2022年中国氢能源及燃料电池行业概览_49页_5mb

2022年中国氢能源及燃料电池行业概览总结

核心内容

氢能源及燃料电池行业作为可替代能源之一，受到国际社会和科学界的广泛关注。氢气是一种无污染的能源载体，具有高热值和广泛应用潜力，可用于发电、各种交通工具燃料及家用燃料等领域。燃料电池通过电化学反应将氢气与氧气转化为电能和热能，是氢能高效利用的重要途径。

主要观点

• 氢能具有高度的清洁性，是实现“双碳”目标的重要手段。
• 中国氢能行业发展初期依赖政策支持和示范项目，目前正逐步向商业化迈进。
• 燃料电池系统成本下降是推动燃料电池汽车行业规模化发展的关键因素。
• 氢能产业链包括上游制氢、中游储运和下游应用，其中制氢环节是当前主要的氢能供应来源。
• 氢气储运方式主要包括高压气态储氢、液态储氢和固态储氢，其中高压气态储氢是最主要的方式。
• 中国氢燃料电池汽车主要应用于公交、物流及重卡领域，预计到2025年保有量将达10万辆。
• 中国在氢能领域积极布局，政策支持和产业链完善推动行业发展。

关键信息

氢能源及燃料电池行业政策

• 2006年起，中国开始将氢能及燃料电池技术研发纳入国家战略。
• 2014年起，推动氢能商业化，通过补贴政策促进燃料电池车和加氢站的建设。
• 2019年，国家将氢能纳入“十四五”规划，鼓励发展可再生能源制氢。
• 2021年，发布《“十四五”新型储能发展实施方案》，推动氢储能等新型储能项目。

氢能产业链分析

• 上游制氢：主要方式包括化石能源制氢（灰氢）、工业副产制氢（灰氢）、可再生能源制氢（绿氢）及蓝氢（CCS技术）。
• 中游储运：高压气态储氢技术成熟，适用于短距离运输；液态储氢适用于中长距离运输；固态储氢技术尚不成熟。
• 下游应用：氢燃料电池系统广泛应用于交通、固定电源及其他领域，其中交通领域是氢能消费的重要突破口。

中国氢能及燃料电池行业竞争格局

• 中国氢能源行业龙头企业包括隆基绿能、阳光电源、中材科技、亚普股份、美锦能源、亿华通和雪人股份。
• 隆基绿能专注于光伏制氢，已布局氢能设备业务，推动绿氢装备与方案发展。
• 阳光电源是全球光伏逆变器龙头，同时布局储能和氢能，形成“光风储电氢”一体化。
• 中材科技在高压气瓶领域领先，具备年产70万只气瓶的生产能力。
• 亚普股份是全球前三的油箱供应商，正向燃料电池储氢罐方向延伸。
• 美锦能源依托焦炉煤气制氢，已建成8座加氢站，控股飞驰科技，推动氢能产业链发展。
• 亿华通专注于燃料电池系统，拥有自主电堆和膜电极技术，市场份额位居前列。
• 雪人股份通过并购进入氢能领域，布局空压机、氢气循环泵等关键零部件，推动燃料电池发展。

一二级市场表现

• 2017-2021年中国燃料电池系统销售收入从6.7亿元增长至108.3亿元，年复合增长率达19.8%。
• 隆基绿能、阳光电源、美锦能源等企业均实现营收增长，费用率逐步下降，研发投入增加。
• 二级市场表现方面，隆基绿能、美锦能源等企业股价涨幅较大，但部分企业如亿华通在2021年后出现股价回落。

产业链与技术发展

• 氢能产业链包括制氢、储运、加注和应用，其中制氢是关键环节。
• 高压气态储氢技术成熟，适用于短距离运输；液态储氢适用于中长距离运输；固态储氢技术尚在发展。
• 燃料电池技术进步推动成本下降，规模化生产是降低成本的关键。
• 中国燃料电池系统主要应用于商用车领域，未来将向乘用车和重卡扩展。

市场规模预测

• 预计2017-2026年中国燃料电池系统市场规模将达到百亿级别。
• 2025年氢能产业产值接近万亿，燃料电池汽车保有量预计达到10万辆左右。

未来趋势

• 随着技术进步和政策支持，氢能及燃料电池行业将持续发展。
• 绿氢将成为未来主流，电解水制氢技术逐步成熟。
• 管道运输将成为未来大规模、长距离氢气运输的重要方式。
• 中国氢能产业有望通过政策扶持、技术创新和产业链完善，实现从示范到商业化的发展。

总结

中国氢能源及燃料电池行业正处于快速发展阶段，政策支持、技术进步和产业链完善是推动行业发展的主要动力。龙头企业在制氢、储运、燃料电池系统等环节进行布局，推动氢能应用向交通、储能等多领域扩展。随着市场逐步成熟，氢能有望成为未来能源体系的重要组成部分。