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报告摘要

敏捷和弹性：另类资产投资拥抱新的现实

核心内容

新冠疫情对全球另类投资管理行业产生了深远影响，促使行业在不确定性中展现出强大的适应能力和韧性。调查数据显示，对冲基金行业不仅保持了业务连续性，还在市场波动中实现了高于市场的回报。疫情改变了行业的运营方式，推动了远程办公、数字化转型和灵活成本结构的广泛应用。

主要观点

人才吸引与保留
- 疫情期间，基金管理人持续招聘新人才，尤其是北美和资产管理额超过10亿美元的公司。
- 员工健康和安全成为重点，远程办公虽提高了灵活性，但也带来了文化稀释和团队协作的挑战。
- 基金管理人开始重视员工心理健康、工作与生活的平衡以及团队建设。
- 面对人才流失风险，基金管理人正在采取措施培养现有员工，并通过远程招聘拓展人才范围。
拥抱新的现实
- 疫情促使基金管理人加速适应新的工作环境，包括分散化和虚拟化。
- 大型公司比小型公司更快适应，但所有公司都意识到技术基础设施的重要性。
- 远程工作在提高效率的同时，也带来了新的合规和网络安全挑战。
- 员工对远程工作的接受度较高，但仍有部分人担忧远程入职和长期远程工作的负面影响。
智能采购
- 多数基金管理人认为外包非核心职能有助于降低成本和提高效率。
- 外包决策受到员工健康和安全的影响，特别是远程工作环境下的网络安全问题。
- 小型公司更倾向于采用可变成本模式，而大型公司则更注重保持其现有的外包策略。
- 尽管外包在成本管理中发挥作用，但投资者关系等关键职能仍倾向于内部管理。
创新信息技术环境
- 技术投资成为行业重点，80%的受访者加大了对数字基础设施的投资。
- 网络安全和数据管理是当前的首要关注点，近70%的受访者担心员工在家工作时面临网络攻击风险。
- 云技术的使用在疫情期间得到重新评估，部分公司开始探索更高效的使用方式。
- IT外包比例上升，但并非所有公司都对第三方风险感到担忧。
重返办公室
- 虽然大多数基金管理人希望员工能重返办公室，但这一过程并不容易。
- 42%的公司正在考虑员工上下班的安排，如错峰上班。
- 员工对重返办公室存在顾虑，如通勤安全、社交距离等，这影响了公司复工计划。
- 文化和协作被视为在分散化环境中保持竞争力的关键因素。
投资者关系2.0
- 投资者关系职能正在数字化转型，视频会议和数据室等工具被广泛使用。
- 投资者对虚拟会议接受度提高，这有助于扩大客户接触面。
- 投资者关系被视为推动增长和吸引资金的关键，公司正在优化透明度和定制化服务。
- 投资者更关注基金的透明度和风险管理能力，而非传统的折扣。
提高效率
- 成本控制和效率提升是行业关注的重点，许多公司通过外包和优化业务流程来实现。
- 小公司更倾向于优化房地产布局，而大公司则更关注提高生产力。
- 技术投资和远程办公有助于提高效率，但也有部分公司选择减少技术支出。
- 员工在家办公的效率和满意度提升，但也存在工作时间延长和团队凝聚力下降的风险。
规划未来
- 疫情被视为重塑行业商业模式和运营方式的契机。
- 投资者正转向流动性更强的产品，如混合产品和定制服务。
- 未来市场波动性预计将持续上升，央行干预可能成为影响投资格局的关键因素。
- 可持续性、气候变化和社会问题成为行业关注的核心议题。