20210422-普华永道中天会计师事务所-2020年中国银行业回顾与展望_同刻微笑曲线_共期价值创造_44页_1mb

报告摘要

中国银行业2020年回顾与展望总结

核心内容概览

2020年中国银行业在新冠疫情的冲击下，总体经营保持稳健，全年净利润微降0.11%，但资产规模增长显著。各类型银行在信贷投放、资产质量、资本管理、中间业务及数字化转型等方面展现出不同的表现与趋势。本文将从经营表现、业务分析、资产质量及资本管理四个维度对上市银行的2020年业绩进行总结，并探讨绿色金融和数字人民币等专题。

主要观点与关键信息

一、经营表现

净利润先抑后扬
- 38家上市银行全年净利润1.63万亿元，同比微降0.11%。
- 大型商业银行为唯一实现盈利增长的群体，净利润同比增长1.77%。
- 股份制商业银行净利润下降3.30%。
- 城农商行净利润整体下降9.85%。
非息收入减少及支出项增加
- 中间业务收入增速放缓，受减费让利政策影响。
- 信用减值损失同比增长14%，对净利润增长形成明显抵减效应。
净利差与净息差持续收窄
- 大型商业银行净息差和净利差分别下降0.09个百分点。
- 股份制商业银行和城农商行降幅更大，尤其是城农商行下降0.13个百分点。
中间业务收入结构变化
- 银行卡业务占比下降，理财业务收入占比上升。
- 部分银行将信用卡分期还款业务收入由手续费及佣金收入调整为利息收入。

二、业务分析

信贷投放引领资产规模增长
- 2020年末，上市银行总资产达200.6万亿元，同比增长10.09%。
- 信贷投放支持基础设施建设、制造业升级、小微企业贷款等。
公司贷款快速增长
- 公司贷款余额57.47万亿元，同比增长14%。
- 制造业、交通运输、水利、环境和公共设施管理等行业贷款增长显著。
大型银行普惠贷款投放和让利明显
- 普惠贷款余额达4.38万亿元，增速48%。
- 五家大型银行新发放普惠贷款利率同比下降45个基点以上。
个人贷款增速放缓，消费类信贷走弱
- 个人贷款增速下降，消费类信贷需求疲弱。
- 互联网贷款受监管影响，增速受遏制。
债券投资持续增长，非标规模进一步压降
- 债券投资规模增长，非标投资占比下降。
- 政府债和政策性银行债成为主要投资标的。
负债结构稳定，质量管理受关注
- 存款仍是主要负债来源，同业负债付息率下降。
- 银行加强负债质量管理，注重来源稳定性与结构多样性。
理财净值化转型持续推进
- 理财产品存续余额达25.86万亿元，同比增长10.51%。
- 净值型产品占比达67.29%，非标及权益类资产占比下降。

三、资产质量

不良额与不良率“双升”，逾期率下行
- 不良贷款余额1.7万亿元，较2019年末增长15.37%。
- 不良率微升至1.51%，逾期率下降至1.49%。
持续加大不良资产处置力度
- 38家银行贷款核销及转出金额达1.15万亿元，同比增长16.27%。
- 城农商行不良处置力度显著，核销金额增长76.61%。
中长期资产质量压力需积极应对
- 拨备覆盖率和拨贷比下降，反映资产质量承压。
- 大型商业银行拨备覆盖率下降16个百分点，城农商行下降25个百分点。

四、资本管理

资本充足率总体平稳，城农商行普遍下降
- 大型商业银行资本充足率普遍上升，股份制商业银行分化。
- 城农商行资本充足率下降，核心一级资本充足率承压。
资本补充渠道多元化
- 大型银行和股份制银行通过发行优先股、永续债和二级资本债等方式补充资本。
- 城农商行通过股权融资和非公开定向增发补充核心一级资本。

专题探讨

专栏一：碳中和背景下的绿色金融

绿色金融成为重要业务领域
- 银行业在绿色信贷、绿色债券、绿色租赁等方面积极布局。
- 银行通过绿色金融推动ESG投资，助力实现碳达峰目标。
绿色金融机遇与挑战
- 政策驱动绿色融资需求，但需关注绿色标准和投资机会的甄别。
- 银行需构建绿色资产管理体系，提升气候风险评估能力。
长期规划建议
- 建议银行从战略定位、战略规划与战略保障三个层次推进绿色金融发展。
- 建立全面数据管理体系，以支持绿色投融资活动。

专栏二：数字人民币试点进行时

数字人民币的定位与特性
- 数字人民币是法定货币，不同于第三方电子支付。
- 具备匿名性、安全性及“双离线”支付功能。
试点进展
- 2020年试点范围扩大，覆盖深圳、苏州、雄安新区、成都、上海、海南、长沙、西安、青岛、大连等地区。
- 2020年数字人民币探索进入新阶段，央行与商业银行协同推进。
数字人民币对银行业的影响
- 降低运营成本，减少现金管理支出。
- 推动业务转型，增加代理发行、钱包托管等新业务。
- 提升科技能力，推动区块链技术与保密性建设。
挑战与应对
- 需关注数字人民币对存款利率和负债管理的潜在影响。
- 商业银行应提前布局，开展场景研究和客户需求分析。