20240204-国盛证券-传媒行业周报_进口游戏版号落地提振市场情绪_苹果AVP发售产业进入空间计算时代_11页_934kb

传媒行业周报总结

本周（12月9日至2月2日）中信一级传媒板块下跌12.4%，受大盘情绪影响较大，但长期看AI逻辑不变，产业加速发展。AI垂直应用将陆续落地，提升市场认知并支撑投资从逻辑阶段转向应用数据驱动。游戏版号发行稳定，首批2024年进口游戏版号共32款获批，提振供给侧稳态。苹果VisionPro头显发布，推动空间计算时代发展，该产品全球发售开局良好。

板块观点与推荐：

• AI：昆仑万维、汤姆猫、万兴科技、盛天网络、中文在线、易点天下、紫天科技、南方传媒等。
• MR：恒信东方、丝路视觉、罗曼股份、佳创视讯、凡拓数创、风语筑、锋尚文化等。
• 数据要素：浙数文化、每日互动、人民网等。
• 游戏：关注超跌低估值股，如游族网络、掌趣科技、恺英网络、巨人网络、完美世界、盛天网络、神州泰岳等。
• 教育：行动教育、学大教育、传智教育等。
• 港股：关注降本增效的快手、泡泡玛特、阜博集团；教育恢复的新能源等。

风险提示：政策监管风险和竞争加剧风险。