EBA欧洲银行-29-June-2009_RiskCapital-2009_Kerstin-af-Jochnick_13页_213kb

RiskCapital 2009 – Supervision in Response to the Financial Crisis 总结

核心内容

《RiskCapital 2009》报告由CEBS（欧洲银行监管委员会）主席Kerstin af Jochenick于2009年6月29日在布鲁塞尔发布。该报告旨在分析欧洲银行监管体系在2008年金融危机后的应对措施，并提出改进方向，以增强金融体系的安全性和稳定性。

主要观点

• CEBS的职责与任务：CEBS的目标是通过良好的监管实践、高效且成本效益高的跨境集团监管方式、公平竞争和比例性原则，促进欧盟金融体系的安全与稳健。其主要任务包括向欧盟委员会提供建议、推动欧盟银行业法规的一致实施、促进监管实践的统一、加强信息交流与监管合作、以及定期进行监管视角的风险评估。

• Lamfalussy结构：CEBS是基于Lamfalussy框架设立的，该框架将欧盟金融监管体系分为三个委员会：EBC（欧洲银行委员会）、EIOPC（欧洲保险与职业养老金委员会）和ESC（欧洲证券委员会）。此外，还设有FCC（金融集团委员会）、CEIOPS（欧洲保险与职业养老金监管委员会）、CESR（欧洲证券监管委员会）等机构。

• 欧盟委员会的提案：为增强金融监管框架，欧盟委员会提议建立两个新的支柱：欧洲系统性风险委员会（ESRB）负责宏观审慎监管，欧洲金融监管体系（ESFS）负责微观审慎监管。同时，原有的3L3委员会将被三个新的欧洲监管机构（ESAs）取代。

• 提案重点：新框架强调监管规则的统一性，加强未来3L3委员会的作用，设立调解机制，成立指导委员会，并对特定的跨国金融实体实施直接监管。

关键信息

收敛工作的三大路径

CEBS推动监管实践收敛的三大路径包括：

• 监管文化：推动监管机构在文化和理念上的统一。
• 共同工具包：制定统一的监管工具和方法。
• 监管学院（Colleges）：建立监管合作机制，以实现对跨境银行集团的协同监管。

监管学院（Colleges）的进展

CEBS在监管学院建设方面取得了以下进展：

• 2006年发布《关于主国与东道国合作的指南》
• 2007年发布《监管实践范围报告》
• 2009年1月发布《书面协议模板》
• 2009年1月发布《CEBS/CEIOPS联合监管学院原则》
• 2009年4月发布《良好实践报告》
• 2009年底前完成《监管学院运作指南》的制定

CEBS优先事项

CEBS在2009年重点推进以下事项：

• 确定欧盟内主要的跨境银行集团清单
• 定期跟进和监控这些集团
• 2009年底前为每个集团设立监管学院
• 签署谅解备忘录（MoUs）
• 制定良好的监管活动计划

监管协调工具

CEBS提出以下工具以促进监管协调：

• 同行评审机制：通过同行评审确保监管实践的一致性。
• 监管披露框架：提高监管信息的透明度和可比性。
• 调解机制：解决监管机构之间的分歧，增强合作。

应对危机的新监管措施

为应对金融危机，欧盟提出了多项新监管措施，包括：

• CRD（资本要求指令）：填补监管空白，减少顺周期性，设立资本缓冲。
• 流动性管理：加强银行流动性监管，防止流动性危机。
• 透明度与估值：提高金融产品的透明度，确保资产估值准确。
• 薪酬政策：限制高风险行为，防止过度激励。
• 风险管理：强化银行的风险管理能力，提升整体稳定性。

结论

该报告强调，CEBS的监管工作对于恢复金融市场信心、提升欧盟监管架构、加强监管协调以及推动欧洲监管实践的统一具有重要意义。未来，CEBS将继续致力于监管制度的完善和协调，以更好地应对金融体系面临的挑战。

联系信息

• CEBS官网：http://www.c-ecs.org
• 主席：Kerstin af Jochenick
• 联系方式：Kerstin.Jochnick@c-ecs.org