20160621-申万宏源研究_香港_-港股及周边金融市场评论_11页_455kb

香港市場摘要

核心內容

• 主要指數表現：恒生指數收市報20510.20點，升340點或1.7%；國指收市報8639.51點，升153點或1.8%。大市成交額減少至550.55億元。
• 本地指數：金融、地產、公用及工商分類均出現升幅，其中公用分類升幅最大，達1171.21點。
• 外匯：美元/港元為7.7606，美元/人民幣為6.5820，美元/日圓為103.66，歐羅/美元為1.1326，英鎊/美元為1.4664。
• 利率：香港最優惠利率為5.00%，香港拆息(隔夜)為0.05%，香港拆息(3個月)為0.53%；美國10年債券利率為1.67%，美國聯邦基金利率為0.50%。
• A/H溢價對照：多數港股相對於A股有較高溢價，部分行業如建材、重型機械、電力企業等溢價幅度較大。
• ETF表現：十三大成交最活躍ETF中，部分與中國指數相關的ETF表現較佳，如iShares 安碩富時 A50 中國指數 E。
• 港股ADR表現：部分大型藍籌股如匯豐控股、中國移動、中國平安等ADR表現優於港股。
• 企業消息：中國派對文化與IDS13及卓振成立合營公司，中滔環保與寶鋼湛江鋼鐵簽訂危險廢物處置合同。
• 企業業績：耀才證券金融及經濟日報公布財務報告，盈利均有上升。
• 企業盈喜：美建集團預期2016年全年溢利大幅增加60%。
• 配股消息：中國互聯網投資進行配股，折讓18.6%。

主要觀點

• 市場情緒：英國脫歐公投前，市場對英國留在歐盟的民調支持度回升，帶動亞太股市上揚，恒指跟隨上漲。
• 港股表現：恒指及國指均出現升幅，但成交額減少，反映投資者對英國脫歐結果仍持審慎態度。
• A/H溢價：港股相對於A股普遍溢價，其中部分行業如建材、重型機械、電力企業等溢價幅度較大，顯示港股估值較高。
• ETF及ADR表現：部分ETF及ADR表現優於港股，顯示國際資金對中國及香港市場的關注。
• 企業動態：多家企業公布財務數據或重大合作，對市場表現產生一定影響。

關鍵信息

• 恒生指數：收市報20510.20點，升340點或1.7%。
• 國指：收市報8639.51點，升153點或1.8%。
• A/H溢價：例如，中國國航港股溢價55.7%，中煤能源港股溢價47.5%。
• ETF成交：iShares 安碩富時 A50 中國指數 E成交38.89百萬股。
• ADR溢價：匯豐控股ADR溢價0.64%，中國平安ADR溢價1.12%。
• 企業盈喜：美建集團預期2016年全年溢利增加60%。
• 配股：中國互聯網投資配售7578萬股，折讓18.6%。
• 經濟數據：本週中美將公布多項重要經濟數據，包括新屋開工、營建許可、成屋銷售等。

美國市場摘要

核心內容

• 主要指數表現：道瓊斯工業平均指數收市升129點或0.73%，標普500指數升12點或0.58%，納斯達克綜合指數升36點或0.77%。
• 市場動向：美股週一受英國脫歐憂慮紓緩影響，跟隨歐洲股市上揚。
• 企業消息：沃爾瑪出售網上超市分支1號店予京東商城，京東商城發行1.45億新股。

主要觀點

• 市場情緒：英國脫歐可能性降低，帶動美股及歐股上漲。
• 企業合作：沃爾瑪與京東商城的合作對市場產生正面影響。
• 指數表現：三大指數均有上升，顯示市場整體表現強勁。

關鍵信息

• 道瓊斯：收市報17804.87點，升129點或0.73%。
• 標普500：收市報2083點，升12點或0.58%。
• 納斯達克：收市報4837.21點，升36點或0.77%。
• 沃爾瑪出售分支：京東商城發行1.45億新股，作為支付代價。

商品市場摘要

核心內容

• 油價：週一隨歐美股市回升，創下逾一週新高，紐約期油升1.39美元或2.9%，布蘭特期油升1.48美元或3.0%。
• 金價：連續兩日下跌，紐約期金跌2.7美元或0.2%。
• 其他商品：LME3月期銅、鋁、鋼均有不同幅度的波動。

主要觀點

• 油價回升：市場對英國脫歐可能性降低，帶動油價上漲。
• 金價下跌：避險情緒緩和，導致金價連續下跌。
• 商品期貨：銅、鋁、鋼價格均有不同幅度的變動。

關鍵信息

• 紐約期油：收市報49.37美元，升1.39美元或2.9%。
• 布蘭特期油：收市報50.65美元，升1.48美元或3.0%。
• 現貨黃金：收市報1280.6美元，跌0.6%。
• LME期貨：銅、鋁、鋼價格均有不同幅度的變動。

未來一週業績公布備忘

核心內容

• 未來一週內，多家港股公司將公布末期業績，包括金山工業、盈信控股、茂盛控股等。
• 這些公司將影響市場情緒及股價表現。

主要觀點

• 業績公布：多家港股公司將公布末期業績，投資者需關注其財務表現。
• 市場預期：業績公布可能影響股價走勢，特別是在英國脫歐公投後。

關鍵信息

• 業績公布日期：6月21日至6月22日。
• 公司名稱：包括金山工業、盈信控股、茂盛控股、迪臣發展國際、星光集團、青島控股等。
• 事項：末期業績公布。

綜合總結