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报告摘要

文档总结

核心内容概述

本文档为一份晨会报告，内容涵盖美国中期选举对政策与市场的影响、国内财经要闻、行业动态、公司动态、机构与游资动向、投资评级体系以及免责声明与分析师声明。报告重点分析了中期选举对美国财政政策、经济走势及中美贸易战的潜在影响，并对国内多个行业及公司进行了投资建议与市场前景分析。

主要观点

1. 美国中期选举影响

参众两院分治：民主党控制众议院，共和党控制参议院，可能导致立法效率降低，财政预算法案难以通过，政府关门风险增加。
财政政策收缩：民主党反对特朗普的财政赤字计划，预计美国扩张性财政政策将有所收缩。
减税计划受阻：二次减税计划难以推进，因民主党反对。
基建政策前景不明：1.5万亿美元基建计划受制于财政预算限制，通过难度大。
中美贸易战影响持续：即便共和党失去众议院，贸易战仍可能成为持久战，国内需做好出口替代准备。
对国内债市利好：美国财政刺激受阻，可能降低美债供给压力，对国内债市形成支撑。

2. 国内市场表现

股市：上证指数、沪深300、深证成指均小幅下跌，而海外市场表现较好。
大宗商品：纽约原油、LME铝小幅上涨，LME铜和BDI则略有下跌。
A股市场：多个行业及公司表现活跃，部分公司回购股份，部分公司中标项目。

关键信息

行业动态

油气勘探

中石化：加快涪陵页岩气田建设，今年已投产新井71口。
中石油：启动新一轮工厂化钻井压裂提速。
投资需求：天然气勘探开发将带来超过1100亿元的投资。

5G与智能汽车

高通：计划在2019年实现5G商用，与中国企业合作推动5G发展。
阿里与腾讯：分别研发“车载钉钉”与“车载微信”，推动车联网发展。
受益公司：四维图新、小康股份、恒信东方、丝路视觉等。

知识产权保护

力度空前：中国将设立知识产权保护权威机构，提高违法成本。
受益公司：安妮股份、光一科技、京华激光、数字认证等。

挖掘机行业

销量超预期：10月挖掘机销量同比增长44.9%，全年有望超20万台。
行业景气延续：基建投资提速带动工程机械需求。

钴行业

KCC暂停出口：导致钴供应减少，行业供需显著改善。
受益公司：寒锐钴业、华友钴业、洛阳钼业、盛屯矿业等。

电力行业

大唐与华电合并：若获批，将形成全球最大发电公司。
受益公司：国电南自、黔源电力、华电能源、桂冠电力等。

公司动态

金融

东吴证券：拟回购股份，金额不低于2亿，不超过3亿。
央行：推动城商行服务小微企业，严查国有金融资本滥用行为。

环保

东旭蓝天：中标内蒙古供水工程PPP项目。
巴安水务：员工增持公司股份。
远达环保：出售股份获收益3400万元。

公用事业

华通热力：子公司终止挂牌。

新能源与电力设备

振江股份：控股上海底特，进入风电紧固件行业。
当升科技：与比亚迪签订供货协议。
汇金通：中标国家电网采购项目。

通信

卓翼科技：拟回购股份，金额1.5亿至3亿。
高新兴：入股重庆城投金卡。
二六三：拟增资苏州龙遨。

计算机

达实智能：与医院集团签战略合作协议。
邦讯技术：控股股东被动减持股份。

电子

乾照光电：拟投资近16亿元建设半导体项目。
深天马A：获准发行20亿元公司债。

传媒互联网

黄山旅游：开展股东回馈活动，免票游览景区。
科达股份：股东拟减持不超4.73%股份。

军工

航天发展：重组事项即将上会，停牌。

机械

星徽精密：重组获有条件通过，8日复牌。
永创智能：收购创兆宝智能80%股权。

基础化工

久联发展：重组获证监会无条件通过，8日复牌。
*ST尤夫：获专项解困基金举牌，12月内或再增持。

石油化工

东华能源：修改回购预案，回购金额不低于6亿元。

煤炭

露天煤业：并购重组获通过，8日复牌。
永泰能源：债务处置方案仍在商议。

金属

永兴特钢：收购旭锂矿业81.43%股权。
宁波韵升：6000吨钕铁硼项目投产。
文灿股份：拟发行可转债募资不超8亿元。

建筑与装饰材料

国统股份：控股股东股权划转。
上峰水泥：累计回购1176万股。

房地产

保利地产：前10月签约金额达3348亿元，增长超四成。
金地集团：前10月签约金额1193亿元，同比增长6.78%。
深深房A：推进重大资产重组。

建筑和工程

四川路桥：前10月中标金额达611亿元，增长超45%。
同济科技：子公司中标6.28亿元动迁房项目。

交通运输仓储

皖江物流：股东再增持0.844%股份。
长油5：拟重新上市。

汽车

上汽集团：前10月销量增长约5%。
腾龙股份：首次回购股份，金额2000万至1.5亿元。

医药生物

哈药股份：与GNC合作设立合资公司。
康辰药业：转让金草片相关技术。
天圣制药：触发股价稳定措施，高管及控股股东将增持。

食品饮料

上海梅林：子公司土地将被收储，补偿款1.17亿元。
新大洲A：股东减持1%股份。

农林牧渔

海南橡胶：拟收购R1国际71.58%股权。
天山生物：退出肉牛业务，打造牛育种业务。
雏鹰农牧：10月生猪销量及价格下降。

机构与游资动向

捷昌驱动：一机构席位买入4510万元。
恒立实业：国元重庆、华泰深圳游资封板，一机构卖出644万元。
拓维信息：长江成都、财通绍兴游资封板。
寒锐钴业：国君深圳、国君上海游资封板。
其他个股：创业黑马、金鹰股份、九有股份等均有游资介入。

投资评级体系

公司投资评级：分为强推、推荐、中性、回避四个等级，基于未来6个月的表现。
行业投资评级：分为推荐、中性、回避，基于未来3-6个月行业走势。

分析师声明与免责声明

分析师声明：报告基于公开信息，反映个人观点，不对其他研究报告负责。
免责声明：报告仅供客户参考，不构成投资建议，不保证信息的准确性和完整性。

总结

本报告全面分析了美国中期选举对政策与市场的影响，指出国内债市可能受益于美国财政政策受阻。同时，对多个行业如油气、5G、知识产权保护、挖掘机、钴、电力、智能汽车等进行了详细分析，指出相关企业及行业前景。此外，报告还列出了公司动态、机构与游资动向，并提供了投资评级体系，为投资者提供了全面的市场分析与参考。

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