2025中国珠宝珠宝行业发展报告_43页_1mb

2025年中国珠宝行业发展报告总结

核心内容概述

本报告由中国珠宝玉石首饰行业协会编制，分析了2025年中国珠宝行业的整体发展状况、主要品类市场变化及上市公司表现，并回顾了“十四五”期间（2021-2025）行业发展趋势。报告指出，2025年珠宝行业在复杂国内外环境下展现出较强的韧性和创新能力，但同时也面临挑战，如市场结构性调整、用工需求收缩及部分品类增长放缓。

主要观点与关键信息

2025年行业发展概况

• 零售市场温和回升：限额以上单位金银珠宝类零售额达3736亿元，同比增长12.8%，在16类商品中位列第5。
• 国际贸易逆势增长：珠宝行业进出口总额达1678.82亿美元，同比增长8.5%，其中出口增长显著，进口首次出现负增长。
• 电商增速放缓：珠宝电商零售额达3312.35亿元，同比增长12.4%，但增速已跌出前三位。
• 拍卖市场活跃度提升：内地拍卖市场成交额增长115%，玉石品类表现尤为强劲。
• 门店布局趋于精益：A股11家上市公司门店总数减少1704家，整体缩减7.19%，部分企业加速线上布局。
• 创新投入回升：尽管专利数量下降，但研发强度有所提高，主要集中在设计创新。
• 人力资源收缩：用工需求下降，人才供需矛盾显现，毕业生就业压力加大。

主要珠宝品类发展情况

上市公司发展情况

• A股上市公司：

  • 2025年前三季度营业收入合计1743亿元，同比下降6.01%。
  • 净利润合计39.55亿元，同比下降34.69%。
  • 门店总数减少1704家，整体缩减7.19%，部分企业如中国黄金、豫园股份等表现相对较好。
  • 研发投入温和增长，研发强度平均为4.33%，但整体仍偏低。

• 港股上市公司：

  • 2025/2026上半财年营业收入总额为646.9亿元，同比增长17.2%。
  • 净利润总额为60亿元，同比增长57.9%，其中六福集团和周生生表现突出。
  • 门店数量整体小幅增长，但部分企业如周大福、周生生出现门店缩减。

“十四五”行业发展回顾

• 零售市场波动回升：五年间零售额年复合增长率达5.3%，高于社会消费品平均水平。
• 市场规模持续扩大：珠宝行业总规模从2021年的7200亿元增长至2025年的9780亿元，年均增速8.0%。
• 进出口结构优化：出口增长快于进口，贸易逆差逐步收窄，俄罗斯、中东等新兴市场增长显著。
• 线上销售占比稳定：电商在珠宝市场中占比保持在2%左右，增长动能有所放缓。
• 创新活动趋缓：专利数量年复合增长率达-21.49%，以外观设计为主导，技术类专利下降明显。
• 市场分化加剧：黄金、钻石、玉石等主要品类呈现结构性分化，部分品类如铂金、白银逐步复苏。

关键趋势与挑战

• 黄金市场主导地位增强：黄金在珠宝市场中的占比从2021年的58.3%提升至2025年的77.7%。
• 培育钻石崛起：我国培育钻石产量占全球63%，出口占该品类进出口总额的99.28%，显示出强大的国际市场竞争力。
• 玉石市场分化明显：高端产品价格上涨，中低端产品价格承压，线上销售增长显著。
• 铂金及白银市场V型发展：经历阶段性调整后逐步恢复，但整体市场份额仍较小。
• 人才与用工矛盾显现：尽管毕业生数量稳定，但企业用工需求收缩，导致结构性供需失衡。
• 政策影响显著：税收政策调整、合规治理等政策对行业产生重要影响，如铂金、钻石进口环节增值税政策的调整。

总结

2025年中国珠宝行业在复杂多变的国内外经济环境下，实现了“量的跨越”与“质的提升”，展现出强大的适应能力和增长潜力。行业整体从规模扩张向质量优化转变，跨境电商成为重要增量渠道，培育钻石快速崛起，黄金市场主导地位进一步巩固。然而，行业也面临挑战，如线上增长放缓、部分品类市场萎缩、人才供需矛盾及政策调整带来的不确定性。未来，行业需进一步优化渠道结构、加强研发创新、提升品牌价值，以实现高质量发展。