2022-04-19-港交所-德盈控股_2021年度报告_155页_9mb

ANNUAL REPORT SUMMARY

公司资料

• 公司名称：德盈控股國際有限公司（Sémk®）
• 注册地点：开曼群岛
• 香港主要营业地点：新界荃湾沙咀道6号嘉达环球中心28楼2806室
• 公司网站：http://www-semk.net
• 公司秘书：谢子亮先生（香港会计师公会会员）
• 授权代表：许夏林先生、谢子亮先生

财务摘要

• 2020年收益：约233,515,000港元
• 2021年收益：约290,022,000港元（同比增长24.2%）
• 2020年年内溢利：约54,548,000港元
• 2021年年内溢利：约62,943,000港元（同比增长15.4%）
• 非香港财务报告准则下的经调整纯利：
  • 2020年：约59,836,000港元
  • 2021年：约77,260,000港元（同比增长30.1%）
• 经调整纯利率：
  • 2020年：25.6%
  • 2021年：26.6%

主要财务比率

主要观点

1. 公司使命：成为引领中国潮流的角色知识产权公司，推广“Be Playful”理念，将快乐传播至全球。
2. 业务增长：2021年总收益增长24.2%，主要得益于B.Duck品牌授权业务的增长。
3. 市场地位：按角色授权收益计，B.Duck是2021年中国最大的国内角色知识产权公司，市场占有率约为3.2%。
4. 授权业务多元化：包括商品授权、实景娱乐授权、内容及媒体授权、推广授权、设计咨询服务等。
5. 线上渠道拓展：公司通过天猫、京东、唯品会等平台扩展线上销售，并在抖音等直播平台上进行销售。
6. NFT布局：公司携手MADworld推出B.Duck NFT，包括史诗级、传说级和稀有级NFT，拓展品牌数字化生态。
7. 品牌活动：通过与各类品牌合作，如第五人格、和平精英、携程等，增强品牌影响力及市场曝光。
8. 财务表现：2021年经营溢利增长14.1%，主要受益于授权业务的扩展及线上销售的提升。
9. 资本结构：2021年12月31日，公司已发行股本增加至25,000,000美元，主要由于股份拆细及全球发售。
10. 员工结构：公司共有235名员工，包括75名授权及销售人员、86名设计师及74名行政及其他人。公司重视人才招聘及培训，以保持设计及运营能力。

关键信息

• B.Duck品牌：公司核心品牌，覆盖多个产品类别，如童装、文具、厨具、地毯等，同时与多个品牌合作推出联名产品。
• 授权业务增长：2021年授权业务收益达到166,594,000港元，同比增长68.6%。
• 市场份额：B.Duck品牌在2021年国内授权市场中排名第四。
• 主要客户：公司主要客户集中在中国内地及香港，收益占比超过96%。
• 上市里程碑：2022年公司成功在港交所主板上市，标志着业务发展的重要节点。
• 法律风险：公司曾因知识产权争议涉及法律诉讼，相关赔偿金额为310万元人民币。
• 外汇风险：公司主要运营于中国内地及香港，面临美元及人民币的外汇风险，但通过本地业务及管理策略降低风险。
• 未来展望：公司计划扩展授权业务至实景娱乐及数字资产（如NFT），并复制成功经验至海外市场。

业务回顾

1. 角色授权业务：涵盖商品授权、实景娱乐授权、内容及媒体授权、推广授权、设计咨询服务。
2. 电子商务及其他业务：通过线上及线下渠道销售以B.Duck品牌为特色的商品，2021年收益有所下降，主要由于线上销售策略调整。
3. 授权产品：截至2021年底，公司为超过950个风格指引及25,000个SKU产品。
4. 品牌影响力：B.Duck在多个电商平台及社交媒体平台拥有超过10.5百万粉丝，品牌内容浏览量超过7.4亿次。

财务回顾

• 经营溢利：2021年经营溢利为84.4百万港元，同比增长14.1%。
• 流动资产及负债：2021年流动资产净值增加至126.7百万港元，主要由于现金及现金等价物增加、存货增加及贸易应收款项增加。
• 银行借款：2021年银行借款及透支减少，主要由于偿还部分贷款。
• 无形资产：公司主要无形资产为商标，2021年增加至2.2百万港元，主要由于新知识产权注册。
• 其他支出：包括差旅、办公室开支、法律费用、代理费用等，2021年总支出增加至35.184百万港元。

董事及高管履历

• 许夏林：公司创办人，现任执行董事、董事会主席及行政总裁，拥有20年以上授权及品牌管理经验。
• 郭振杰：执行董事，负责销售及市场运营，拥有17年相关经验。
• 张展耀：执行董事，专注于授权业务及市场推广，拥有16年经验。
• 谢子亮：执行董事兼公司秘书，负责财务及企业治理，拥有14年专业财务背景。
• 非执行董事：包括王贤讯（荣誉勋章）、陈洪江，分别负责监督及管理策略。

企业治理

• 薪酬委员会：由梁丙煮女士（主席）、许夏林先生、宋治强先生组成。
• 提名委员会：由许夏林先生（主席）、宋治强先生及陈继宇博士组成。
• 审核委员会：由宋治强先生（主席）、梁丙煮女士及陈继宇博士组成。
• 合规顾问：中国光大融资有限公司。
• 核数师：罗兵咸永道会计师事务所。

环境、社会及管治报告

• 公司注重社会责任，参与慈善活动，如仁爱堂慈善步行日及献血车项目。
• 公司致力于环保及可持续发展，通过数字化授权及品牌推广减少对环境的影响。

财务报表附注

• 公司财务报表附注详细列明了各项财务项目的构成及计算方法，包括收入确认、成本分摊、资产减值等。
• 公司的财务报表按国际财务报告准则编制，同时披露了非香港财务报告准则下的经调整纯利，以反映核心业务表现。

财务摘要（附注）

• 已售存货成本：2020年约54.9百万港元，2021年约56.8百万港元，占经营开支比例有所上升。
• 员工福利开支：2020年约42.3百万港元，2021年约61.6百万港元，占比增加。
• 财务成本净额：2021年减少至1.7百万港元，主要由于偿还部分银行借款。
• 所得税开支：2021年增加至19.8百万港元，主要由于利润增长。
• 外汇风险管理：公司未持有任何衍生金融工具，通过本地业务及定期监控降低外汇风险。

未来计划

• 公司将继续发展角色授权业务及电子商务业务，拓展至更多市场及产品类别。
• 公司计划通过授权开发扩展至实景娱乐项目及数字资产，如NFT。
• 公司将复制在中国市场的成功经验至海外，提升全球影响力。