2016年5月5日）的市场表现、行业动态、股票事件及事件投资组合的操作情况。报告指出，市场整体呈现分化趋势，创业板指表现优于上证综指，部分行业及个股出现显著波动。此外，报告还披露了今日标的股票的停复牌、增发、分红送转等重要事件。

---

主要观点与关键信息

一、融资融券市场表现

• 融资融券余额：沪深两市融资融券余额为8717.17亿元，环比上涨0.3%；其中，融资余额为8693.23亿元，环比上涨0.3%；融券余额为23.94亿元，环比下降2.26%。
• 融资买入与偿还：融资买入额为428.53亿元，环比下降9.71%；融资偿还额为402.21亿元，环比下降13.39%。
• 市场指数表现：创业板指上涨0.59%，表现最好；上证综指上涨0.22%，表现最弱。
• 行业表现：纺织服装、传媒、计算机、有色金属、电气设备等行业涨幅较大；银行、钢铁、交通运输等表现较弱。

二、标的股票表现

• 涨幅前五名：棕榈园林（+10.02%）、石基信息（+10%）、西藏矿业（+10%）、众和股份（+10%）、华闻传媒（+9.96%）。
• 跌幅前五名：*ST新集（-5.07%）、长安汽车（-4.48%）、江山股份（-4.45%）、巨星科技（-3.7%）、龙元建设（-3.21%）。
• 五日量比前五名：*ST新集（5.57）、中国西电（4.45）、彩虹股份（4.36）、金融街（4.1）、南方航空（3.65）。

三、大宗交易情况

• 上一交易日发生大宗交易的股票有5只，包括大富科技、上海梅林、华银电力等。
• 其中，华银电力折价率最高（-5.53%），*ST新集成交量最大（174.84万股）。

四、停复牌信息

• 今日共有55只标的股票停牌，其中1只今日开始停牌（国栋建设），1只今日复牌（南山铝业）。
• 多只股票因重大资产重组或重要事项未公告而停牌，部分股票停牌时间较长（如恒康医疗停牌303天）。

五、大股东增减持信息

• 今日披露的大股东增持股票有1只（长春高新），无大股东减持股票。

六、增发事件

• 今日共有7只标的股票涉及增发事件，其中5只通过股东大会，1只为增发公告日，1只为增发股份上市日。

七、分红送转事件

• 今日共有49只标的股票涉及分红送转事件，其中18只股东大会通过，7只为实施公告日，12只为股权登记日，12只为除权除息日。

八、限售股解禁

• 未来7个交易日共有16只标的股票涉及限售股解禁，包括海虹控股、步步高、游久游戏等。

九、事件投资组合操作

• 今日操作：无建仓操作，拟平仓股票1只（碧水源）。
• 昨日操作回顾：上一交易日组合收益率为0.69%，累计收益率为89.07%，分别超越上证综指、沪深300及创业板指40.76、38.24及13.88个百分点。

---

重点数据与图表分析

1. 融资融券余额与融资买入/偿还额

• 融资融券余额小幅上升，但融资偿还额降幅较大，可能反映市场融资需求下降。

2. 行业融资余额占比与增速

• 采掘、汽车、钢铁行业融资余额占比及增速较高，而国防军工、交通运输、纺织服装行业占比及增速较低。

3. 标的股票金额流入率

• 建设银行（48.33%）、靖远煤电（29.68%）、宁夏建材（28.84%）、东华科技（28.25%）、中国高科（28.11%）为金额流入率前五名。

4. 大宗交易

• 华银电力折价率最大（-5.53%），*ST新集成交量最大（174.84万股）。

5. 停牌与复牌股票

• 多只股票因重大资产重组或重要事项停牌，部分股票停牌时间较长，可能影响市场流动性。

6. 分红送转事件

• 多只股票进入分红送转流程，涉及股东大会、实施公告日、股权登记日及除权除息日。

---

总结

本报告提供了丰富的市场数据和事件信息，涵盖了融资融券规模、市场指数表现、行业动态、股票涨跌情况、大宗交易、停复牌、增发、分红送转及限售股解禁等。对于投资者而言，这些信息有助于把握市场趋势和个股动态，但需注意，由于模型的局限性，组合收益存在较大不确定性，不构成投资建议。